Управление финансами малого бизнеса курсовая работа

Управление финансами в малом бизнесе на примере ООО ‘Техноцентр’

Содержание

 

Введение

Глава 1. Теоретические основы финансового менеджмента малого
бизнеса

1.1 Сущность и критерии малого предпринимательства

1.2 Организация финансов малого предпринимательства

Глава 2. Оценка управления финансами на предприятии малого бизнеса
ООО «Техноцентр»

2.1 Краткая технико-экономическая характеристика предприятия ООО
«Техноцентр»

2.2 Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости

2.3 Анализ кредитоспособности и ликвидности предприятия

2.4 Анализ финансовых результатов и несостоятельности предприятия

Глава 3. Разработка предложений по улучшению управления финансами
предприятия

Заключение

Расчетная часть

Список литературы

Введение

Значение малого бизнеса в рыночной экономике очень велико.
Без малого бизнеса рыночная экономика ни функционировать, ни развиваться не в
состоянии. Становление и развитие его является одной из основных проблем
экономической политики в условиях перехода от административно-командной
экономики к нормальной рыночной экономике. Малый бизнес в рыночной экономике —
ведущий сектор, определяющий темпы экономического роста, структуру и качество
валового национального продукта; во всех развитых странах на долю малого
бизнеса приходится 60 — 70 процентов ВНП. Экономический интерес, энергия и
изобретательность предприимчивых людей активно содействовали прогрессу во всех
областях человеческой жизнедеятельности. Поэтому абсолютное большинство
развитых государств всемерно поощряет их деятельность и особенно, в создании
новых, разнообразных по специализации и направлениям малых предприятий.

В мире существуют разные варианты государственной поддержки
малого бизнеса прямое выделение бюджетных средств в страховые фонды, фонды
риска, смешанные фонды поддержки — государственные и частные; выдача гарантий в
обеспечение кредита коммерческого банка — обязательство компенсировать банку
возможные потери; налоговые льготы.

В нашей стране малый бизнес привлекает к себе внимание только
в последнее время, в связи с переходом к рыночной экономике, поскольку
предпринимательская деятельность возможна в условиях рыночной и не возможна в
административной системе.

Объект исследования — общество с
ограниченной ответственностью «Техноцентр».

Предмет исследования — финансы малого
предпринимательства.

Цель исследования — рассмотреть
особенности управления финансами малого предпринимательства. В связи с
поставленной целью необходимо решить следующие задачи:

изучить сущность и критерии малого
предпринимательства;

проанализировать организацию финансов ООО
«Техноцентр»;

разработать рекомендации по усовершенствованию финансового
менеджмента в ООО «Техноцентр».

Глава 1.
Теоретические основы финансового менеджмента малого бизнеса

 

1.1 Сущность
и критерии малого предпринимательства

Малым предпринимательством признается самостоятельная,
осуществляемая на свой риск деятельность, направленная на систематическое
получение прибыли от пользования имуществом, продажи товаров, выполнения работ
или оказания услуг юридическими и физическими лицами, зарегистрированными в
качестве субъектов малого предпринимательства в соответствии с положениями
Федерального закона от 24 июля 2008 г. № 209-ФЗ «О развитии малого и
среднего предпринимательства в Российской Федерации» (далее — Федеральный
закон) [4, c.211].
Малому предпринимательству присущи все свойства, которые характеризуют
предпринимательскую деятельность вообще, однако основной особенностью малого
предпринимательства является относительно высокий уровень риска.

Малому предпринимательству свойственны общеэкономическая,
инновационная (особенно для малых предприятий, функционирующих в
научно-технической сфере), социальная, ресурсная и организаторская функции.
Важнейшей особенностью малого предпринимательства является положение,
установленное Федеральным законом, что его субъектами могут быть юридические и
физические лица, соответствующие установленным Федеральным законом критериям.

Как показывает мировая и отечественная практика, основным
критерием, на основе которого предприятия (организации) различных
организационно-правовых форм относятся к субъектам малого предпринимательства,
является средняя численность работников, занятых за отчетный период на
предприятии (в организации). В ряде научных работ под малым
предпринимательством понимаются деятельность, осуществляемая относительно
небольшой группой лиц, или предприятия, управляемые одним собственником [4, c.212].

Наряду со средней численностью персонала критериями отнесения
к малому предпринимательству выступают объем оборота (прибыли, дохода),
величина активов, размер уставного капитала и др. По данным Всемирного банка,
общее число показателей, по которым предприятия признаются субъектами малого
предпринимательства, превышает 50. Однако наиболее часто применяются
вышеназванные.

Международная организация экономического сотрудничества и
развития (ОЭСР), в которую входят развитые страны, определяет предприятия с
числом до 19 человек как «весьма малые», до 99 человек как
«малые», от 100 до 499 человек как «средние» и свыше 500
как «крупные».

В российской практике существование малого
предпринимательства было разрешено в 1988 г., в этот период к числу малых
относили государственные предприятия, на которых среднее число ежегодно занятых
не превышало 100 человек. В соответствии с постановлением Совета Министров
СССР, принятым в августе 1990 г., к числу малых стали относить предприятия с
числом ежегодно занятых, не превышающим: в промышленности — 200 человек, в
науке и научном обслуживании — 100 человек, в других отраслях производственной
сферы — 50 человек, в отраслях непроизводственной сферы — 25 человек, в
розничной торговле — 15 человек. Наряду с этим учитывался и объем
хозяйственного оборота, право на определение количественного значения которого
предоставлялось союзным республикам. Однако величина хозяйственного оборота
практически так и не была установлена. Принцип отнесения предприятий к малым по
численности работников сохранился и в современном российском законодательстве
[5, c.166].

В соответствии с Федеральным законом от 14 июня 1995 г. №
88-43 «О государственной поддержке малого предпринимательства в Российской
Федерации» под субъектами малого предпринимательства понимаются
коммерческие организации, в уставном капитале которых доля участия РФ,
субъектов РФ, общественных и религиозных организаций (объединений),
благотворительных и иных фондов не превышает 25%, доля, принадлежащая одному
или нескольким юридическим лицам, не являющимся субъектами малого
предпринимательства, не превышает 25% и в которых средняя численность
работников за отчетный период не превышает следующих предельных уровней:

в промышленности, в строительстве, на транспорте — 100
человек;

в сельском хозяйстве и научно-технической сфере — 60 человек;

в оптовой торговле — 50 человек;

в розничной торговле и бытовом обслуживании населения — 30
человек;

в остальных отраслях и при осуществлении других видов
деятельности — 50 человек [3, c.543].

Средняя за отчетный период численность работников малого
предприятия определяется с учетом всех ею работников, в том числе работающих по
договорам гражданско-правового характера и по совместительству с учетом реально
отработанного времени, а также работников представительств, филиалов и других
обособленных подразделений указанного юридического лица.

В случае превышения малым предприятием вышеназванной
численности работников оно лишается льгот, предусмотренных действующим
законодательством, на период, в течение которого допущено указанное превышение,
и на последующие три месяца. Малые предприятия, осуществляющие несколько видов
деятельности (многопрофильные), относятся к таковым по критерию того вида
деятельности, доля которого является наибольшей в годовом объеме оборота или в
годовом объеме прибыли.

Согласно Федеральному закону «О государственной
поддержке малого предпринимательства в Российской Федерации» к субъектам
малого предпринимательства относились индивидуальные предприниматели, т.е.
физические лица, занимающиеся предпринимательской деятельностью без образования
юридического лица, и крестьянские (фермерские) хозяйства.

В соответствии с Федеральным законом «О развитии малого
и среднего предпринимательства в Российской Федерации» к субъектам малого
и среднего предпринимательства относятся внесенные в единый государственный
реестр юридических лиц потребительские кооперативы и коммерческие организации
(за исключением государственных и муниципальных унитарных предприятий), а также
физические лица, внесенные в единый государственный реестр индивидуальных
предпринимателей и осуществляющие предпринимательскую деятельность без
образования юридического лица (далее — индивидуальные предприниматели),
крестьянские (фермерские) хозяйства, соответствующие следующим условиям:

) для юридических лиц — суммарная доля участия РФ, субъектов
РФ, муниципальных образований, иностранных юридических лиц, иностранных
граждан, общественных и религиозных организаций (объединений),
благотворительных и иных фондов в уставном (складочном) капитале (паевом фонде)
указанных юридических лиц не должна превышать 25% (за исключением активов
акционерных инвестиционных фондов и закрытых паевых инвестиционных фондов),
доля участия, принадлежащая одному или нескольким юридическим лицам, не
являющимся субъектами малого и среднего предпринимательства, не должна
превышать 25%;

) средняя численность работников за предшествующий
календарный год не должна превышать следующие предельные значения средней
численности работников для каждой категории субъектов малого и среднего
предпринимательства:

а) от 101 до 250 человек включительно для средних
предприятий;

б) до 100 человек включительно для малых предприятий; среди
малых предприятий выделяются микропредприятия — до 15 человек;

) выручка от реализации товаров (работ, услуг) без учета
налога на добавленную стоимость или балансовая стоимость активов (остаточная
стоимость основных средств и нематериальных активов) за предшествующий
календарный год не должна превышать предельные значения, установленные
Правительством РФ для каждой категории субъектов малого и среднего
предпринимательства. Предусмотренные п.3 предельные значения выручки от
реализации товаров (работ, услуг) и балансовой стоимости активов
устанавливаются Правительством РФ один раз в 5 лет с учетом данных сплошных
статистических наблюдений за деятельностью субъектов малого и среднего
предпринимательства [3, c.79].

Категория субъекта малого или среднего предпринимательства
должна определяться в соответствии с наибольшим по значению условием,
установленным вышеизложенными п.2 и 3. Категория субъекта малого или среднего
предпринимательства изменяется только в случае, если предельные значения выше
или ниже предельных значений, указанных в п.2 и 3, в течение двух календарных
лет, следующих один за другим. Неопределенность в определении категорий
субъектов малого и среднего предпринимательства состоит в том, что п.3 вступает
в силу только с 1 января 2010 г.

Вновь созданные организации или вновь зарегистрированные
индивидуальные предприниматели и крестьянские (фермерские) хозяйства в течение
того года, в котором они зарегистрированы, могут быть отнесены к субъектам
малого предпринимательства, если их показатели средней численности работников,
выручки от реализации товаров (работ, услуг) или балансовой стоимости активов
(остаточной стоимости основных средств и нематериальных активов) за период,
прошедший со дня их государственной регистрации, не превышают предельные
значения

Средняя численность работников микропредприятия, малого или
среднего предприятия за календарный год определяется с учетом всех его
работников, в том числе работников, работающих по гражданско-правовым договорам
или по совместительству с учетом реально отработанного времени, работников
представительств, филиалов и других обособленных подразделений указанных
предприятий.

Росстат, осуществляя статистическое наблюдение за
деятельностью малых предприятий, среднесписочную численность работников
рассчитывает на основании списочной численности на определенную дату и включает
работников, работавших по трудовому договору и выполнявших постоянную,
временную или сезонную работу один день и более.

Среднесписочная численность работников (без внешних
совместителей) за год определяется суммированием среднесписочной численности
работников за все месяцы отчетного года и делением полученной суммы на 12.
Среднесписочная численность работников за месяц исчисляется путем суммирования
списочной численности работников за каждый календарный день отчетного месяца,
т.е. с 1-го по 30-е или 31-е (для февраля — по 28-е или 29-е число), включая
праздничные (нерабочие) и выходные дни, и деления полученной суммы на число
календарных дней месяца. Численность работников списочного состава за выходной
или праздничный (нерабочий) день принимается равной списочной численности
работников за предшествующий рабочий день.

Лица, работавшие неполное рабочее время в соответствии с
трудовым договором или переведенные с письменного согласия работника на работу
на неполное рабочее время, при определении среднесписочной численности
работников учитываются пропорционально фактически отработанному времени.

В статических сборниках «Малое предпринимательство в
России», ежегодно издаваемых Росстатом, приводятся фактические данные о
среднесписочной численности работников (без внешних совместителей), занятых на
малых предприятиях страны, а также данные о средней численности внешних
совместителей и работников, выполнявших работы по договорам
гражданско-правового характера.

Выручка от реализации товаров (работ, услуг) за календарный
год определяется в порядке, установленном НК РФ. В соответствии со ст.249 НК РФ
доходом от реализации товаров (работ, услуг) признаются выручка от реализации
товаров (работ, услуг) как собственного производства, так и ранее
приобретенных, выручка от реализации имущественных прав. Выручка от реализации
определяется исходя из всех поступлений, связанных с расчетами за реализованные
товары (работы, услуги) или имущественные права, выраженные в денежной и (или)
натуральной формах. Количественно размер выручки от реализации определяется
путем умножения числа реализованных товаров (работ, услуг) на их цену. Рыночной
ценой товара (работы, услуги) признается цена, сложившаяся при взаимодействии
спроса и предложения на рынке идентичных (а при их отсутствии — однородных)
товаров (работ, услуг) в сопоставимых экономических (коммерческих) условиях.

При определении рыночных цен товара (работы или услуги)
учитывается информация о заключенных на момент реализации этого товара (работы
или услуги) сделках с идентичными (однородными) товарами (работами или
услугами) в сопоставимых условиях. В частности, учитываются такие условия
сделок, как количество (объем) поставленных товаров (например, объем товарной
партии), сроки исполнения обязательств, условия платежа, обычно применяемые в
сделках данного вида, а также иные разумные условия, которые могут оказывать
влияние на цены.

В соответствии с п.10 ст.40 НК РФ для определения рыночной
цены может использоваться метод цены последующей реализации. При определении и
признании рыночной цены товара (работы или услуги) необходимо использовать
официальные источники информации о рыночных ценах на товары (работы или услуги)
и биржевых котировок.

При использовании метода начисления размер выручки признается
в том отчетном периоде, в котором она имела место, независимо от фактического
поступления денежных средств от реализации товаров (работ, услуг) и (или)
имущественных прав (ст.271 НКРФ).

Организации имеют право на определение даты получения выручки
(дохода) по кассовому методу, если в среднем за предыдущие четыре квартала
сумма выручки от реализации товаров (работ, услуг) без учета НДС не превысила 1
млн руб. за квартал. Датой получения доходов признается день поступления
средств на счета в банках и (или) в кассу, поступления иного имущества (работ,
услуг) и (или) имущественных прав (кассовый метод).

Сумма выручки от реализации товаров (работ, услуг) и
имущественных прав определяется в соответствии со ст.249 НК РФ с учетом
положений ст.251 Н К РФ на дату признания доходов и расходов в соответствии с
выбранным организацией (малым предприятием) методом признания доходов и
расходов (ст.316 НК РФ). В случае если цена реализуемого товара (работ, услуг),
имущественных прав выражена в валюте иностранного государства, сумма выручки от
реализации пересчитывается в рубли на дату реализации. В случае если цена
реализуемого товара (работ, услуг), имущественных прав выражена в условных
единицах, сумма выручки от реализации пересчитывается в рубли по курсу,
установленному Банком России на дату реализации. При этом возникшие суммовые
разницы включаются в состав внереализационных доходов (расходов) в зависимости
от возникшей разницы.

Если при реализации товаров расчеты производятся на условиях
предоставления товарного кредита, то сумма выручки определяется на дату
реализации и включает в себя сумму процентов, начисленных за период от момента
отгрузки до момента перехода права собственности на товары. Проценты,
начисленные за пользование товарным кредитом с момента перехода права
собственности на товары до момента полного расчета по обязательствам,
включаются в состав внереализационных расходов [13, c.112].

Согласно п.8 ст.4 Федерального закона «О развитии малого
и среднего предпринимательства в Российской Федерации» балансовая
стоимость активов (остаточная стоимость основных средств и нематериальных
активов) микропредприятий, малых или средних предприятий определяется в
соответствии с законодательством РФ о бухгалтерском учете. Согласно Положению
по бухгалтерскому учету «Учет основных средств» (ПБУ 6/01) при принятии
к бухгалтерскому учету активов в качестве основных средств необходимо
единовременное выполнение следующих условий:

а) использование в производстве продукции, при выполнении
работ или оказании услуг либо для управленческих нужд организации;

б) использование в течение длительного времени, т.е. срока
полезного использования, продолжительностью свыше 12 месяцев;

в) организацией не предполагается последующая перепродажа
данных активов;

г) способность приносить организации экономические выгоды
(доходы) в будущем [13, c.115].

Сроком полезного использования является период, в течение
которого использование объекта основных средств приносит экономические выгоды
(доход) организации. В соответствии с ПБУ 6/01 к основным средствам относятся:
здания, сооружения, рабочие и силовые машины и оборудование, измерительные и
регулирующие приборы и устройства, вычислительная техника, транспортные
средства, инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и
принадлежности, рабочий, продуктивный и племенной скот, многолетние насаждения,
внутрихозяйственные дороги и прочие соответствующие объекты.

В составе основных средств учитываются также: капитальные
вложения на коренное улучшение земель (осушительные, оросительные и другие
мелиоративные работы); капитальные вложения в арендованные объекты основных
средств; земельные участки; объекты природопользования (вода, недра и другие
природные ресурсы). В состав основных средств также входят доходные вложения в
материальные ценности — имущество, которое организация приобрела для целей
сдачи в аренду или в лизинг.

Основные средства принимаются к бухгалтерскому учету по
первоначальной стоимости. Первоначальной стоимостью основных средств,
приобретенных за плату, признается сумма фактических затрат организации на
приобретение, сооружение и изготовление, за исключением НДС и акциза.
Фактическими затратами на приобретение, сооружение и изготовление основных
средств являются:

суммы, уплачиваемые в соответствии с договором поставщику
(продавцу);

суммы, уплачиваемые организациями за информационные и
консультационные услуги, связанные с приобретением основных средств;

регистрационные сборы, государственные пошлины и иные
аналогичные платежи, произведенные в связи с приобретением (получением) прав на
объект основных средств;

таможенные платежи;

невозмещаемые налоги, уплачиваемые в связи с приобретением
объекта основных средств;

вознаграждения, уплачиваемые посреднической организации,
через которую приобретен объект основных средств;

иные затраты, непосредственно связанные с приобретением,
сооружением и изготовлением объекта основных средств. Остаточной стоимостью
объекта основных средств признается

разница между первоначальной стоимостью и суммой амортизации,
начисленной за год эксплуатации объекта основных средств. Амортизационные
отчисления начисляются по объектам основных средств, находящихся в организации
на праве собственности, хозяйственного ведения и оперативного управления.
Амортизационные отчисления по объекту основных средств начисляются с первого
числа месяца, следующего за месяцем принятия этого объекта к бухгалтерскому
учету, до полного погашения стоимости этого объекта либо его списания с
бухгалтерского учета в связи с прекращением права собственности или иного
вещного права.

Амортизация объектов основных средств производится одним из
следующих способов начисления амортизационных отчислений: линейный способ;
способ уменьшаемого остатка; способ списания стоимости по сумме числа от срока
полезного использования; способ списания стоимости пропорционально объему
продукции (работ). В соответствии со ст.259 НК РФ налогоплательщики начисляют
амортизацию одним из следующих методов с учетом особенностей, предусмотренных
настоящей статьей:

) линейным методом;

) нелинейным методом. В соответствии с п.3 ст.258 НК РФ
амортизируемые основные средства в зависимости от величины (размера) срока
полезного использования объединены в 10 групп. Постановлением Правительства РФ
установлен перечень (классификация) основных средств, включаемых в
соответствующие амортизационные группы.

Согласно ПБУ 6/01 при линейном способе годовая сумма
начисления амортизационных отчислений определяется исходя из первоначальной
стоимости объекта основных средств и нормы амортизации, начисленной исходя из
срока полезного использования этого объекта. При способе уменьшаемого остатка
годовая сумма начисления амортизационных отчислений определяется исходя из
остаточной стоимости объекта основных средств на начало отчетного года и нормы
амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта
и коэффициента ускорения, устанавливаемого в соответствии с законодательством
РФ.

При способе списания стоимости по сумме числе лет срока
полезного использования объекта основных средств годовая сумма амортизационных
отчислений определяется исходя из первоначальной стоимости объекта основных лет
и годового соотношения, в числителе которого число лет, остающихся до конца
службы объекта, а в знаменателе — сумма числа срока полезного использования
объекта. При способе списания стоимости пропорционально объему продукции
(работ) начисление амортизационных отчислений производится исходя из
натурального показателя объема продукции (работ) в отчетном периоде и
соотношения первоначальной стоимости объекта основных средств и предполагаемого
объема продукции (работ) за весь срок полезного использования объекта основных
средств.

В соответствии с Федеральным законом от 14 июня 1995 г. №
88-ФЗ «О государственной поддержке малого предпринимательства в Российской
Федерации» субъекты малого предпринимательства имели право начислять
амортизацию основных производственных средств в размере, превышающем в 2 раза
нормы, установленные для соответствующих видов основных средств, а также
списывать дополнительно как амортизационные отчисления до 50% первоначальной
стоимости основных средств со сроком полезного использования более 3 лет, в
Федеральном законе «О развитии малого и среднего предпринимательства в
Российской Федерации» такая мера не предусмотрена.

В соответствии с Положением по бухгалтерскому учету
«Учет нематериальных активов» при принятии к бухгалтерскому учету
активов в качестве нематериальных необходимо единовременное выполнение
следующих условий:

отсутствие материально-вещественной (физической) структуры;

возможность идентификации (выделения, отделения) организацией
от другого имущества;

использование в производстве продукции, при выполнении работ
или оказании услуг либо для управленческих нужд организации;

использование в течение длительного времени, т.е. срока
полезного использования, продолжительностью свыше 12 месяцев;

организацией не предполагается последующая перепродажа
данного имущества;

способность приносить организации экономические выгоды
(доход) в будущем;

наличие надлежаще оформленных документов, подтверждающих
существование самого актива и исключительного права у организации на результаты
интеллектуальной деятельности (патенты, свидетельства, другие охранные
документы, договор уступки (приобретения) патента, товарного знака и т.п.) [6, c.123].

К нематериальным активам могут быть отнесены следующие
объекты, отвечающие всем условиям, изложенным выше, — объекты интеллектуальной
собственности (исключительное право на результаты интеллектуальной
деятельности):

исключительное право патентообладателя на изобретение,
промышленный образец, полезную модель;

исключительное авторское право на программы для ЭВМ, базы
данных;

имущественное право автора или иного правообладателя на
топологии интегральных микросхем;

исключительное право владельца на товарный знак и знак
обслуживания, наименование места происхождения товаров, фирменное наименование;

исключительное право патентообладателя на селекционные
достижения [6, c.124].

В составе нематериальных активов учитываются также деловая
репутация организации и организационные расходы (расходы, связанные с
образованием юридического лица, признанные в соответствии с учредительными
документами частью вклада участников (учредителей) в уставный (складочный)
капитал организации).

В соответствии с п.3 ст.257 НК РФ к нематериальным активам
относится также владение ноу-хау, секретной формулой или процессом, информацией
в отношении промышленного, коммерческого или научного опыта.

Нематериальные активы принимаются к бухгалтерскому учету по
первоначальной стоимости. Первоначальная стоимость нематериальных активов,
приобретенных за плату, определяется как сумма фактических расходов на
приобретение, за исключением НДС и акциза.

Остаточная стоимость нематериальных активов определяется
путем вычитания из первоначальной стоимости нематериальных активов сумм
амортизационных отчислений. Амортизация нематериальных активов производится
одним из следующих способов начисления амортизационных отчислений: линейный
способ; способ уменьшаемого остатка; способ списания стоимости пропорционально
объему продукции (работ).

Годовая сумма начисления амортизационных отчислений
определяется:

при линейном способе — исходя из первоначальной стоимости
нематериальных активов и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока
полезного использования этого объекта нематериальных активов;

при способе уменьшаемого остатка — исходя из остаточной
стоимости нематериальных активов на начало отчетного года и нормы амортизации,
исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта;

при способе списания стоимости пропорционально объему
продукции (работ) начисление амортизационных отчислений производится исходя из
натурального показателя объема продукции (работ) в отчетном периоде и
соотношения первоначальной стоимости нематериального актива и предполагаемого
объема продукции (работ) за весь срок полезного использования нематериального
актива [5, c.344].

Срок полезного использования нематериального актива
определяется организацией при принятии объекта к бухгалтерскому учету.

1.2
Организация финансов малого предпринимательства

Любой бизнес начинается с постановки и ответа на следующие
три ключевые вопроса: Какова должна быть величина и оптимальный состав активов
предприятия, позволяющие достичь поставленные перед предприятием цели и задачи?
Где найти источники финансирования и каков должен быть их оптимальный состав?
Как организовать текущее и перспективное управление финансовой деятельностью,
обеспечивающее платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия?
Решаются эти вопросы в рамках финансового менеджмента, являющегося одной из
ключевых подсистем общей системы управления предприятием.

Методы и задачи организации финансов малого предприятия
многообразны. Основными из них являются: прогнозирование, планирование,
налогообложение, страхование, самофинансирование, кредитование, система
финансовой помощи, система финансовых санкций, система амортизационных
отчислений, система стимулирования, принципы ценообразования, трастовые
операции, залоговые операции, трансфертные операции, факторинг, аренда, лизинг.

Составным элементом приведенных методов являются специальные
приемы финансового управления: кредиты, займы, процентные ставки, дивиденды,
котировка валютных курсов, акциз, дисконт и т.д. основой информационного
обеспечения системы финансового управления составляет любая информация
финансового характера: бухгалтерская отчетность, сообщения финансовых органов,
информация учреждений банковской системы, информация товарных, фондовых и
валютных бирж, прочая информация.

В современном малом бизнесе необходимы специальные знания
управления структурой бизнеса. Шансы фирмы на успех повышаются по мере ее
взросления. Фирмы, долго существующие при одном владельце, приносят более
высокий и стабильных доход, чем фирмы, часто меняющие владельцев. Если в
управлении фирмы участвует не один человек, а предпринимательская команда
состоит из двух — четырех лиц, шансы на выживание выше, поскольку коллективное
решение принимается более профессионально. На живучести малых фирм сказываются
и размеры финансирования на первом этапе.

Жизненный цикл малого бизнеса — это жизненный цикл товара,
составляющего предмет деятельности предприятия. Можно выделить четыре основных
этапа жизненного цикла малого предприятия.

I этап — научные исследования, разработка технологии и
создание коммерческой схемы товара — это прентальный период предприятия.

II этап — начало производства товара и выход его на
рынок — это детство предприятия.

III этап — коммерческий успех товара — зрелость
предприятия.

IY этап — деградация рынка товара — жизненный закат
предприятия.

Финансовому менеджеру необходимо постоянно решать вопрос, как
сделать, чтобы вместе с товаром, заканчивающим свой земной путь, не умирало и
само предприятие? Вероятно, надо вовремя отказываться от деградирующих товаров
и подгадывать к этому моменту стремительный взлет новых товаров. При ставке не
на один, а на несколько товаров у предприятия снижается порог рентабельности и
легче достигается нужный уровень доходности.

Попытаемся ответить на вопрос, каковы особенности каждого из
этапов жизненного цикла предприятия малого бизнеса — особенности, которые
необходимо учитывать финансовому менеджеру предприятия.

На первом этапе выручка практически нулевая, а денежные
потоки предприятия отрицательные, потому что затраты на исследования, оплату
труда не покрываются доходами. Велик риск: производство товара и услуг и их
коммерциализация потребуют значительных инвестиций в достаточно длительном
временном интервале. На этом этапе руководитель предприятия вряд ли может
рассчитывать на банковские кредиты. Предприятие существует на собственные
средства владельца.

Второго этапа, если собственных и привлеченных средств
недостаточно, чтобы покрыть хотя бы часть базовых расходов, многие предприятия
могут не пережить. На этой стадии резко вырастают затраты, но еще не доходы.
Денежные потоки пока «отрицательные». Главные задачи этого этапа как
можно рачительнее управлять оборотными средствами, а также постараться получить
внешнее финансирование.

Необходимо помнить об основной дилемме финансового
менеджмента: больнее всего капкан «либо рентабельность, либо
ликвидность» зажимает именно малое предприятие на первых двух этапах его
развития, т.к. предприятие стремится быстрее нарастить оборот, а дефицит
ликвидных средств все увеличивается.

На третьем этапе предприятие добивается коммерческого успеха.
Финансово-хозяйственное положение улучшается, хотя темпы прироста оборота несколько
снижаются по сравнению со вторым этапом. Денежные потоки должны стать
положительными, поскольку выручка увеличивается и даже становится достаточной
для покрытия и накопившихся прежних, и неизбежных новых расходов. Теперь у
предприятия возникают производственные и коммерческие проблемы: нужно усиливать
торговую сеть, делать рекламу. Иногда возникает необходимость в технической
доводке товаров и услуг по результатам реакции рынка. Все это требует денег. Но
теперь уже более зрелому, возможно, имеющему неплохую кредитную историю и в
финансовом отношении крепкому предприятию легче получить внешнее финансирование
в виде банковского кредита.

Однако следует помнить, что, если предприятие, желая взять
максимальную долю рынка, превысит разумные темпы прироста продаж, то тем
подорвет свою ликвидность и платежеспособность.

Печального IV этапа желательно избежать. Жизнь показывает, что
стратегически выигрывает тот, кто заранее тратится на разработку и внедрение
новых товаров и услуг, сознательно идя на некоторое снижение финансовых
результатов предыдущего этапа.

1.3 Организация финансового менеджмента малого предприятия

Если рост активов превышает рост нераспределенной прибыли,
задолженность должна покрывать эту разницу. Эта задолженность может принимать
форму банковского кредита или увеличения степени использования кредиторской
задолженности по расчетам.

Наиболее важные различия в финансовом менеджменте крупного и
малого бизнеса состоят в доступе к ресурсам, в постановке целей и в уровне
ликвидности.

Доступ на финансовый и денежный рынки для малых предприятий
чрезвычайно загружен, т.к. получить кредит не удается не только из-за его
дороговизны, но и вследствие рискованного финансового положения предприятия и
отсутствия кредитной истории.

Малое предприятие обычно не ставит перед собой цель
максимизировать курс акций, показать капитализации и уровень дивиденда.

В малом бизнесе иной набор, иной уровень и иная иерархия
рисков, нежели в крупных компаниях.

Вообще, парадоксальное сочетание наибольшего риска с
наименьшей доходностью сопутствует малому предприятию на первых стадиях его
существования. Поэтому частное финансирование для малого бизнеса сильно
затруднено.

Предприятия малого бизнеса имеют, как правило, пониженный, по
сравнению с крупными предприятиями, уровень ликвидности, т.к.: в малом бизнесе
относительно меньше денег вкладывается в запросы и дебиторскую задолженность
(об этом говорят и более высокие показатели оборачиваемости запасов и
дебиторской задолженности); у предприятий малого бизнеса относительно выше текущие
обязательства. Наиважнейшей целью финансового менеджмента малого бизнеса
является грамотное управление оборотным капиталом: запасом, дебиторской
задолженностью, денежными средствами и краткосрочными обязательствами. Это
приносит предприятию достаточное количество ликвидных средств и делает его
платежеспособным.

Основу информационного обеспечения анализа финансового
состояния составляет бухгалтерская отчетность. Чтение и анализ бухгалтерской
отчетности компании входит в число основных функций менеджера.

С позиции обеспечения управленческой деятельности можно
выделить три основные требования, которым должна удовлетворять бухгалтерская
отчетность. Она должна содержать необходимые данные для: принятия обоснованных
управленческих решений в области инвестиционной политики; оценки динамики и
перспектив изменения прибыли предприятия; оценки, имеющихся у предприятия
ресурсов, происходящих в них изменений и эффективности их использования.
Обеспечение этих требований основывается на одном из важнейших принципов подготовки
бухгалтерской отчетности — принципе соответствия вложений и востребованной
информации.

В традиционном понимании финансовый анализ представляет собой
метод оценки и прогнозирования финансового состояния предприятия на основе его
бухгалтерской отчетности [2, c.32].

В условиях рынка финансовый анализ представляет собой
накопления трансформации и использования информации финансового характера,
имеющий целью: оценить текущее и перспективное финансовое состояние
предприятия; оценить возможность и целесообразные темы развития предприятия с
позиции финансового их обеспечения; выявить доступные источники средств и
оценить возможность и целесообразность их мобилизации; спрогнозировать
положение предприятия на рынке капитала.

В основе финансового анализа, как и финансового менеджмента в
целом, лежит анализ финансовой отчетности.

Финансовый анализ проводится с помощью различного типа
моделей, позволяющих структурировать и идентифицировать взаимосвязи между
основными показателями.

Целью анализа является наглядная и простая оценка финансового
благополучия и динамики развития хозяйствующего субъекта. В процессе анализа
можно предположить расчет показателей имущественного положения, ликвидности,
финансовой устойчивости, деловой активности, рентабельности, положения на рынке
ценных бумаг и дополнить его методами, основанными на опыте и квалификации
специалиста.

В общем виде программа углубленного анализа выглядит
следующим образом.

Предварительный обзор экономического и финансового положения
субъекта хозяйствования.

.1 Характеристика общей направленности
финансово-хозяйственной деятельности.

.2 Выявление «больных» статей отчетности.

Оценка и анализ экономического потенциала субъекта
хозяйствования.

.1 оценка имущественного положения.

.1.1 Построение аналитического баланса — нетто.

.1.2 Вертикальный анализ баланса.

.1.3 Горизонтальный анализ баланса.

.1.4 Анализ качественных сдвигов в имущественном положении.

.2 Оценка финансового положения.

.2.1 Оценка ликвидности.

.2.2 Оценка финансовой устойчивости.

. Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной
деятельности.

.1 Оценка основной деятельности.

.2 Анализ рентабельности.

.3 Оценка положения на рынке ценных бумаг.

Глава 2.
Оценка управления финансами на предприятии малого бизнеса ООО
«Техноцентр»

2.1 Краткая
технико-экономическая характеристика предприятия ООО «Техноцентр»

Общество с ограниченной ответственностью
«Техноцентр», именуемое в дальнейшем «Общество», создано в
соответствие с ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» и
Гражданским кодексом РФ.

Общество является юридическим лицом и строит свою
деятельность на основании настоящего Устава и действующего законодательства
Российской Федерации.

Полное фирменное наименование Общества на русском языке:
Общество с ограниченной ответственностью «Техноцентр», сокращенное
наименование на русском языке: ООО «Техноцентр».

Общество является коммерческой организацией.

Общество вправе в установленном порядке открывать банковские
счета на территории Российской Федерации и за ее пределами. Общество имеет
круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке,
а также указание на его место нахождения. Общество вправе иметь штампы и бланки
со своим наименованием, собственную эмблему и другие средства визуальной
идентификации.

Общество отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим
ему на правах собственности имуществом. Участник имеет предусмотренные законом
и настоящим уставом обязательственные права по отношению к Обществу.

Участник не отвечает по обязательствам Общества и несет риск
убытков, связанных с деятельностью Общества, в пределах стоимости принадлежащей
ему доли в уставном капитале общества, Общество не отвечает по обязательствам
участника.

Российская Федерация, субъекты РФ и муниципальные образования
не несут ответственности по обязательствам Общества, равно как и Общество не
несет ответственности по обязательствам РФ, субъектов РФ и муниципальных
образований.

Место нахождения Общества: 450030, Российская Федерация,
Республика Башкортостан, г. Уфа, ул. Фурманова, 87.

Целями деятельности Общества являются осуществление
коммерческой деятельности, а также извлечение прибыли.

Общество вправе осуществлять любые виды деятельности, не
запрещенные законом. Основным видом деятельности является оптово-розничная
торговля.

Рассмотрим основные экономические показатели деятельности
предприятия (см. табл. 1)

Таблица 1. Основные экономические показатели деятельности
предприятия, тыс. руб.

Показатели	2012 г.	2013 г.	2014 г.	Абсолютное изменение, тыс. руб. (+,-)	Изменение, % (темп роста)
				2013г. к 2012г.	2014г. к 2013г.	2014г. к 2012г.	2013г. к 2012г.	2014г. к 2013г.	2014г. к 2012г.
1	2	3	4	5	7	6	8	10	9
Выручка от продажи товаров и услуг в фактических ценах (без НДС и акциза)	6 014	4 928	18785	-1 086	13 857	12 771	81,9	381,2	312,4
Себестоимость реализованной продукции	5730	3852	16589	-1 878	12 737	10 859	67,2	430,7	289,5
Валовая прибыль	284	1 076	2 196	792	1 120	1 912	378,9	204,1	773,2
Прибыль от продаж	281	237	1 356	-44	1 119	1 075	84,3	572,2	482,6
Чистая прибыль	196	174	942	-22	768	746	88,8	541,4	480,6
Чистая прибыль на 1рубль продаж, коп	0,03	0,04	0,05	0,00	0,01	0,02	108,3	142,0	153,9
Среднесписочная численность работников, чел.	2	4	5	2	1	3	200,0	125,0	250,0
Годовой фонд оплаты труда, тыс. руб.	258	558	743	300	185	485	216,4	133,1	288,1
Среднемесячная заработная плата, руб.	10 742	11 623	12 380	881	757	1 638	108,2	106,5	115,2
Производительность труда, тыс. руб.	3007	1232	3757	-1 775	2 525	750	41,0	305,0	124,9
Затраты на 1 руб. товарной продукции, коп.	95,28	78,17	88,31	-17,11	10,14	-6,97	82,0	113,0	92,7
Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.	216	190	103	-26	-87	-113	88,0	54,2	47,7
Фондоотдача, руб.	27,84	25,94	182,38	-1,91	156,44	154,54	93,2	703,2	655,0
Фондоемкость, руб.	0,04	0,04	0,01	0,00	-0,03	-0,03	107,3	14,2	15,3
Фондовооруженность, руб.	108,00	47,50	20,60	-60,50	-26,90	-87,40	44,0	43,4	19,1

Как показывают данные таблицы 1, выручка предприятия в 2013
году сократилась на 1086 тыс. руб. (на 18,1%) и составила 4928 тыс. руб. В 2014
году выручка выросла по сравнению с 2013 годом на 13857 тыс. руб. (на 281,2%) и
составила 18785 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года выручка возросла на 12771
тыс. руб. или на 212,4%. Как видим объемы продаж предприятия резко выросли, что
связано в ростом спроса

Себестоимость реализованной продукции в 2013 году сократилась
на 1878 тыс. руб. (на 32,8%) и составила 3852 тыс. руб. В 2014 году
себестоимость возросла по сравнению с 2013 годом на 12737 тыс. руб. (на 330,7%)
и составила 16589 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года себестоимость продукции
возросла на 10859 тыс. руб. или на 189,5%. В целом себестоимость выросла в
связи с ростом объема реализации.

Валовая прибыль в 2013 году увеличилась на 792 тыс. руб. (на
278,9%) и составила 1076 тыс. руб. В 2014 году валовая прибыль снова
увеличилась по сравнению с 2013 годом на 1120 тыс. руб. (на 104,1%) и составила
2196 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года валовая прибыль возросла на 1912
тыс. руб. или более чем в 7 раз. Основной причиной является увеличение реализации
продукции предприятия.

Чистая прибыль в 2013 году сократилась на 22 тыс. руб. и
составила 174 тыс. руб. В 2014 году чистая прибыль возросла по сравнению с 2013
годом на 768 тыс. руб. и составила 942 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года
чистая прибыль увеличилась на 746 тыс. руб.

В целом на увеличение прибыли повлияло сокращение
себестоимости реализуемых товаров на 1 руб. продаж. Данные о чистой прибыли на
1 руб. продаж говорят о том, что предприятие находится на низком уровне
рентабельности.

Существенно выросла численность персонала предприятия в связи
с ростом спроса.

Так численность увеличилась на 3 чел. или на 150%. Фонд
оплаты труда при этом увеличился на 485 тыс. руб. или на 188,1%.

При этом производительность труда увеличилась на 750 тыс.
руб. или на 24,9%.

Затраты на 1 руб. товарной продукции сократились на 6,97 руб.
или на 7,3% и составили 88,31 руб.

Среднегодовая стоимость основных средств сократилась на 113
тыс. руб. или на 52,3%. При этом в связи с ростом выручки, фондоотдача выросла
на 154,54 руб. или более чем в 6 раз.

 

2.2 Анализ
платежеспособности и финансовой устойчивости

Важной составной частью анализа финансового состояния
является анализ его имущества (таблица 2)

Таблица 2

Анализ активов предприятия, тыс. руб.

2012 г.

2013 г.

Изменения за
год

2014 г.

Изменения за
год

Сумма, тыс.
руб.

Уд. вес, %

Сумма, тыс.
руб.

Уд. вес, %

Сумма, тыс.
руб.

Темп прироста,
%

Уд. вес, %

Сумма, тыс.
руб.

Уд. вес, %

Сумма, тыс.
руб.

Темп прироста,
%

Уд. вес, %

I.
Внеоборот-ные активы, всего

216

8,5

190

7,8

-26

-12,0

-0,7

103

2,2

2 259

49,1

216

Основные
средства

216

8,5

190

7,8

-26

-12,0

-0,7

103

2,2

2 259

49,1

216

II. Оборотные
активы, всего

2 336

91,5

2 257

92,2

-79

-3,4

0,7

4 498

97,8

-653

-14,2

2 336

Запасы

0

0,0

292

11,9

292

0,0

11,9

945

20,5

-4 206

-91,4

0

Дебитор-ская
задолжен-ность

2 228

87,3

1 611

65,8

-617

-27,7

-21,5

2 787

60,6

2 787

60,6

2 228

Денежные
средства

108

4,2

354

14,5

246

227,8

10,2

766

16,6

766

16,6

108

БАЛАНС

2 552

100,0

2 447

100,0

-105

-4,1

0,0

4 601

100,0

1 606

34,9

2 552

В целом активы предприятия сократились в 2013 году на 105
тыс. руб. или на 4,1%.

Основной причиной сокращения активов в 2013 году стало
уменьшение оборотных активов на 79 тыс. руб. или на 3,4%. При этом доля их
выросла с 91,5% до 92,2%. Причиной уменьшения оборотных активов стало
сокращение дебиторской задолженности на 617 тыс. руб. или на 27,7%. Это
является положительным фактором поскольку улучшается платежеспособность
контрагентов.

Внеоборотные активы сократились на 26 тыс. руб. или на 12% и
составили 190 тыс. руб.

Активы предприятия в 2014 году увеличились на 2154 тыс. руб.
или на 88%. Причиной их роста стало увеличение оборотных активов на 2241 тыс.
руб. или на 99,3%, а именно увеличением дебиторской задолженности на 1176 тыс.
руб. или на 73%.

Внеоборотные активы сократились на 87 тыс. руб. или на 45,8%,
что связано постепенной их амортизацией.

Анализ источников формирования имущества представлен в
таблице 3.

Таблица 3

Анализ пассивов предприятия, тыс. руб.

Показатель	2012 г.	2013 г.	Изменения за год	2014 г.	Изменения за год
	Сумма, тыс. руб.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. руб.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. руб.	Темп прироста, %	Уд. вес, %	Сумма, тыс. руб.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. руб.	Темп прироста, %	Уд. вес, %
III. Капитал и резервы	138	5,4	259	10,6	121	87,7	5,2	1 201	26,1	942	363,7	15,5
Уставный капитал	8	0,3	10	0,4	2	25,0	0,1	10	0,2	0	0,0	-0,2
Резервный капитал	54	2,1	0	0,0	-54	0,0	-2,1	0	0,0	0	0,0	0,0
Нераспре-деленная прибыль	76	3,0	249	10,2	173	227,6	7,2	1 191	25,9	942	378,3	15,7
IV Долгосроч-ные обязатель-ства	0	0,0	0	0,0	0	0,0	0,0	0	0,0	0	0,0	0,0
V. Краткосроч-ные обязатель-ства	2 414	94,6	2 188	89,4	-226	-9,4	-5,2	3 400	73,9	1 212	55,4	-15,5
Займы и кредиты	1 428	56,0	1 428	58,4	0	0,0	2,4	277	6,0	-1 151	0,0	-52,3
Кредитор-ская задолжен-ность	986	38,6	760	31,1	-226	-22,9	-7,6	3 123	67,9	2 363	310,9	36,8
БАЛАНС	2 552	100,0	2 447	100,0	-105	-4,1	0,0	4 601	100,0	2 154	88,0	0,0

Пассивы предприятия уменьшились в 2013 году на 105 т. р. или
на 4,1%. Основной причиной роста стало увеличение краткосрочных обязательств на
226 т. р. или на 9,4%. При этом удельный вес сократился с 94,6% до 89,4%, что
оценивается положительно. Сокращение связано с уменьшением кредиторской
задолженности.

В 2014 году источники финансирования выросли на 2154 т. р.
или на 88%.

Причиной увеличения стал рост кредиторской задолженности на
2363 тыс. руб. или на 310,9%.

Собственные средства увеличились за три года на 942 тыс. руб.
или более чем в 4 раза.

При этом доля собственных средств увеличилась с 5,4% в 2012 году
до 26,1% в 2014 году. Несмотря на рост значение показателя является крайне
низким и угрожает финансовой устойчивости предприятия.

Проведем анализ финансовой устойчивости предприятия ООО
«Техноцентр»

Для точного отражения финансовой устойчивости предприятия
рассчитывают следующие показатели (табл. 4):

Таблица 4. Определение типа финансовой устойчивости, тыс.
руб.

Показатель	Обозначение	2012 г.	2013 г.	2014 г.
1	2	3	4	5
1. Источники формирования собственных средств (капитал и резервы)	ИСС	138	259	1 201
2. Внеоборотные активы	ВОА	216	190	103
3. Собственные оборотные средства (с.1-2)	СОС	-78	69	1 098
4. Долгосрочные обязательства (кредиты и займы)	ДКЗ	0	0	0
5. Собственные и долгосрочные заемные источники формирования оборотных средств (с.3+4)	СДИ	-78	69	1 098
6. Краткосрочные кредиты и займы	ККЗ	1 428	1 428	277
7. Общая величина основных источников средств (с.5+6)	ОИ	1 350	1 497	1 375
8. Общая сумма запасов	З	0	292	945
9. излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств (с.3-8)	∆СОС	-78	-223	153
10. излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников покрытия запасов (с.5-8)	∆СДИ	-78	-223	153
11. излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников финансирования запасов (с.7-8)	∆ОИЗ	1 350	1 205	430
12. трехфакторная модель типа финансовой устойчивости	М=∆СОС; ∆СДИ; ∆ОИЗ	неустой-чивое состояние	неустой-чивое состояние	Абсолютно устойчивое состояние

Как показывают данные таблицы 4, в течение первых двух лет
лет предприятие находится в неустойчивом финансовом положении, тогда как в 2014
году ситуация существенно улучшилась.

Так в 2012 году наблюдается недостаток собственных оборотных
средств на сумму 78 тыс. руб. Аналогичный недостаток и по собственным и
долгосрочным заемным источникам покрытия. Излишек общей величины основных
источников финансирования составил 1350 тыс. руб. причиной является превышение
внеоборотных активов над собственными средствами.

Так в 2014 году наблюдается излишек собственных оборотных
средств на сумму 153 тыс. руб. Излишек по собственным и долгосрочным заемным
источникам покрытия составил также 153 тыс. руб. Аналогично и по излишку общей
величины основных источников финансирования на сумму 430 тыс. руб.

Рассчитаем основные показатели финансовой устойчивости
предприятия (см. табл. 5).

Таблица 5

Основные показатели финансовой устойчивости

Показатели	Норма-тивное значение	2012 г.	2013 г.	2014 г.	Изменение
					2013г. к 2012г.	2014г. к 2013г.	2014г. к 2012г.
Коэффициент автономии	>0,5	0,054	0,106	0,261	0,052	0, 207
Коэффициент финансовой зависимости	<0,5	0,946	0,894	0,739	-0,052	-0,155	-0, 207
Коэффициент финансовой устойчивости	>0,7	0,054	0,106	0,261	0,052	0,155	0, 207
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств	≥1	0,057	0,118	0,353	0,061	0,235	0,296
Коэффициент маневренности собственного капитала	[0,2÷0,5]	-0,6	0,3	0,9	0,8	0,6	1,5
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	>0,1	-0,03	0,03	0,24	0,06	0,21	0,28
Коэффициент финансового риска	<0,7	17,5	8,4	2,8	-9,0	-5,6	-14,7

Коэффициент автономии в 2012 году составил 0,054 уд. ед, а в
2014 году показатель увеличился до 0,261 уд. ед. Это значит, что в данный
момент доля собственных средств у предприятия составляет 26,1%. Показатель
намного ниже нормы. Предприятию необходимо увеличивать собственный капитал за
счет увеличения прибыли.

Коэффициент финансовой зависимости в 2014 году сократился на
0, 207 уд. ед. по сравнению с 2012 годом и составил 0,739 уд. ед. Это значит,
что в данный момент предприятие практически полностью зависит от своих
кредиторов.

Коэффициент соотношения собственных и заемных источников в
2014 году показывает, что на 1 руб. заемных средств у предприятия имеется
только 0,353 руб. собственных.

Показатель маневренности и обеспеченности собственными оборотными
средствами существенно повысился за три года.

Финансовый леверидж сократился за три года на 14,7 руб., что
является положительным фактором, но несмотря на это показатель в разы превышает
требуемую норму.

 

2.3 Анализ
кредитоспособности и ликвидности предприятия

Финансовое положение ООО «Техноцентр» можно
оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив. В первом
случае критерии оценки финансового положения — ликвидность и платежеспособность
предприятия, т.е. способность своевременно и в полном объеме произвести расчеты
по краткосрочным обязательствам (см. табл.6).

Таблица 6. Группировка активов и пассивов в целях оценки
ликвидности баланса, тыс. руб.

Группировка активов	2012	2013	2014	Оптимальное соотношение	Группировка пассивов	2012	2013	2014
Наиболее ликвидные активы А1	108	354	766	≥	Наиболее срочные обязательства П1	986	760	3123
Быстро реализуемые активы А2	2228	1611	2787	≥	Краткосрочные обязательства П2	1428	1428	277
Медленно реализуемые активы А3	0	292	945	≥	Долгосрочные обязательства П3	0	0	0
Трудно реализуемые активы А4	216	190	103	≤	Постоянные пассивы П4	138	259	1201

В течение трех лет баланс нельзя назвать абсолютно ликвидным,
поскольку не выполняются многие неравенства, а именно на конец 2014 года не
выполняется первое неравенства.

Далее оценим платежеспособность предприятия по показателям
ликвидности (табл. 7).

Таблица 7

Основные показатели ликвидности и платежеспособности

Показатель	2012 г.	2013 г.	2014 г.	Изменение
				2013г. к 2012г.	2014г. к 2013г.	2014г. к 2012г.
Величина собственных оборотных средств, тыс. руб.	-78	69	1 098	147	1 029	1 176
Коэффициент текущей ликвидности	0,97	1,03	1,32	0,06	0,29	0,36
Коэффициент срочной ликвидности	0,97	0,90	1,05	-0,07	0,15	0,08
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,04	0,16	0,23	0,12	0,06	0,18

У предприятия на начало периода исследования отсутствуют
собственные оборотные средства, так в 2012 году данная величина имеет значение
в размере — 78 т. р. В 2014 году данная величина выросла и составила 1098 тыс.
руб.

Показатель текущей ликвидности увеличился в 2013 году на 0,06
уд. ед. и составил 1,03 уд. ед. При норме равной 2, это очень низкий
показатель. В 2014 году показатель увеличился на 0,29 уд. ед. и составил 1,32.
Единственным выходом в сложившейся ситуации будет сокращение кредиторской
задолженности за счет привлечения долгосрочных займов или увеличения
накопленного капитала.

Коэффициент срочной ликвидности увеличился на 0,08 уд. ед. и
составил 1,05 уд. ед. Это говорит о том, что при привлечении только денежных средств
и дебиторской задолженности предприятие погасит 105% текущих обязательств. При
норме 0,7-0,8 показатель имеет высокое значение.

Показатель абсолютной ликвидности в 2013 вырос на 0,12 ед. и
составил 0,16 уд. ед., что при норме 0,2-0,5 является низким показателем. В
2014 году коэффициент равен 0,23. Это говорит о том, что за счет денежных
средств предприятие погасит 23% срочных обязательств. Данное значение также
соответствует норме.

Далее проанализируем показатели оборачиваемости и отразим
основные показатели оценки деловой активности предприятия (см. табл. 8).

Таблица 8

Основные показатели оценки деловой активности

Показатель	2012 г.	2013 г.	2014 г.	Изменение
				2013г. к 2012г.	2014г. к 2013г.	2014г. к 2012г.
Оборачиваемость активов, оборот	2,4	2,0	4,1	-0,3	2,1	1,7
Оборачиваемость оборотных активов, оборот	2,6	2,2	4,2	-0,4	2,0	1,6
Период оборачиваемости оборотных активов, дн.	141,8	167,2	87,4	25,4	-79,8	-54,4
Оборачиваемость запасов	0,0	16,9	19,9	16,9	3,0	19,9
Период оборачиваемости запасов	0,0	21,6	18,4	21,6	-3,3	18,4
Оборачиваемость дебиторской задолженности	2,7	3,1	6,7	0,4	3,7	4,0
Период оборачиваемости дебиторской задолженности	135,2	119,3	54,2	-15,9	-65,2	-81,1
Оборачиваемость кредиторской задолженности	6,1	6,5	6,0	0,4	-0,5	-0,1
Период оборачиваемости кредиторской задолженности	59,8	56,3	60,7	-3,6	4,4	0,8
Продолжительность операционного цикла	135,2	140,9	72,5	5,7	-68,4	-62,7
Продолжительность финансового цикла	75,4	84,7	11,8	9,3	-72,8	-63,5

Оборачиваемость активов предприятия сократилась в 2013 году
на 0,3 об. и составила 2,0 об. В 2014 году показатель вырос на 2,1 об. и
составил 4,1 об. В целом за три года оборачиваемость возросла на 1,7 об. Это
говорит о росте эффективности использования активов.

Период оборачиваемости оборотных активов увеличился на 25,4
дня в 2013 году, а в 2014 году сократился на 79,8 дн. В целом за три года срок
оборота сократился на 54,4 дней.

Оборачиваемость запасов предприятия выросла в 2013 году на
16,9 об. и составила 16,9 об. В 2014 году показатель вырос на 3,0 об. и
составил 19,9 об. В целом за три года оборачиваемость возросла на 19,9 об. Это
говорит о росте эффективности использования запасов.

Оборачиваемость дебиторской задолженности выросла в 2013 году
на 0,4 об. и составила 3,1 об. В 2014 году показатель вырос на 3,7 об. и
составил 6,7 об. В целом за три года оборачиваемость увеличилась на 4,0 об.
Период оборачиваемости в целом за три года сократился на 81,1 дня. В целом
сумма дебиторской задолженности остается на довольно низком уровне, что говорит
о высокой платежеспособности покупателей, поскольку клиентами предприятия также
являются и юридические лица.

Продолжительность операционного цикла в 2013 году выросла на
5,7 дня, тогда как в 2014 году сократилась на 68,4 дня. Это является
положительным показателем. При сокращении операционного цикла при прочих равных
условиях снижается время между закупкой сырья и получением выручки, вследствие
чего растет рентабельность. Соответственно сокращение данного показателя в днях
хорошо характеризует деятельность организации

Продолжительность финансового цикла выросла в 2013 году на
9,3 дня, а в 2014 году сократилась на 72,8 дня.

 

2.4 Анализ
финансовых результатов и несостоятельности предприятия

Для анализа результатов хозяйственной деятельности в первую
очередь анализируют динамику и структуру финансовых результатов (табл.10) по
данным формы № 2.

Таблица 10

Анализ отчета о прибылях и убытках

Показатели	2012 г.	2013 г.	2014 г.	Абс. Изм., тыс. руб.	Темп роста, %
Выручка (нетто) от продажи	6014	4928	18785	12771	312,4
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	5730	3852	16589	10859	289,5
Валовая прибыль	284	1076	2196	1912	773,2
Управленческие расходы	3	839	840	837	0,0
Прибыль (убыток) от продаж	281	237	1356	1075	482,6
Прочие доходы	3	58	0	-3	0,0
Прочие расходы	39	69	156	117	400,0
Прибыль (убыток) до налогообложения	245	226	1200	955	489,8
Текущий налог на прибыль	49	52	258	209	0,0
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	196	174	942	746	480,6

Как показывают данные таблицы 10, выручка предприятия с 2012
по 2014 года выручка возросла на 12771 тыс. руб. или на 212,4%.

Как видим, предприятие значительно увеличило продажи за счет
роста спроса покупателей.

Себестоимость реализованной продукции в 2014 году выросла по
сравнению с 2012 годом на 10859 тыс. руб. (на 189,5%) и составила 16589 тыс.
руб. Увеличение себестоимости напрямую связано с ростом реализации.

Валовая прибыль в 2014 году выросла по сравнению с 2012 годом
на 1912 тыс. руб. (в 7,73 раза) и составила 2196 тыс. руб. Основной причиной
является увеличение объема продаж.

Чистая прибыль в 2014 году возросла по сравнению с 2012 годом
на 746 тыс. руб. и составила 942 тыс. руб. В целом на увеличение прибыли
повлиял рост прибыли до налогообложения.

В целом предприятию необходимо разработать меры по росту
выручки и соответственно прибыли.

Эффективность деятельности предприятия наиболее полно
характеризуют показатели рентабельности, поскольку являются
относительными показателями, сопоставляющими результаты с затратами.

Динамика показателей рентабельности анализируется в табличной
форме (табл. 11).

Таблица 11. Основные показатели рентабельности, %

Показатель	2012 г.	2013 г.	2014 г.	Изменение
				2013г. к 2012г.	2014г. к 2013г.	2014г. к 2012г.
Рентабельность продаж	4,7	4,8	7,2	0,1	2,4	2,5
Рентабельность активов	7,7	7,1	20,5	-0,6	13,4	12,8
Рентабельность оборотных активов	8,4	7,7	20,9	-0,7	13,2	12,6
Рентабельность собственного капитала	142,0	67,2	78,4	11,3	-63,6

Как показывают данные таблицы 11 рентабельность продаж
характеризуется довольно низкими показателями. В 2013 году она выросла на 0,1%
и составила 4,8%, но уже в 2014 году увеличилась до 7,2%. Это говорит о том,
что по основной деятельности предприятие находится на грани самоокупаемости.

Рентабельность активов также за три года существенно выросла
и составила в 2014 году 20,5%.

Рентабельность собственного капитала сократилась с 142,0% до
78,4% в 2014 году по сравнению с 2012 годом, что связано с превышением темпа
роста собственного капитала над темпом роста чистой прибыли.

Анализ финансового состояния должника проводится в целях
определения достаточности принадлежащего должнику имущества для покрытия
судебных расходов, расходов на выплату вознаграждения арбитражным управляющим,
а также возможности и невозможности восстановления платежеспособности должника.

С выходом Федерального закона «О несостоятельности
(банкротстве)» Методическое положение по оценке финансового состояния
предприятия и установлению неудовлетворительной структуры баланса не было
отменено. Согласно данному Положению оценка неудовлетворительной структуры
баланса проводится на основе трех показателей:

коэффициент текущей ликвидности;

коэффициент утраты платежеспособности;

коэффициент восстановления платежеспособности.

Коэффициент восстановления платежеспособности рассчитывается
на 3 месяца, а коэффициент утраты платежеспособности — на 6 месяцев.

Таблица 12

Оценка неудовлетворительной структуры баланса предприятия

Показатель	2012 г.	2013 г.	2014 г.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	-0,03	0,03	0,24
Коэффициент текущей ликвидности	0,97	1,03	1,32
Коэффициент восстановления платежеспособности	х	0,532	0,734

Коэффициент восстановления платежеспособности в 2013 году:

К вп = (1,03 + 0,5* (1,03 — 0,97)) /2 = 0,532 <1

Коэффициент восстановления платежеспособности в 2014 году:

К вп = (1,32 + 0,5* (1,32 — 1,03)) /2 = 0,734 <1

Так как коэффициент восстановления платежеспособности
принимает значение меньше 1, это говорит о том, что у организации в ближайшее
время нет реальной возможности восстановить платежеспособность.

Для того чтобы коэффициенты текущей ликвидности и
обеспеченности собственными оборотными средствами были оптимальными у
организации убытки должны составлять до 40% от суммы оборотных активов, а
долгосрочные кредиты и займы должны быть равны 80% от суммы оборотных активов.
Но такая структура баланса предприятия достаточно редка. То есть, предприятие
не соответствует как показателям ликвидности, так и финансовая устойчивость
предприятия находится на низком уровне, существует угроза банкротства
предприятия, что подтверждает коэффициент восстановления платежеспособности.

Вывод:

Анализ финансового состояния показал стабильное увеличение
реализации, но не все показатели финансовой устойчивости и платежеспособности
соответствуют нормативным значениям, что требует мер по дальнейшему улучшению
собственных средств.

Глава 3.
Разработка предложений по улучшению управления финансами предприятия

Для дальнейшего развития предприятия и улучшения его
финансового положения необходимо расширение ассортимента.

Для оценки потребности покупателей в расширении ассортимента
услуг среди клиентов предприятия был проведен мини-опрос:

Таблица 13

На вопрос «Каких услуг не хватает нашему
автосервису?»

Варианты	Кол-во, чел.	Уд. вес, %
а) услуги установки дополнительного оборудования	5	12,5
б) настройка системы навигации	11	27,5
в) компьютерная диагностика	21	52,5
г) свой вариант	3	7,5

Рис.2. Каких услуг не хватает нашему автосервису?, %

На вопрос «Пользуетесь ли Вы услугами эвакуатор?»

Варианты	Кол-во, чел.	Уд. вес, %
а) Да	27	67,5
б) Нет	13	32,5

Рис.3. Результаты опроса об использовании услуги эвакуатора, %

По результатам проведенного опроса, для пополнения
ассортимента предлагается ввести следующие услуги:

) услуги диагностики автомобилей;

) услуги эвакуатора.

Для совершенствования ассортимента оказываемых услуг с целью
обеспечения его полноты и лучшего удовлетворения потребностей, предлагаем
ввести услугу компьютерной диагностики автомобилей.

Необходимо развивать комплекс услуг по диагностике и ремонту
электронных систем автомобилей. Причины такого решения следующие:

—       эта услуга все больше востребована на
рынке;

—       наши постоянные клиенты охотно
воспользуются этой услугой у нас;

—       это позволит привлечь новых клиентов как
по этой услуге, так и по всему комплексу услуг, оказываемых предприятием;

—       работы с электронными системами хорошо
вписываются в общий профиль деятельности предприятия;

—       персонал предприятия имеет достаточно
высокий уровень квалификации, необходимо лишь минимальное обучение;

—       предприятие имеет возможность взять в
аренду производственные площадями для размещения поста по диагностике и ремонту
электронных систем автомобилей.

малый бизнес финансовая устойчивость

Горизонт планирования при осуществлении проекта примем как
среднестатистический по данному виду деятельности, то есть 3 года. Дата начала
реализации проекта 01.03.2014 г.

Устранить в автомобиле ту или иную неисправность в общем-то
несложно. И, как правило, относительно недолго. Данное утверждение, правда,
справедливо только в том случае, когда соблюдены три условия: известно, как,
чем и что именно надо делать. Если с первыми двумя, как правило, проблем
никогда не возникает, то третье зачастую становится настоящим камнем
преткновения. Прежде всего это касается проблем, связанных с двигателем и
различными электронными системами, коими современные автомобили нафаршированы,
что называется, по самую крышу. Таким образом, правильная идентификация причин
сбоев и неисправностей сегодня вышла на первый план, что дает нам право
говорить даже о новой специальности в автосервисе — диагносте. Резкое
увеличение количества автомобилей, оборудованных электронными системами впрыска
топлива, привело к ощутимому повышению спроса на услуги, связанные с
диагностикой технического состояния и ремонтом таких автомобилей.

В первую очередь особенно тщательной диагностики требуют
системы управления двигателем (СУД). Техническое состояние системы управления
двигателем автомобиля относится к числу важнейших факторов, влияющих на тяговые
и скоростные показатели автомобиля в целом. Практическое решение задачи
диагностирования технического состояния и ремонта СУД невозможно без
использования специальных технических средств, большинство из которых являются
измерительными приборами.

Необходимое оборудование.

1)      Сканеры блоков управления;

2)      Измерительные приборы;

)        Тестеры исполнительных устройств и узлов
двигателя.

Таблица 14

Расходы на оборудование

Оборудование	Цена руб.
Универсальный диагностический комплекс DTS-25.2	195000
Комплект для измерения давления топлива ИД-У	11800
Установка для очистки топливной системы бензиновых и дизельных двигателей. Carbon Cleaner System II.	51300
Стационарный 2-стоечный подъемник П3-Т-СП	77000
Стойка трансмиссионная гидравлическая СГ-1, 2 шт.	21600
Домкрат гидравлический подкатной К 4845	3300
Верстак 22.2-25-G 5015, 2 шт.	26400
Зарядно-пусковое устройство	2500
Набор ручного инструмента	10000
Итого:	398900

Для оказания услуг диагностики потребуется обучить двух
сотрудников. Обучение проводит поставщик диагностического оборудования.

Стоимость курса обучения за 5 дней составляет 3000 руб. на 1
человека, а общая стоимость для требуемых сотрудников составит:

*2 чел. = 6000 руб.

Заработная плата производственного персонала сдельная и
составляет 30% от суммы, оплаченной клиентом за выполненные работы.

Таблица 15. Виды предлагаемых услуг диагностики

Виды работ	Цена, руб.	Планируемое кол-во услуг, ед.	Выручка, руб.
Диагностика двигателя	500	1825	912500
Диагностика ходовой	420	730	306600

Так в год планируется оказать услуги на сумму 1219100 руб.

Получаем, что оплата труда работников по диагностике
составит:

руб. * 30% = 365730 руб.

Затраты на отчисления в страховые взносы составят:

* 20% = 73146 руб.

Прочие накладные расходы составят 1% от объема продаж.

*1% = 12191 руб.

Финансирование проекта будет производится из собственных
средств.

Налогообложение будет представлено в виде ЕНВД.

*2*12 = 288000 руб.

Оценим эффективность реализации данного проекта.

Оценка эффективности инвестиционного проекта производится при
помощи системы показателей, включающих:

чистая приведенная стоимость (NPV);

индекс рентабельности инвестиций (PI);

внутренняя норма рентабельности (IRR);

срок окупаемости.

В основе расчетов по данному методу лежит посылка о различной
стоимости денег во времени. Процесс пересчета будущей стоимости денежного
потока в текущую называется дисконтированием.

Величина чистой приведенной стоимости рассчитывается как
разность дисконтированных денежных потоков доходов и расходов, производимых в
процессе реализации инвестиции за прогнозный период. Для постоянной нормы
дисконта и разовыми первоначальными инвестициями NPV определяют по следующей
формуле:

,

где I₀ — величина первоначальных инвестиций;_t
— денежный поток от реализации инвестиций в момент времени t;- ставка
дисконтирования.

Отрицательное значение чистой текущей стоимости свидетельствует о
нецелесообразности принятия решений о финансировании и реализации проекта.

Индекс рентабельности — относительный показатель эффективности
инвестиционного проекта и характеризует уровень доходов на единицу затрат, то
есть эффективность вложений — чем больше значение этого показателя, тем выше
отдача денежной единицы, инвестированной в данный проект. Индекс рентабельности
(прибыльности, доходности) рассчитывается как отношение чистой текущей
стоимости денежного притока к чистой текущей стоимости денежного оттока
(включая первоначальные инвестиции):

Условия принятия проекта по данному инвестиционному критерию
следующие:

если РI > 1, то проект следует принять;

если РI < 1, то проект следует отвергнуть;

если РI = 1, проект ни прибыльный, ни убыточный.

Под внутренней нормой рентабельности инвестиций (IRR)
понимают значение ставки дисконтирования, при котором NPV проекта равен нулю:
IRR = i, при котором NPV = f (i) = 0. Если определенная из уравнения величина
внутренней нормы превышает требуемую инвестором минимально допустимую норму
дохода на вложенный капитал, то реализация проекта признается целесообразной.

Под сроком окупаемости понимается период времени с момента начала
реализации проекта до момента эксплуатации объекта, когда доходы от
эксплуатации становятся равными первоначальным инвестициям (капитальные затраты
и эксплуатационные расходы). Для расчета срока окупаемости элементы платежного
ряда суммируются нарастающим итогом, формируя сальдо накопленного потока, до
тех пор пока сумма не примет положительного значения. Порядковый номер
интервала планирования, в котором сальдо накопленного потока принимает
положительное значение, указывает срок окупаемости, выраженный в интервалах
планирования.

Таблица 16. Оценка эффективности проекта оказания услуг
компьютерной диагностики

Год	2014	2014	2015	2016	2017	2018
Капитальные вложения	404,9
Диагностическое оборудование	398,9
Обучение сотрудников	6
Выручка от реализации		1219	1219	1219	1219	1219
Заработная плата работников		366	366	366	366	366
Страховые отчисления		73	73	73	73	73
Амортизация		80	80	80	80	80
Прочие накладные расходы		12	12	12	12	12
Прибыль от реализации		688	688	688	688	688
Налоговые платежи		288	288	288	288	288
Чистая прибыль, тыс. руб.		400	400	400	400	400
Амортизация НМА		40	40	40	40	40
Капитальные вложения	405
Чистый денежный поток, тыс. руб.	-405	441	441	441	441	441
Коэффициент дисконтирования	1,000	0,909	0,826	0,751	0,683	0,621
Чистый дисконтированный денежный поток, тыс. руб.	-405	401	364	331	301	274
Чистый дисконтированный денежный поток (NPV), тыс. руб.						1266
Внутренняя норма доходности (IRR), %						87,2%
Индекс рентабельности (PI), %						3,13
Срок окупаемости, мес.						1,9

Как следует из полученных результатов, при данных условиях
проект генерирует чистый приток денежных средств в 1266 тыс. руб. Внутренняя
норма доходности проекта равна 87,2% и превышает стоимость капитала (доходность
от альтернативного вложения средств, в качестве которого примем ставку по
депозиту в банке в размере 10%), требуемого для его осуществления. Срок
окупаемости составил 1,9 лет. Таким образом, критерии оценки свидетельствуют об
экономической эффективности внедрения услуг диагностики и его следует принять к
реализации.

) Также планируется предоставлять услуги эвакуатора.

Планируется купить 2 эвакуатора стоимостью 1060000 руб.
каждый.

Планируется предоставить 8 услуг в неделю по средней
стоимости 3500 руб.

Выручка составит = 8*3500*91 = 2548000 руб.

Заработная плата водителя = 2 чел. * 14000 руб. * 12 мес. =
336000 руб.

Страховые отчисления = 336000*0,3 = 100800 руб.

Амортизационные отчисления = 2*1060000*1/7 лет = 302857 руб.

Накладные расходы составят 5% от объема продаж = 2548000*0,05
= 127400 руб.

Оценим эффективность инвестиций.

Таблица 17

Оценка эффективности инвестиций по услугам эвакуатора

Год	2014	2014	2015	2016	2017	2018
Капитальные вложения	2120
Эвакуатор	2120
Выручка от реализации		2548	2548	2548	2548	2548
Заработная плата работников		336	336	336	336	336
Страховые отчисления		101	101	101	101	101
Амортизация		303	303	303	303	303
Прочие накладные расходы		127	127	127	127	127
Прибыль от реализации		1681	1681	1681	1681	1681
Налоговые платежи		336	336	336	336	336
Чистая прибыль, тыс. руб.		1345	1345	1345	1345	1345
Амортизация НМА		303	303	303	303	303
Капитальные вложения	2120
Чистый денежный поток, тыс. руб.	-2120	1648	1648	1648	1648	1648
Коэффициент дисконтирования	1,000	0,909	0,826	0,751	0,683
Чистый дисконтированный денежный поток, тыс. руб.	-2120	1498	1362	1238	1125	1023
Чистый дисконтированный денежный поток (NPV), тыс. руб.						4126
Внутренняя норма доходности (IRR), %						57,0%
Индекс рентабельности (PI), %						1,95
Срок окупаемости, мес.						1,3

Как следует из полученных результатов, при данных условиях
проект генерирует чистый приток денежных средств в 4126 тыс. руб. Внутренняя
норма доходности проекта равна 57% и превышает стоимость капитала (доходность
от альтернативного вложения средств, в качестве которого примем ставку по
депозиту в банке в размере 10%), требуемого для его осуществления. Срок
окупаемости составил 1,3 лет. Таким образом, критерии оценки свидетельствуют об
экономической эффективности внедрения услуг эвакуатора.

Заключение

По результатам выполнения первой главы работы были сделаны
следующие выводы:

Управление производством есть способ целенаправленного воздействия
на него, оно имеет большое значение в благополучии общества. Открывая свое
дело, предприниматель должен понимать, что его нельзя организовать, не имея
финансового капитала, т.е. денежных средств, т.к. платежеспособность
хозяйственного субъекта определяется рациональной организацией финансов.

Финансовый менеджмент в условиях рыночных отношений можно
рассматривать как самостоятельную форму предпринимательской деятельности. Он
представляет собой процесс выработки цели управления финансами и осуществления
воздействия на них с помощью методов и рычагов финансового механизма.
Менеджмент малого бизнеса должен быть реализован эффективно уже сегодня.
Финансовый менеджмент в малом бизнесе — это отдельное звено в управлении целой
компанией. Финансовый менеджмент малого бизнеса — это четкое и грамотное
распределение расходов и доходов своего предприятия, планирование прибыли,
налогов и заработной платы сотрудникам и многое другое.

Между крупным и малым бизнесом имеются существенные различия.
Это порождает проблему серьезного пересмотра основных принципов
«большого» финансового менеджмента применительно к малым
предприятиям, — иначе эти принципы в малом бизнесе просто не работают. Наиболее
важные различия состоят в доступе к ресурсам, в постановке целей, несомых
рисках и в уровне ликвидности.

В современный условиях становления и углубления рыночных
механизмов регулирования экономики страны, малые предприятия вынуждены
конкурировать не только друг с другом, но и с крупным бизнесом.
Конкурентоспособность же любому предприятию, в том числе и малому, может
обеспечить только рациональное управление движением финансовых ресурсов и
капитала, находящегося в его распоряжении. В связи с этим с каждым годом
повышается значение финансового менеджмента, целью которого является выработка
и применение методов, средств и инструментов для достижения стратегических и
тактических целей деятельности фирмы.

Во второй главе проведен анализ финансового состояния
предприятия на примере предприятия ООО «Техноцентр».

Анализ основных технико-экономических показателей указывает
на следующее.

Как показывают данные таблицы 1, выручка предприятия в 2013
году сократилась на 1086 тыс. руб. (на 18,1%) и составила 4928 тыс. руб. В 2014
году выручка выросла по сравнению с 2013 годом на 13857 тыс. руб. (на 281,2%) и
составила 18785 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года выручка возросла на 12771
тыс. руб. или на 212,4%. Как видим объемы продаж предприятия резко выросли, что
связано в ростом спроса

Себестоимость реализованной продукции в 2013 году сократилась
на 1878 тыс. руб. (на 32,8%) и составила 3852 тыс. руб. В 2014 году
себестоимость возросла по сравнению с 2013 годом на 12737 тыс. руб. (на 330,7%)
и составила 16589 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года себестоимость продукции
возросла на 10859 тыс. руб. или на 189,5%. В целом себестоимость выросла в
связи с ростом объема реализации.

Валовая прибыль в 2013 году увеличилась на 792 тыс. руб. (на
278,9%) и составила 1076 тыс. руб. В 2014 году валовая прибыль снова
увеличилась по сравнению с 2013 годом на 1120 тыс. руб. (на 104,1%) и составила
2196 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года валовая прибыль возросла на 1912
тыс. руб. или более чем в 7 раз. Основной причиной является увеличение
реализации продукции предприятия.

Чистая прибыль в 2013 году сократилась на 22 тыс. руб. и
составила 174 тыс. руб. В 2014 году чистая прибыль возросла по сравнению с 2013
годом на 768 тыс. руб. и составила 942 тыс. руб. В целом с 2012 по 2014 года
чистая прибыль увеличилась на 746 тыс. руб.

В целом на увеличение прибыли повлияло сокращение
себестоимости реализуемых товаров на 1 руб. продаж. Данные о чистой прибыли на
1 руб. продаж говорят о том, что предприятие находится на низком уровне
рентабельности.

Существенно выросла численность персонала предприятия в связи
с ростом спроса.

Так численность увеличилась на 3 чел. или на 150%. Фонд
оплаты труда при этом увеличился на 485 тыс. руб. или на 188,1%.

При этом производительность труда увеличилась на 750 тыс.
руб. или на 24,9%.

Затраты на 1 руб. товарной продукции сократились на 6,97 руб.
или на 7,3% и составили 88,31 руб.

Среднегодовая стоимость основных средств сократилась на 113
тыс. руб. или на 52,3%. При этом в связи с ростом выручки, фондоотдача выросла
на 154,54 руб. или более чем в 6 раз.

В процессе изучения финансового состояния на исследуемом
объекте были выявлены основные проблемы и недостатки. В данном параграфе работы
будут представлены рекомендации по улучшению финансового состояния ООО
«Техноцентр» в соответствии с выявленными недостатками.

Анализ финансового состояния показал стабильное увеличение
реализации, но не все показатели финансовой устойчивости и платежеспособности
соответствуют нормативным значениям, что требует мер по дальнейшему улучшению
собственных средств.

Для улучшения финансового состояния необходимо разработать
ряд мер направленных на увеличение объема реализации, что в свою очередь
позволит увеличить прибыли и собственный капитал.

В третьей главе предложены рекомендации по расширению
ассортимента компании и улучшению финансового состояния.

Расчетная
часть

«Анализ финансового состояния
организации»

Вы
являетесь финансовым менеджером ОАО «Молния», производящего продукты
питания. Сформирован баланс на 01.01.13г. (табл.2.8)

Требуется:

1.      Проанализировать структуру активов и пассивов
баланса, рассчитать аналитические показатели и сделать предварительные выводы о
политике формирования активов и финансовых ресурсов, финансовой устойчивости,
платежеспособности и ликвидности.

2.      Сформировать заключение о финансовом положении
организации.

.        Дать рекомендации по оптимизации финансовой
структуры капитала.

Указания к решению задачи:

1.      Ознакомиться с п.2 данных указаний, выполнить
задание.

2.      Анализ относительных показателей
проводится по любой из существующих методик оценки финансово-имущественного
положения организаций на основе данных баланса. Целью проводимого анализа
является не расчет показателей (табл.2.9), а формирование предварительного
заключения о состоянии организации.

Таблица 2.8

Баланс
ОАО «Молния» на 01.01.13г., руб.

АКТИВ	Начало периода	Конец периода
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы:
остаточная стоимость	41 173	41 396
первоначальная стоимость	53 497	53 772
износ	12 324	12 376
Незавершенное строительство	108 831	144 461
Основные средства:
остаточная стоимость	106 800	134 036,13
первоначальная стоимость	157 930	172 210
износ	51 130	38 174
Долгосрочные финансовые вложения:
учитываемые по методу участия в капитале других предприятий	0	17 482
прочие финансовые вложения	44 359	48 380
Прочие внеоборотные активы	0	0
Итого по разделу I	301 163	385 755
II. Оборотные активы
Запасы:
производственные запасы	14 567	20 916
незавершенное производство	2 061	310
готовая продукция	4 000	7 611
Дебиторская задолженность за товары, работы, услуги:
чистая реализационная стоимость	12 342	55 051
Дебиторская задолженность по расчетам:
с бюджетом	0	6 061
по выданным авансам	0	0
по начисленным доходам	242	1 701
Прочая текущая дебиторская задолженность		375
Текущие финансовые вложения	3 539	65 147
Денежные средства и их эквиваленты:
в национальной валюте	20 467	33 858
в иностранной валюте	13 812	7 138
Прочие оборотные активы	0	0
Итого по разделу II	71 030	198 168
БАЛАНС	372 193	583 923
ПАССИВ	Начало периода	Конец периода
I. Собственный капитал
Уставный капитал	105 000	250 000
Добавочный капитал	2 312	31 582
Резервный капитал	26 250	37 500
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	21 677	32 056
Итого по разделу I	155 239	351 138
II. Долгосрочные обязательства
Долгосрочные кредиты банков	1 610	127 204
Прочие долгосрочные обязательства	0	0
Итого по разделу II	1 610	127 204
III. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	124 330	8 000
Кредиторская задолженность за товары, работы, услуги	85 719	74 784
Краткосрочные обязательства по расчетам:
по авансам полученным	0	1 200
с бюджетом	3 680	2 693
по внебюджетным платежам	200	0
по страхованию	730	1 965
по оплате труда	0	11 535
с участниками	0	450
Прочие краткосрочные обязательства	685	4 954
Итого по разделу III	215 344	105 581
БАЛАНС	372 193	583 923

Таблица 2.9

Значения основных аналитических коэффициентов

Наименование коэффициента	Формула расчета	Значения
		На начало периода	На конец периода
Оценка имущественного положения
Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия	Валюта баланса	?	?
Коэффициент износа	Износ / первоначальная стоимость основных средств	?	?
Определение финансовой устойчивости
Наличие собственных оборотных средств	1-й р. П + 2-ой р. П — 1-й р. А	?	?
Доля собственных оборотных средств	СОС / (2-ой р. А)	?	?
Нормальные источники покрытия запасов (НИПЗ)	СОС + Расчеты с кредиторами по товарным операциям + краткосрочные кредиты под оборотные средства	?	?
Доля НИПЗ: в оборотных активах в запасах и затратах	НИПЗ / Оборотные активы НИПЗ / Запасы и затраты	? ?	? ?
Тип финансовой устойчивости	Абсолютная: СОС > Запасы и затраты Нормальная: СОС < Запасы и затраты < НИПЗ Критическая: НИПЗ < Запасы и затраты	Нормальная	Абсолютная
Показатели ликвидности
Коэффициент абсолютной ликвидности	(Денежные средства + Краткосрочные фин. вложения) / Краткосрочные обязательства	?	?
Коэффициент промежуточного покрытия	(Денежные средства + Краткосрочные фин. вложения + Дебиторская задолженность) / Краткосрочные обязательства	?	?
Коэффициент общей (текущей) ликвидности	Оборотные активы / Краткосрочные обязательства	?	?
Доля оборотных активов в активах	Оборотные активы / Валюта баланса	?	?
Доля производственных запасов в оборотных активах	Запасы и затраты / Оборотные активы	?	?
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов	СОС / Запасы и затраты	?	?
Коэффициент покрытия запасов	НИПЗ / Запасы и затраты	?	?
Коэффициенты рыночной устойчивости
Коэффициент концентрации собственного капитала	Собственный капитал / Валюта баланса	?	?
Коэффициент финансирования	Собственный капитал / Заемные средства	?	?
Коэффициент маневренности собственного капитала	СОС / Собственный капитал	?	?
Коэффициент структуры долгосрочных вложений	Долгосрочные заемные средства / Внеоборотные активы	?	?
Коэффициент инвестирования	Собственный капитал / Внеоборотные активы	?	?

Решение:

Решение:	показатель	обознач.	формула	Остатки по балансу, т. р.	Прогноз
				на начало		на конец		изменение	баланса
				года		года		(+/-)
	АКТИВ
1	Внеоборотные Активы	ВОА
	НМА
	остаточная стоимость	НМАо		41 173		41 396		223	41 344
	НМАп		53 497		53 772		275	53 772
	износ	НМАи		12 324		12 376		52	12 428
	Незавершенное строительство	НЗС		108 831		144 461		35 630	144 461
	Основные средства
	остаточная стоимость	Осо		106 800		134 036		27 236	118 537
	первоначальная стоимость	Осп		157 930		172 210		14 280	172 210
	износ	Оси		51 130		38 174		-12 956	53 673
	Долгосрочные фин. вложения	ДФВ		44 359		52 880		8 521	52 880
	учитыв. по методу участия					4 500		4 500	4 500
	прочие долгоср. фин. влож.			44 359		48 380		4 021	48 380
	Долгосрочная дебиторская задолженность	ДДЗ		0		12 982		12 982	12 982
	Прочие внеоборотные активы	ПВА		0		0		0	0
	Итого по разделу 1	ВОА		301 163		385 755		84 592	370 204
2	Оборотные активы
	Запасы	ЗЗ		20 628		28 837
	производственные запасы	ПЗ		14 567		20 916		6 349	28 720
	НЗП	НЗП		2 061		310		-1 751	426
	готовая продукция	ГП		4 000		7 611		3 611	10 451
	Дебиторская задолженность за товары	ДЗт
	чистая реализационная стоимость			12 342		55 051		42 709	75 592
	Дебиторская задолженность по расчетам
	с бюджетом	Дза				6 061		6 061	8 323
	по выданным авансам
	по начисленным доходам			242		1 701		1 459	2 336
	Дебиторская задолженность прочая	ДЗп		0		375		375	515
	Текущие финансовые инвестиции	ТФИ		3 539		65 147		61 608	89 456
	Денежные средства и их эквиваленты	ДС
	в национ. валюте			20 467		33 858		13 391	46 492
	в иностр. валюте			13 812		7 138		-6 674	9 801
	Прочие оборотные активы	ПОА		0		0		0
	Итого по разделу 2	ОА		71 030		198 168		127 138	272 111
	Баланс	ВБ		372 193		583 923		211 730	642 315
	ПАССИВ
1	Собственный капитал
	Уставный Капитал	УК		105 000		250 000		145 000	250 000
	Добавочный Капитал		2 312		31 582		29 270	31 582
	Резервный Капитал	РК		26 250		37 500		11 250
	Нераспределенная прибыль	НП		21 677		32 056		10 379	37 826
	Итого по разделу 1	СК		155 239		351 138		195 899	319 408
3	Долгосрочные обязательства
	Долгосрочные кредиты банков	ДКБ		1 610		127 204			127 204
	Прочие долгосрочные обязательства	ПДО
	Итого по разделу 2	ДО		1 610		127 204		125 594	127 204
4	Текущие обязательства
	Кредиты и займы	ТКЗ		30 000		8 000		-22 000	14 829
	Текущая задолженность по долгосрочным обязательствам	ТДО		90 530
	Векселя выданные	ВВ		3 800
	Кредиторская задолженность за товары	КЗт		85 719		74 784		-10 935	138 618
	Текущие обязательства по расчетам	ТО
	с бюджетом			3 680		1 200		-2 480	2 224
	по внебюджетным платежам			200		2 693		2 493	4 992
	по страхованию			730		1 965		1 235	3 642
	по оплате			0		11 535		11 535	21 381
	с участниками			0		450		450	834
	Прочие текущие обязательства	ПТО		685		4 954		4 269	9 183
	Итого по разделу 3	КТО		215 344		105 581		-109 763	195 703
	Баланс	ВБ		372 193		583 923		211 730	642 315

№

показатель

обознач.

формула

на начало

на конец

изменения

норматив

года

года

(+/-)

Оценка имущуственного положения

1.1

Сумма хоз. средств на предприятии

ВБ

ВБ

372193

583923

211730

1.2

Коэфф-т износа ОС

Ки

ОСи/ОСп

0,324

=51130/157930

0,222

=38174/172210

-0,102

Определение фин. устойчивости

2.1

Наличие СОС

СОС

СК+ОБР-ВОА

-145924

=155239+0-301163

-34617

=351138+0-385755

111307

2.2

Доля СОС

Дсос

СОС/ (ТА+РБП)

-2,054

-0,175

1,880

2.3

Нормальные источники покрытия запасов

НИПЗ

СОС+КЗт+ККЗ

-30205

=-145924 + 30000 + 85719

48167

=-34617 + 8000 + 74784

78372

2.4

Доля НИПЗ в ТА

Д1

НИПЗ/ТА

-0,425

=-30205/71030

0,243

=48167/198167,8

0,668

2.5

Доля НИПЗ в ЗЗ

Д2

НИПЗ/ЗЗ

-1,464

=-30205/20628

1,670

=48167/28837

3,135

2.6

Тип фин. устойчивости

Абсол.

СОС>ЗЗ

Норм.

CОС<ЗЗ<НИПЗ

+

Критич.

НИПЗ<ЗЗ

+

Показатели рыночной устойчивости

3.1

Коэф-т автономности

Ка

СК/А

0,417

=155239/372193

0,601

=351138/583923

0,184

>0,5

Коэф-т финансирования

Кф

СК/ЗК

0,716

1,508

0,793

>1

3.3

Коэф-т маневрености СК

Км

(СК-ВОА) /СК

-0,940

=-145924/155239

-0,099

=-34617/351138

0,841

>0

3.4

Коэф-т структуры долгосрочных вложений

Ксдв

ДО/ВОА

0,005

=1610/301163

0,330

=127204/385755

0,324

3.5

Коэф-т инвестирования

Ки

СК/ВОА

0,515

=155239/301163

0,910

=351138/385755

0,395

Показатели ликвидности

4.1

Коэф-т абсолютной ликвидности

Кал

(ДС+ТФВ) /КТО

0,176

1,005

0,830

>0,2

4.2

Коэф-т промежуточного покрытия

Кпп

(ДС+ТФВ+ДЗ) /КТО

0,177

1,082

0,906

>1,0

4.3

Коэф-т общей ликвидности

Кол

(ДС+ТФВ+ДЗ+ЗЗ) /КТО

0,273

1,356

1,083

>2,0

4.4

Доля ТА в А

Дта

ТА/ВБ

0, 191

=71030/372193

0,339

=198167,8/583923

0,149

>1

4.5

Доля ПЗ а ТА

Дпз

ЗЗ/ТА

0,290

=20628/71030

0,146

=28837/198167,8

-0,145

4.6

Доля СОС в покрытии ЗЗ

Дсос

СОС/ЗЗ

-7,074

=-145924/20628

-1, 200

=-34617/28837

5,874

>1

4.7

Коэф-т покрытия ЗЗ

Кпзз

НИПЗ/ЗЗ

-1,464

=-30205/20628

1,670

=48167/28837

3,135

РАЗДЕЛ 1: Анализ исходной информации

1. Анализ имущественного положения предприятия:

* за год увеличилась величина хозяйственных средств на 211
730 т. р.

* за год уменьшилась величина износа ОС на 10,21%
(уменьшилась с 1/3 до 1/5 от первоначальной стоимости), т.е. за год произошло
обновление ОС как за счет введения новых, так и за счет списания старых фондов.

* значительно увеличилась величина имущества — более чем в
1,5 раза.

* структура имущества предприятия же в целом не претерпела
больших изменений, т.е. развитие шло пропорционально.

2. Анализ источников формирования имущества на
предприятии:

* за год значительно увеличилась величина собственного
капитала — на 195 899 т. р., почти в 1,5 раза

* за год значительно увеличилась величина долгосрочных
обязательств — на 125 594 т. р.

* зато величина краткосрочных обязательств резко сократилась
— на — 109 763 т. р.

* в силу указанных изменений, значительно изменилась
структура источников — а сторону большей надежности и устойчивости
(предварительный анализ).

3. Анализ финансовой устойчивости предприятия:

* на предприятии дефицит СОС, и хотя их дефицит сократился за
год на 111307 т. р. на конец года превышение ВОА над СК составило 34617 т. р.,
т.е. ВОА финансируются заемными средствами, что негативно сказывается на фин.
устойчивость.

Одновременно можно сказать, что текущая деятельность на рубль
не финансируется за счет СК.

Более того, на начало года наблюдалась нехватка НИПЗ (на
30205 т. р.). Хотя к концу года этот дефицит «устранился», в силу
чего величины НИПЗ хватило на покрытие ЗЗ, в силу чего предприятие на конец
года вышло из критического уровня фин. устойчивости

Тем не менее, отсутствие СОС делает фин. устойчивость
предприятия несколько зыбкой.

В целом финансовую устойчивость можно охарактеризовать как
критическую, с переходом в нормальную

4. Анализ ликвидности предприятия:

* На начало года уровень ликвидности (особенно промежуточной
и общей) был на критическом уровне: у предприятия не хватало ни мгновенных, ни
среднесрочных ликвидных средств (коэффициенты ликвидности были меньше
соответствующих нормативов)

* На конец года ситуация резко изменилась в лучшую сторону:

Кал увеличился на 0,830, в силу чего достиг уровня 1,005
(Норматив 0,2);

Кпл увеличился на 0,906, в силу чего достиг уровня 1,082
(Норматив 1,0);

Кол увеличился на 1,083 и достиг уровня 1,356, однако
остается ниже критического уровня (Норматив 2,0);

Итого можно сказать, что предприятие обладает мгновенной и
среднесрочной ликвидностью

* Эти факты подтверждает коэф-т покрытия запасов, который
увеличился за год на 3,153, составив к концу года значение 1,670, т.е. величина
НИПЗ в 1,6 раза превышает величину ЗЗ

* Положительную картину ликвидности, наряду с Кол,
«портит» отсутствие СОС, т.е. финансирование текущей деятельности за
счет собственных средств

5. Анализ рыночной устойчивости предприятия:

* На начало года наблюдалась неудовлетворительная рыночная
устойчивость: не соответствовали нормативу ни Ка, ни Кф, ни Косос, ни Кс, ни
Ки. Тем не менее в течение года структура капитала претерпела положительные
изменения:

* Ка вырос на 18,4%, составив к концу года 60,1% при
нормативе 50%

* Кф вырос на 0,793, составив к концу года 1,508 при
нормативе 1,000

* Появились долгосрочные заемные средства, вложенные во ВОА
(32,39% всех вложений во ВОА)

* По-прежнему констатируем дефицит СОС, хотя мы выяснили, что
частично это компенсируется появлением в составе источников долгосрочных
заемных средств, вложение которых целесообразно именно во ВОА

* В целом, рыночная устойчивость за год резко возросла с
точки зрения устойчивой структуры пассивов и соотношения активов и пассивов

Рекомендации:

Оптимальная финансовая структура капитала должна
соответствовать ряду требований:

Требования	На начало года	На конец года	Рекомендации
1. Доля СК должна превышать 50% Капитала	нет	да	Рост СК:
2. Величина СОК должна быть положительной	нет	нет	1. Рост УК, т.е. поиск новых инвестиций через делегирование собственности. На такой шаг можно пойти только если есть стратегия использования новых финансовых вливаний в эффективное производство.
3. Доля СОС должна превышать 50% от СК и 10% от ОА	нет	нет	2. Рост прибыли, что возможно при существенном росте выручки. Поэтому задача в существенном расширении ассортимента и географии, разработке новых видов продукции

Для оздоровления финансовой ситуации необходимо оптимизация
финансовой структуры.

Проблема в нехватке СОС: и на начало, и на конец года СОС
< 0.

Для увеличения величины СОС возможны несколько путей:

. Рост УК, т.е. поиск новых инвестиций через делегирование
собственности. На такой шаг можно пойти только если есть стратегия
использования новых финансовых вливаний в эффективное производство.

. Рост прибыли, что возможно при существенном росте выручки.
Поэтому задача в существенном расширении ассортимента и географии

Список
литературы

Основная
литература

1.      Ковалев
В.В. Финансовый менеджмент. Теория и практика — М.: Проспект, 2011.

2.      Лукасевич
И.Я. Финансовый менеджмент. — М.: ЭКСМО, 2011г.

.        Стоянова
Е.С. Финансовый менеджмент: Теория и практика. — М.: Перспектива, 2010.

.        Финансовый
менеджмент /Под ред. проф.Г.Б. Поляка. — М.: Волтерс Клувер, 2009.

Дополнительная
литература

5.      Бланк
А.И. Основы финансового менеджмента Киев.: Эльга Ника-Центр, 2011.

6.      Бобылева
А.З. Финансовый менеджмент. Проблемы и решения: учебник. — М.: изд. Юрайт,
2012. — 933с

.        Брейли
Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов. — М.: Олимп-Бизнес, 2009.

.        Бригхэм
Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Полный курс: в 2-х т. — СПб:
Экономическая школа, 2005.

.        Джеймс
К. Ван Хорн, Джон М. Вахович Основы финансового менеджмента. — М.: Финансы и
статистика, 2012.

.        Ли
Ч.Ф., Финнерти Дж. Финансы корпораций: теория, методы и практика. — М.:
Инфра-М, 2000.

.        Лукасевич
И.Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений: Учебн.
пособие для вузов. — М.: Финансы, ЮНИТИ, 1998.

.        Морозко
Н.И. Финансовый менеджмент. — М. НИЦ ИНФРА-М, 2013. — 224 с.

.        Сироткин
С.А., Кельчевская Н.Р. Финансовый менеджмент на предприятии. — М.: ЮНИТИ-ДАНА,
2010. — 351 с.

.        Финансовый
менеджмент /Под ред. К.В. Екимовой. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 184 с.

.        Хиггинз
Р.С. Финансовый менеджмент: управление капиталом и инвестициями. — М.: ООО
«И.Д. Вильямс», 2013. — 464с.

.        Юджин
Ф. Бригхэм, Майкл С. Эрхардт Финансовый менеджмент. — СПб: Питер, 2007.

Список
литературы:

17.    Гражданский
кодекс Российской Федерации. Часть четвертая: от 18 декабря 2006 г. № 51-ФЗ
[Электронный ресурс]: принят Гос. Думой 24.11.2006: (с изм. и доп.08.12.2011 г.
№ 422-ФЗ) // СПС «Консультант Плюс». Версия Проф.

18.    Налоговый
кодекс Российской Федерации. Часть первая: от 31 июля 1998 г. № 146-ФЗ
[Электронный ресурс]: принят Гос. Думой 16.07.1998: одобр. Советом Федерации 17
июля 1998 г.: (ред. от 19.07.2011 г. № 245-ФЗ) / СПС «Консультант
Плюс». Версия Проф.

.        Налоговый
кодекс Российской Федерации. Часть вторая: от 05 августа 2000 г. № 117-ФЗ
[Электронный ресурс]: принят Гос. Думой 19.07.2000: одобр. Советом Федерации 17
июля 1998 г.: (ред. от 06.12.2011 № 245-ФЗ) (с изм. и доп. вступающими в силу с
01.02.2012) // СПС «Консультант Плюс». Версия Проф.

.        Артеменко
В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ [Текст]: Учебное пособие — М.: ДИС, 2008
— 128с.

.        Батьковский
М.А. Анализ финансового состояния предприятия и внутренние механизмы его
оздоровления / М.А. Батьковский, И.В. Булава, К.Н. Мингалиев // Экономический
анализ: теория и практика. — 2012. — № 39. — С.18 — 25.

.        Бланк
И.А. Финансовый менеджмент: учебное пособие/И.А. Бланк-М.: Ника-Центр, 2010. —
656 с.

.        Бушуева
Н.В. Анализ финансового состояния субъектов малого бизнеса / Н.В. Бушуева //
Деньги и кредит. — 2012. — № 8. — С.49-53.

.        Гаврилова
А.Н. Финансы организаций [Текст]: учебное пособие/ А.Н. Гаврилова, А.А. Попов —
М.: Кнорус, 2011. — 608 с.

.        Григорян
Д.Г. Финансовые риски малых предприятий в строительстве бизнеса / Д.Г.
Григорян; рец. И.В. Ишиной // Аудит и финансовый анализ. — 2012. — № 2. —
С.297-301.

.        Данилина
Н.В. Финансирование малого бизнеса в РФ / Н.В. Данилина; рец. Г.Н. Куцури //
Аудит и финансовый анализ. — 2011. — N 3. — С.391-394.

.        Демина
И.Д. Основные направления совершенствования информационной базы для анализа
бухгалтерской (финансовой) отчетности / И.Д. Демина, Т.И. Кришталева //
Экономический анализ. — 2012. — № 20. — С.8 — 14.

.        Любушин
Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. — М.: Финансы и
кредит, 2011.

.        Патров
В.В., Ковалев В.В. Как читать баланс. — М.: Финансы и статистика. 2011.

.        Федотов
С.Н. Биржевые секторы для компаний малой и средней капитализации и их роль в
процессе финансирования инновационного бизнеса / С.Н. Федотов; рец.Б. Б.
Рубцова // Аудит и финансовый анализ. — 2014. — № 1. — С.245-250.

.        Чараева
М.В. Обзор источников финансирования инвестиций в российском малом бизнесе /
М.В. Чараева // Финансы и кредит. — 2013. — № 20. — С.43-48.

.        Чука
Л. Новые возможности финансирования малого бизнеса / Л. Чука, Ж.Ю. Панина //
Деньги и кредит. — 2014. — № 5. — С.31-33.

.        Шеремет
А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие/ А.Д.
Шеремет — М.: Инфра-М, 2010. — 415 с.

.        Энциклопедический
словарь / Под ред. И.А. Андриевского. — СПб: Издатели Ф.А. Брокгауз, И.Ф.
Ефрон, 2010.

Содержание:

Введение. 3

1.
Теоретические аспекты организации финансовых отношений малых предприятий  5

1.1. Понятие
финансов предприятий. 5

1.2. Место и
роль малого предпринимательства в экономике развитых стран. 8

1.3.
Нормативное регулирование малого предпринимательства. 13

2.
Практические аспекты организации финансов малого предприятия. 18

2.1.
Организационная характеристика НЦО «СПЛАНТ». 18

2.2. Анализ
финансового состояния предприятия. 19

3.
Направления совершенствования управления финансовыми ресурсами предприятия  28

Заключение. 30

Список
литературы.. 32

Приложения. 34

Введение

Малый бизнес составляет
основу любой свободной экономической системы. Предприятия малого бизнеса в
любой стране играет основную роль в экономическом развитии и увеличении
занятости. Считается, что в Соединенных Штатах одиннадцать миллионов из
шестнадцати миллионов новых рабочих мест, созданных на протяжении прошедшего
десятилетия, приходится на долю малого бизнеса. Это увеличение занятости на
предприятиях малого бизнеса было вызвано частичной переориентацией американской
экономики с промышленного сектора на сферу услуг. Подобная переориентация также
произошла и в других наиболее развитых экономиках. Малый бизнес можно рассматривать
как своеобразный котел, в котором «выплавляются» рабочие места. Увеличение
занятости является и отражением, и причиной экономического успеха. Таким
образом, деятельность небольших предприятий это мера экономического доверия.
Малое предпринимательство порождает занятость, сосредотачиваясь в тех секторах,
которые имеют потенциал роста и интенсивнее по трудозатратам, чем более крупные
капиталоемкие отрасли промышленности.

При
управлении деятельностью любого предприятия в современных условиях хозяйствования
одной из главных целей его функционирования является обеспечение выживаемости
предприятия на рынке и улучшение его благосостояния, требующее постоянного
увеличения доходности и рентабельности предприятия при сохранении его
ликвидности и платежеспособности. Достижение этого условия обеспечивается в
рамках управления финансами предприятия.

Финансы
предприятий — это экономическая категория, особенность которой заключается в
сфере ее действия и присущих ей функций. В общественном воспроизводстве финансы
предприятий выражают распределительные отношения. Однако их действие не ограничивается
лишь сферой распределения. Выражая распределительные отношения, финансы
причастны ко всем стадиям процесса воспроизводства, хотя их участие на различных
стадиях этого процесса неодинаково: оно эквивалентно доле распределения в
каждой фазе, поскольку распределение имеет место и на производственной стадии,
и на стадии обмена, и на стадии потребления.

Для малого предприятия
управление финансовыми ресурсами в некоторой степени имеет даже большее
значение, чем для крупных предприятий, так как малые предприятия больше
подвержены финансовым рискам.

Цель данной работы –
изучить особенности управления финансовыми ресурсами малых предприятий.

Поставленная цель
предполагает решение следующих задач:

1. Рассмотреть понятие финансовых
ресурсов предприятия;

2. Охарактеризовать значение развития
малого бизнеса в современных условиях и его нормативно-правовое регулирование;

3. Дать организационную характеристику
предприятию, выбранному в качестве объекта практического исследования;

4. Провести анализ финансового состояния
предприятия на основе данных бухгалтерской отчетности;

5. На основании проведенного анализа
разработать рекомендации по совершенствованию управления финансовыми ресурсами.

В качестве объекта
исследования было выбрано Общество с ограниченной ответственностью НЦО «СПЛАНТ»,
так как оно является малым предприятием. Основная деятельность ООО НЦО «СПЛАНТ»
— оказание образовательных услуг.

1. Теоретические аспекты организации финансовых
отношений малых предприятий

1.1. Понятие финансов предприятий

Предприятие — это
хозяйствующий субъект, созданный для органи­зации предпринимательской
деятельности, экономической целью кото­рого является обеспечение общественных
потребностей и извлечение прибыли.

Предпринимательская
деятельность, по своему содержанию, вклю­чает производство и реализацию
продукции, выполнение работ, оказа­ние услуг, операции на фондовом рынке. В
процессе предприниматель­ской деятельности у предприятий и организаций
возникают хозяйствен­ные связи с контрагентами: поставщиками, покупателями,
партнерами, в результате которых и возникают финансовые отношения по поводу
формиро­вания и использования фондов денежных средств. Материальной основой
финансовых отношений выступают деньги, а необходимым условием их возникновения
является движение денежных средств.[1]

Финансы предприятий —
совокупность объективно обусловленных экономических отношений предприятий,
имеющих распределительный характер, денежную форму выражения и материализуемых
в доходах, пос­туплениях, накоплениях, формируемых в распоряжении субъектов
хозяй­ствования для целей обеспечения производственной деятельности.

Финансовые отношения
предприятий в зависимости от содержания можно сгруппировать по направлениям:

— возникающие между
учредителями в момент создания предприятия по поводу формирования его уставного
капитала;

— между самими
предприятиями, связанные с производством и реализацией продукции,
возникновением вновь созданной стоимости (между постав­щиками, покупателями,
подрядчиками и другими субъектами экономики);

— между подразделениями
внутри предприятия (например, между цехами, филиалами);

— между предприятием и
его работниками (при распределении полученного до­хода, размещении ценных
бумаг, выплате дивидендов, взыскании штра­фов и компенсаций);

— между предприятием и
вышестоящей организацией (внутри холдинга, финансово-промышленной группы, с
союзами ассоциациями). Эти отношения возникают при формировании, распределении,
использовании ресурсов получаемых для финансирования целевых программ,
проведения исследований, осуществления инвестиционных проектов.

— между предприятием и
финансами государства при уплате налогов, взносов во внебюджетные фонды,
предоставлении налоговых льгот, ас­сигнований, уплате штрафов;

— между предприятием и
банковской системой при хранении денег, получении и погашении кредитов, покупке
и продаже валюты, оказании других банковских услуг;

— между предприятием и
страховыми компаниями и организациями, при страховании имущества, работников,
рисков и др.;

— между предприятием и
инвестиционными институтами при размещении инвестиций.

Каждая из названных групп
имеет свои особенности, но все они носят двусторонний характер, т.е. финансовые
потоки имеют прямую и обратную направленности.[2]

Где же возникают и
функционируют финансовые отношения? Для ответа на этот вопрос рассмотрим
последовательность стадий воспроизводственного процесса: производство, распределение,
обмен, потребление.

На стадии производства
финансовые отношения формируются лишь потенциально, поскольку здесь отсутствует
их важный признак – движение денежных средств.

Потенциально – это значит, что
здесь посредством умелого объединения факторов производства (земля, труд,
капитал, предпринимательские способности) создается новая прибавочная
стоимость, приобретающая в последующем форму национального дохода.

Национальный доход — часть
стоимости совокупного общественного продукта, остающаяся после возмещения
потребленных в производстве средств. Совокупный общественный продукт –
стоимость материальных благ, созданных в обществе за определенный период
времени.

Здесь необходимо отметить, что
совокупный общественный продукт создается только отраслями материального
производства, в то время как непроизводственная сфера перераспределяет или
непроизводительно потребляет его. Таким образом, источником формирования финансовых
ресурсов выступают предприятия сферы материального производства, и именно
поэтому они являются базисом последующих распределительных отношений.

Вторая стадия
воспроизводственного процесса — распределение. Именно эта стадия является
сферой функционирования финансовых отношений, а значит, и образования финансовых
ресурсов. Здесь происходит распределение и отчуждение стоимости общественного
продукта в денежной форме, и формирование доходов субъектов производства в соответствии
с их вкладом или формирование целевых отдельных частей стоимости у одного
владельца. Эта стадия характеризуется обособленным (от движения товаров),
односторонним движением стоимости.

На стадии обмена движение
денежных средств продолжается, хотя приобретает качественно иные характеристики.
Так, стоимость уже не отчуждается, а лишь меняет свою форму с денежной на
товарную – происходят акты купли и продажи товаров.

Движение денежный формы
стоимости сопровождается  встречным (т.е. двусторонним) движением стоимости в
товарной форме. Отсутствие же распределительных отношений на этой стадии не
позволяет считать ее сферой функционирования финансовых отношений. Вместе с
тем, именно на этой стадии финансовые ресурсы могут продолжать свое движение,
но уже в качестве товара. Например, ссуды.

На четвертой стадии
воспроизводственного процесса — потреблении, также как и на первой, отсутствует
движение денежных средств, т.е. финансовые отношения отсутствуют.[3]

Итак, финансовые ресурсы возникают и функционируют на второй
стадии воспроизводственного процесса – стадии распределения. Вместе с тем,
первоначальной сферой их образования являются процессы первичного распределения
стоимости совокупного общественного продукта, когда стоимость распадается на
составляющие ее элементы, и соответственно образуются различные формы дохода,
как у самого предприятия, так и у других субъектов хозяйствования и
государства. Речь идет о том, что по реализации продукции и образовании выручки
формируются  амортизационные отчисления, отчисления на заработную плату
работающих, прибыль предприятия, отчисление на государственные социальные
нужды, происходят платежи по страхованию, банковской сфере. Все остальные отношения
носят перераспределительный характер, так как затрагивают распределение образовавшихся
вышеназванных доходов. Это отчисления из прибыли государству, налоги на доходы
физических лиц, распределение прибыли на предприятии и т.д.[4]

1.2. Место и роль малого предпринимательства в
экономике развитых стран

Значение малого бизнеса в
рыночной экономике очень велико. Без малого бизнеса рыночная экономика ни
функционировать, ни развиваться не в состоянии. Становление и развитие его
является одной из основных проблем экономической политики в условиях перехода
от административно-командной экономики к нормальной рыночной экономике. Малый
бизнес в рыночной экономике — ведущий сектор, определяющий темпы экономического
роста, структуру и качество валового национального продукта; во всех развитых
странах на долю малого бизнеса приходится 60 — 70 процентов ВНП.

Поэтому абсолютное
большинство развитых государств всемерно поощряет деятельность малого бизнеса.
В мировой экономике функционирует огромное количество малых фирм, компаний и
предприятий. Например, в Индии число малых предприятий превышает 12 млн., а в
Японии 9 млн. Этот малый бизнес, например, только в США дает почти половину
прироста национального продукта и две трети прироста новых рабочих мест.

Но дело не только в этом.
Малое предпринимательство, оперативно реагируя на изменение конъюнктуры рынка,
придает рыночной экономике необходимую гибкость. Существенный вклад вносит
малый бизнес в формирование конкурентной среды, что для нашей
высокомонополизированной экономики имеет первостепенное значение.

Нельзя также забывать,
что малые предприятия оказывают меньше воздействие и на экологическую
обстановку.

Немаловажна роль малого бизнеса
в осуществление прорыва по ряду важнейших направлений НТП, прежде всего в
области электроники, кибернетики и информатики. В нашей стране эту роль трудно
переоценить, имея в виду, развернувшийся процесс конверсии. Все эти и многие
другие свойства малого бизнеса делают его развитие существенным фактором и
составной частью дальнейшего развития экономики России.[5]

Чтобы глубже и подробнее
разобраться и понять необходимость малого бизнеса, безусловно, необходимо
рассмотреть опыт ведущих зарубежных стран по развитию малого бизнеса.

Во всех зарубежных
странах с нормально развитой рыночной экономикой существует мощная
государственная поддержка малого бизнеса.

В конгрессе США
проблемами малого бизнеса заняты два комитета. Во главе стоит Администрация по
делам малого бизнеса. В каждом штате есть региональные отделения по 30-40
человек. Цель Администрации — поддержка малого бизнеса на государственном
уровне.

В Японии, где особенно
высоко количество малых предприятий, специально выделены те из них, которые в
условиях рыночной экономики без помощи государства развиваться не могут.

Стимулирующим фактором в
развитии малого бизнеса является налоговая политика государства. Суть налоговой
политики заключается в поэтапном уменьшении предельных ставок налогов и
снижении прогрессивности налогообложения при достаточно узкой налоговой базе и
широкой сфере применения налоговых льгот. Уменьшение ставки налогов в
зависимости от размеров предприятия является одним из методов налогообложения
малых предприятий. Например, в США действуют льготные ставки налога на доходы
до 16 тыс. долларов, 15-процентный налог на первые 50 тыс. долларов и
25-процентный на следующие 25 тыс. Сверх этой суммы действует максимальная
ставка — 34 процента.

Малые предприятия
выполняют в капиталистической экономике разнообразные функции. Как правило, они
специализируются на изготовлении отдельных узлов и деталей, а крупные
предприятия ведут сборку готовых изделий. Иногда малые предприятия осуществляют
промежуточную сборку. Например, фирма «SAAB», являющаяся одной из крупнейших
фирм по производству авиационных двигателей имеет около 4500 фирм, которые
делают различные детали.

Мощная государственная
поддержка в индустриально развитых странах стала важным фактором интенсивного
развития малого предпринимательства. Здесь же подчеркнем, что это стало
возможным благодаря разработке и осуществлению крупных государственных программ
поддержки и стимулирования предпринимательства. Такие программы включают в себя
законодательно-правовые акты, разработку и реализацию кредитных программ,
прямые и гарантированные займы, субсидии, налоговые льготы и другие формы
финансово-экономической поддержки.

Законодательство США,
например, предусматривает для малого бизнеса две налоговые ставки — в 15% и
28%, в то время как для корпораций они составляют 34% и 46%. На государственные
средства создана сеть «инкубаторов» — специальных центров, где начинающие
бизнесмены на несколько лет получают на льготных условиях помещение, оборудование,
вычислительную технику. Кроме государства малому и среднему бизнесу помогают
крупные фирмы, акционерные общества и концерны, причем как непосредственно в
сфере производства, так и при создании системы обучения и переподготовки кадров
малого бизнеса.[6]

Общей установкой
государственной политики поддержки малого бизнеса в развитых странах является
создание для него благоприятной среды. Под этим понимается, помимо льготного
режима хозяйственной деятельности, наличие таких условий, как стабильность
экономической политики государства, развитие инфраструктуры, эффективная
система защиты интеллектуальной собственности, упрощенная система регистрации и
отчетности и т.д. В развитых странах, как отмечалось, созданы целые структуры
административных органов, включая специализированные институты, на которые
возложено проведение политики поддержки малого бизнеса. Благодаря этому данная
политика органично включается в общий контекст государственного регулирования.
О том, сколь большое значение придается в экономически развитых странах
развитию малого предпринимательства, можно судить, в частности, по принятому
еще в 1953 г. в США закону о малом бизнесе. В нем провозглашается: «3ащита и поощрение
свободной конкуренции составляют основу не только экономического
благосостояния, но и безопасности страны. Безопасность и благосостояние не
могут быть обеспечены без стимулирования наличных и потенциальных возможностей
малого бизнеса. Конгресс считает, что правительство должно в той мере, в какой
это, возможно, оказывать поддержку предприятиям малого бизнеса,
консультировать, помогать и защищать их интересы с тем, чтобы сохранить
свободное конкурентное предпринимательство».

За последние годы
Конгресс США принял не менее десяти законов по вопросам малого бизнеса. Причем
каждый из них не отменяет предыдущие (что характерно для нашей практики), а
только дополняет и конкретизирует их.[7]

Сектор малого
предпринимательства, в развитых странах активно поддерживаемый государством,
занимает прочные позиции в таких отраслях, как торговля, строительство, автосервис,
сфера услуг. Осуществляется активная диверсификационная политика внедрений
малого бизнеса в новые отрасли производства — машиностроение, транспортные перевозки
и коммуникации, информатику, микроэлектронику, телекоммуникации и другие высокотехнологичные
отрасли производства. К малому бизнесу в развитых странах относится 80-90%
предприятий, на их долю приходится 40-50% валового национального продукта,
около половины ноу-хау, ими создается 60-70% новых рабочих мест. Помимо чисто
экономических задач он помогает оздоровлению политической и социальной
обстановки в обществе, поскольку создает в широких масштабах новые рабочие
места и увеличивает занятость населения.

Таким образом,
интенсивное развитие малого предпринимательства на Западе стало возможным благодаря
широкомасштабной и всесторонней государственной поддержке, соответствующей, в
свою очередь, той роли, которую оно играет в современной экономике. В условиях
рынка малый бизнес обеспечивает необходимую мобильность, создает глубокую
специализацию и разветвленную кооперацию производства, без которых невозможна
высокая эффективность. Он продемонстрировал способность быстро заполнять потребительский
рынок товарами, сравнительно быстро окупаться, применяя самые современные
технологии и оборудование.

Малые предприятия создают
необходимую для рынка конкуренцию, многообразие форм, быстро возникающих и
исчезающих, обладают готовностью реагировать на любые изменения рыночной
конъюнктуры. Хотелось бы подчеркнуть и важную социальную роль малых
предприятий: созданием новых рабочих мест они смягчают жесткость безработицы,
когда крупные предприятия сокращают свой персонал. И, наконец, малый бизнес
формирует среду и дух предпринимательства, без которых рыночная экономика
невозможна.

Как свидетельствует
мировой опыт, одна из причин успешного развития малого и среднего бизнеса в
странах с развитой экономикой состоит в том, что крупное производство не только
не противопоставляется мелкому, как это было многие годы в нашей стране в
соответствии с требованиями социалистического хозяйствования, а напротив,
культивируется принцип сочетания крупных и малых предприятий. Крупные
монополистические объединения отнюдь не наступают там, на малый бизнес, а
взаимодополняют друг друга. И это взаимодействие характерно для всех стран с
развитой сферой малого бизнеса.

Мировой опыт ведения
рыночного хозяйства показывает, что высокая эффективность этой экономической
модели достигается лишь в том случае, если на всех основных рынках товаров и
услуг, в том числе и на региональном уровне, экспансия крупных производителей
как бы балансируется необходимым числом мелких и средних производителей. Именно
последние в решающей степени обеспечивают ее формирование и сохранение рынка
как конкурентной среды свободного предпринимательства, препятствуют тенденциям
монополизации рынков, решают многие социальные задачи, прежде всего, такую
острую для рыночной системы хозяйствования, как поддержание занятости
населения.[8]

1.3. Нормативное регулирование малого
предпринимательства

Формирование и укрепление
позиций мелкого и среднего предпринимательства является стратегической задачей
российского законодателя, решение которой будет способствовать достижению
политической, экономической и социальной стабильности в обществе. Необходимо
создать благоприятные правовые и экономические условия, которые бы способствовали
интенсивному развитию предпринимательства, стимулировали формирование рыночной
структуры экономики и конкурентной среды, вели к расширению налогооблагаемой
базы бюджетов всех уровней. Важность этой задачи во многом обусловлено тем, что
малые предприятия вносят заметный вклад в дело насыщения отечественного рынка
разнообразными товарами и услугами и обеспечения занятости населения.

Что представляет собой
российское малое предпринимательство, каков его субъектный состав? Ответ на
этот вопрос содержится в Федеральном законе РФ «О государственной поддержке
малого предпринимательства».

Под субъектами малого
предпринимательства понимаются коммерческие организации, в уставном капитале
которых доля участия Российской Федерации, субъектов Федерации, общественных и
религиозных организаций (объединений), благотворительных и иных фондов не
превышает 25%, доля, принадлежащая одному или нескольким юридическим лицам, не
являющимися субъектами малого предпринимательства, не превышает 25%, и в
которых средняя численность работников не превышает предельных уровней, установленных
законом.

Средняя численность
работников за отчетный период не превышает:

–
в промышленности,
строительстве, на транспорте – 100 чел.

–
в сельском
хозяйстве, научно-технической сфере – 60 чел.

–
в розничной
торговле и бытовом обслуживании населения – 30 чел.

–
В остальных
отраслях и при осуществлении иных видов деятельности – 50 чел.

Таким образом,
законодатель установил два критерия отнесения предприятий к субъектам малого
бизнеса: доля в уставном капитале иных субъектов гражданского права и
количество работающих в организации. Именно эти критерии позволяют отграничить
организации, имеющие определенные льготы в сфере налогообложения и получающие
государственную поддержку в связи с их особым статусом, от иных организаций. К
субъектам малого бизнеса закон относит также физических лиц, занимающихся
предпринимательской деятельностью без образования юридического лица. На них
также распространяются указанные льготы.

Если малое предприятие
осуществляет несколько видов деятельности, то средняя численность работников
определяется по тому виду деятельности, который занимает наибольший удельный
вес в годовом объеме оборота или годовом объеме прибыли.

Виды деятельности
определяются на основании Общероссийского классификатора видов экономической
деятельности (утв. постановлением Госкомстата России от 6 ноября 2001 г. № 454-ст).[9]

Малое предприятие может
создаваться в различных организационно-правовых формах.

Организационно-правовые
формы юридических лиц, порядок их регистрации, функционирования и ликвидации,
виды ответственности участников (учредителей), органы управления и другие
особенности, характеризующие различные организационно-правовые формы,
определены в первой части Гражданского кодекса РФ. Кроме того, приняты дополнительные
законодательные акты, регулирующие деятельность соответствующих юридических
лиц: Законы РФ от 8 февраля 1998 г. № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью»,
от 26 декабря 1995 г. № 208-ФЗ «Об акционерных обществах», от 12 января 1996 г. № 7-ФЗ «О некоммерческих организациях», от 8 мая 1996 г. № 41-ФЗ «О производственных кооперативах» и др.

Особое значение в
современных условиях имеет организация налогообложения, так как по оценкам
специалистов именно налоги являются сдерживающим фактором развития малого
предпринимательства в РФ.

Общие принципы построения
налоговой системы в России определяет часть первая Налогового кодекса
Российской Федерации, принятая Федеральным законом от 31 июля 1998 г. № 146-ФЗ.

Рассмотрим теперь
льготные режимы налогообложения, которые предусмотрены для стимулирования
развития малого бизнеса.

Во-первых – это
упрощенная система налогообложения. Упрощенная система налогообложения введена Федеральным
законом от 24.07.2002 № 104-ФЗ в ред. Федерального закона от 21.07.2005 №
101-ФЗ и рассматривается в главе 26.2 Упрощенная система налогообложения.

Сущность единого налога,
уплачиваемого в связи с применением упрощенной системы налогообложения
организациями и индивидуальными предпринимателями, заключается в том, что он
заменяет уплату целого ряда налогов, устанавливаемых общим налоговым режимом.

В Российской Федерации
действует еще один льготный режим для малых предприятий – система
налогообложения в виде единого налога на вмененный доход для отдельных видов
деятельности (введен Федеральным законом от 24.07.2002 № 104-ФЗ), которая
рассматривается в главе 26.3 части 2 Налогового кодекса РФ.

Плательщиками единого
налога являются организации и (или) физические лица, осуществляющие предпринимательскую
деятельность без образования юридического лица, осуществляющие
предпринимательскую деятельность в следующих сферах:

1) оказание бытовых
услуг, в том числе ремонта обуви и изделий из меха; ремонта металлоизделий;
ремонта одежды; ремонта часов и ювелирных изделий; ремонта и обслуживания
бытовой техники, компьютеров и оргтехники; услуг прачечных, химчисток и фотоателье;
услуг по чистке обуви; оказания парикмахерских услуг; других видов бытовых
услуг;

2) оказания ветеринарных
услуг;

3) оказания услуг по
ремонту, техническому обслуживанию и мойке автотранспортных средств;

4) розничной торговли,
осуществляемой через магазины с площадью торгового зала не более 150 квадратных
метров, палатки, лотки и другие объекты организации торговли, в том числе не
имеющие стационарной торговой площади;

5) оказания услуг
общественного питания, осуществляемых при использовании зала площадью не более 150
квадратных метров;

6) оказания
автотранспортных услуг по перевозке пассажиров и грузов, осуществляемых
организациями и индивидуальными предпринимателями, использующими не более 20
автомобилей

Вмененный доход
определяется путем умножения базовой доходности на количество физических
показателей, характеризующих тот или иной вид деятельности (единица площади,
численность работающих, количество автомобилей и т.п.). При этом на уровне Федерального
закона (непосредственно в НК РФ) закреплено значение базовой доходности.[10]

2. Практические аспекты организации финансов малого
предприятия

2.1. Организационная характеристика НЦО «СПЛАНТ»

Общество с ограниченной
ответственностью НЦО «СПЛАНТ» (ООО НЦО «СПЛАНТ») создано в соответствии с
Федеральным Законом РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью». Основная
деятельность ООО НЦО «СПЛАНТ» — оказание образовательных услуг.

В качестве объекта
исследования общество было выбрано, так как является малым предприятием.

Общество является
юридическим лицом, имеет в собственности обособленное имущество и отвечает по
своим обязательствам этим имуществом, может от своего имени приобретать и осуществлять
имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и
ответчиков в суде.

Общество может иметь
гражданские права и нести гражданские обязанности, необходимые для
осуществления любых видов деятельности, не запрещенных федеральными законами,
если это не противоречит предмету и целям деятельности, определенно ограниченным
уставом Общества.

Общество имеет круглую
печать со своим наименованием, угловой штамп и бланк, может иметь эмблему, свой
торговый знак, зарегистрированный в установленном порядке, иную символику и
средства индивидуализации.

Общество является
самостоятельной хозяйственной единицей, действующей на основе полного
хозяйственного расчета, самофинансирования и самоокупаемости.

Участники несут риск
убытков, связанных с деятельностью Общества, в пределах стоимости внесенных ими
вкладов. При внесении вкладов не полностью Участники несут солидарную
ответственность по обязательствам Общества в пределах стоимости неоплаченной
части вклада каждого из Участников.

Рассмотрим
организационную структуру управления предприятия (см. рисунок 1).

Рис.1.
Организационная структура ООО НЦО «СПЛАНТ»

Общее руководство ООО НЦО
«СПЛАНТ», как учреждением начального профессионального образования
осуществляется директором. Директор осуществляет свою деятельность в
соответствии с должностными обязанностями квалификационной характеристики.
Средняя численность работников ООО НЦО «СПЛАНТ» — 11 человек.

ООО НЦО «СПЛАНТ»
самостоятельно формирует контингент обучающихся в пределах оговоренной
лицензией квоты, осуществляет образовательный процесс в соответствии с его
положением и лицензией. ООО НЦО «СПЛАНТ» несет ответственность за невыполнение
функций, отнесенных к его компетенции. Деятельность ООО НЦО «СПЛАНТ» строится
на условиях самофинансирования.

Учебно-материальная база
постоянно обновляется ООО НЦО «СПЛАНТ» и представлена: необходимым учебным
оборудованием, техническими средствами, инструментами для учебных кабинетов.
Развитие учебно-материальной базы НЦО «СПЛАНТ» осуществляется за счет
собственных средств.

2.2. Анализ финансового состояния предприятия

Охарактеризуем теперь
экономическое положение предприятия в соответствии с данными, представленными в
форме №2 «Отчет о прибылях и убытках» (Приложение 1-2).

Таблица 1

Динамика
финансовых результатов деятельности ООО НЦО «СПЛАНТ» за 2004-2006 гг.

Показатели	2004	2005	2006	Абсолютное отклонение	Темп роста, %
Выручка от реализации	823	819	627	-196	76,18
Себестоимость предоставленных услуг	780	852	552	-228	70,77
Валовая прибыль	43	-33	75	32	174,42
Коммерческие расходы	0	0	0	0	0
Управленческие расходы	0	0	0	0	0
Прибыль (убыток) от продаж	43	33	75	32	174,42
Прочие операционные расходы	0	2	1	1	0,00
Прочие внереализационные доходы	0	2	0	0	0,00
Прибыль (убыток) до налогообложения	43	-37	74	31	172,09
Налог на прибыль	7	0	9	2	128,57
Чистая прибыль предприятия	36	-37	65	29	180,56

В целом можно отметить
негативные тенденции в деятельности предприятия. В динамике заметно снизился
объем оказываемых образовательных услуг, так если в 2004 году выручка от
реализации составляла 823 тыс. руб., то в 2006 году 627 тыс. руб. или 76,18% от
уровня 2004 года.

Темп снижение
себестоимости еще выше, однако, в данном случае это свидетельствует о росте
эффективности работы предприятия. Так, себестоимость снизилась с 780 до 552
тыс. руб. и составила 70,77% от уровня 2004 года. Следует отметить высокий
уровень себестоимости услуг в 2005 году – 852 тыс. руб. В результате чего
предприятием в данном периоде были получены убытки от реализации в размере 33
тыс. руб.

Учетной политикой
предприятия не предусмотрено использование счетов 25 «Общепроизводственные
расходы» и 26 «Общехозяйственные расходы», так как нет необходимости отдельного
учета коммерческих и управленческих расходов из-за небольших размеров
предприятия.

Наглядно динамика
финансовых результатов деятельности ООО НЦО «СПЛАНТ» представлена на рисунке 2.

Рис.2. Динамика
финансовых результатов деятельности ООО НЦО «СПЛАНТ» за 2004-2006 гг.

Операционная и
внереализационная деятельность предприятием практически не осуществляется, лишь
в 2005 году были осуществлены операционные и внереализационные расходы на общую
сумму 4 тыс. руб., в 2006 году прочие операционные расходы составили 1 тыс.
руб.

В результате
осуществления операционной и внереализационной деятельности, а также уплаты
налогов, чистая прибыль предприятия составила соответственно по годам 36, (-37)
и 65 тыс. руб., что наглядно представлено на рисунке 3.

Рис.3.
Динамика чистой прибыли (убытков) ООО НЦО «СПЛАНТ» за 2003-2005 гг.

Проведем теперь анализ
имущественного положения предприятия. Следует отметить, что данные для анализа
берутся в среднем за год. Данные об имуществе наглядно представлены в таблице
2.

Таблица 2

Состав и
динамика имущества ООО НЦП «СПЛАНТ»

Показатели	Абсолютное значение, тыс. руб.	Темп роста, %
2004	2005	2006
Основные средства	111	108	119	107,21
Итого Внеоборотные активы	111	108	119	107,21
Запасы	25	20	20,5	82,00
Налог на добавленную стоимость	3	3,5	3,5	116,67
Дебиторская задолженность	98	97	84	85,71
Денежные средства	2	2,5	2,5	125,00
Итого Оборотные активы	128	123	110,5	86,33
БАЛАНС	239	231	229,5	96,03

В целом произошло
сокращение стоимости имущества с 239 до 229,5 тыс. руб. или почти на 4%.
Сокращение обусловлено в первую очередь сокращением запасов с 25 до 20,5 тыс.
руб. и дебиторской задолженности с 98 до 84 тыс. руб.

Как видно, внеоборотные
активы представлены только основными средствами, их стоимость в динамике
выросла, в отличие от остальных статей актива и составила 119 тыс. руб. в 2006
году.

Наглядно динамика
стоимости имущества представлена на рисунке 4.

Рис.4. Состав
и динамика имущества ООО НЦП «СПЛАНТ»

Проанализируем структуру
имущества предприятия, данные представим в таблице 3.

Таблица 3

Структура
имущества ООО НЦП «СПЛАНТ»

Показатели	Абсолютное значение, тыс. руб.	Структура, %
2004	2005	2006	2004	2005	2006
Основные средства	111	108	119	46,44	46,75	51,85
Итого Внеоборотные активы	111	108	119	46,44	46,75	51,85
Запасы	25	20	20,5	10,46	8,66	8,93
Налог на добавленную стоимость	3	3,5	3,5	1,26	1,52	1,53
Дебиторская задолженность	98	97	84	41,00	41,99	36,60
Денежные средства	2	2,5	2,5	0,84	1,08	1,09
Итого Оборотные активы	128	123	110,5	53,56	53,25	48,15
БАЛАНС	239	231	229,5	100	100	100

Изменения в динамике
имущества предприятия отразились на его структуре. Так, в если в 2004 и 2005
годах наибольший удельный вес приходился на оборотные активы – 53,56 и 53,25%,
то в 2006 году структура имущества предприятия поменялась, доля основных
средств выросла с 46,44 до 51,85%, а доля оборотных активов составила в 2006
году – 48,15%.

Наибольший удельный вес в
оборотных активах, приходиться на дебиторскую задолженность, как положительный
момент можно отметить снижение показателя в динамике с 41 до 36,6%.

Наглядно структура
стоимости имущества представлена на рисунке 5.

Рис.5.
Структура имущества ООО НЦП «СПЛАНТ»

Аналогичным образом
проведем анализ источников образования имущества предприятия (см. таблицу 4).

Таблица 4

Состав и
динамика источников образования имущества ООО НЦП «СПЛАНТ»

Показатели	Абсолютное значение, тыс. руб.	Темп роста, %
2004	2005	2006
Уставный капитал	90	90	90	100
Добавочный капитал	13	13	13	100
Нераспределенная прибыль прошлых лет	60	55	45	75
Итого собственные средства	163	158	148	90,80
Долгосрочные кредиты и займы	0	0	0	0
Краткосрочные кредиты и займы	0	36	40,5	0
Кредиторская задолженность	76	37	41	53,95
Итого краткосрочные обязательства	76	73	81,5	107,24
БАЛАНС	239	231	229,5	96,03

Рассматривая динамику
собственного капитала можно отметить, что изменения коснулись только размера
нераспределенной прибыли, она сократилась с 60 до 45 тыс. руб. и составила в
2006 году 75% от уровня 2004 года.

Размер уставного и
добавочного капитала не изменились и составили 90 и 13 тыс. руб.
соответственно.

Предприятие в течение
рассматриваемого периода не прибегало к привлечению долгосрочных кредитов и
займов, поэтому заемные средства представлены только краткосрочным
обязательствами.

В 2004 году краткосрочные
обязательства представлены только кредиторской задолженностью в размере 76 тыс.
руб. В 2005 году доля кредиторской задолженности заметно снизилась и составила
37 тыс. руб., в качестве источников финансирования появились краткосрочные
кредиты и займы в сумме 36 тыс. руб.

В 2006 году наблюдается
рост данных статей баланса, кредиторской задолженности до 41 тыс. руб.,
краткосрочных кредитов и займов до 40,5 тыс. руб.

Проанализируем, как рассмотренные
изменения отразились на структуре источников образования имущества предприятия
(см. таблицу 5).

Таблица 5

Структура
источников образования имущества ООО НЦП «СПЛАНТ»

Показатели	Абсолютное значение, тыс. руб.	Структура, %
2004	2005	2006	2004	2005	2006
Уставный капитал	90	90	90	37,66	38,96	39,22
Добавочный капитал	13	13	13	5,44	5,63	5,66
Нераспределенная прибыль прошлых лет	60	55	45	25,10	23,81	19,61
Итого собственные средства	163	158	148	68,20	68,40	64,49
Долгосрочные кредиты и займы	0	0	0	0,00	0,00	0,00
Краткосрочные кредиты и займы	0	36	40,5	0,00	15,58	17,65
Кредиторская задолженность	76	37	41	31,80	16,02	17,86
Итого краткосрочные обязательства	76	73	81,5	31,80	31,60	35,51
БАЛАНС	239	231	229,5	100	100	100

Как видно из таблицы
наибольший удельный вес в структуре источников образования имущества занимают
собственные средства предприятия, однако в динамике произошло снижение их доли.
Так, если в 2004 и 2005 году их удельный вес составлял 68,2 и 68,4%, то в 2006
году – 64,49%.

Наибольший удельный вес в
структуре собственных средств занимает уставный капитал, причем в динамике его
доля только выросла с 37,66 до 39,22%.

Удельный вес добавочного
капитала практически не изменился и составил в 2006 году 5,66%.

В динамике произошло
заметное снижение нераспределенной прибыли, что и обусловило снижение удельного
веса собственных средств в динамике, с 25,1 до 19,61%.

Снижение дебиторской
задолженности отразилось на доли показателя в динамике, так если в 2004 году
удельный вес кредиторской задолженности составлял 31,8%, то в 2006 году
значение показателя составило – 17,86%.

Появление в 2005 году в
качестве заемных средств – краткосрочных кредитов обусловило изменения в
структуре краткосрочных обязательств. Их доля в 2005 и 2006 годах составила
15,58 и 17,86% соответственно.

Наглядно структура
источников образования имущества представлена на рисунке 6.

Рис.6.
Структура источников образования имущества ООО НЦП «СПЛАНТ»

Проведем теперь анализ
финансовой устойчивости предприятия, для этого рассчитаем соответствующие
коэффициенты (см. таблицу 6).

Таблица 6

Анализ платежеспособности
и финансовой устойчивости предприятия

Коэффициенты	2004	2005	2006
Абсолютная ликвидность	0,03	0,03	0,03
Промежуточная ликвидность	1,32	1,36	1,06
Текущая ликвидность	1,68	1,68	1,36
Коэффициент автономии, %	68,20	68,40	64,49
Коэффициент заемного капитала, %	31,80	31,60	35,51
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств	2,14	2,16	1,82
Обеспеченность оборотных активов собственными оборотными средствами	0,32	0,32	0,20

Как видно из таблицы
основная проблема у предприятия – уровень платежеспособности в краткосрочном
периоде. Нормативное значение показателя – 0,2, однако в нашем случае
коэффициент находиться на стабильно низком уровне 0,03. Это обусловлено незначительной
величиной денежных средств на расчетом счете и в кассе и отсутствием у предприятия
краткосрочных финансовых вложений.

Высокий уровень
дебиторской задолженности, обеспечил необходимый уровень платежеспособности в
среднесрочной и долгосрочном периоде. Нормативное значение показателя
промежуточной ликвидности > 1, в нашем случае, несмотря на снижение показателя
в динамике до 1,03, норматив достигнут.

Аналогичная картина
наблюдается и по показателю текущей ликвидности, его нормативное значение
находиться в пределах 1-2. Как видно из таблицы норматив достигнут.

В целом доля собственных
средств предприятия находится на достаточно высоком уровне, в 2006 году его
значение составило 64,49%, тогда как оптимальное соотношение собственных и
заемных для российских условий 50/50. Соответственно доля заемных средств
оставила 35,51%. Следовательно, можно говорить о достаточном уровне финансовой
устойчивости предприятия.

Положительным моментом
является наличие в источниках образования оборотных средств – собственных
средств. Нормативное значение > 0,1, в нашем случае 20% оборотных средств
образовано за счет собственных источников (коэффициент в 2006 году составил
0,2). Негативным моментом является снижение показателя в динамике, однако о неустойчивом
финансовом положении говорит рано.

3. Направления совершенствования управления финансовыми
ресурсами предприятия

Как показали расчетные
данные, у предприятия наблюдается отсутствие необходимого уровня
платежеспособности в краткосрочном периоде.

При этом уровень
дебиторской задолженности обеспечивает платежеспособность в среднесрочном и
долгосрочном периоде. Следовательно, актуальным является разработка мер по
сокращению уровня дебиторской задолженности и направления выводившихся средств
на расчетный счет или в краткосрочные финансовые вложения, с целью обеспечения
необходимого уровня платежеспособности в краткосрочном периоде.

В общем виде, процесс
управления дебиторской задолженностью включает следующие этапы:

—  
финансовый анализ
деятельности организации;

—  
разработка кредитной
политики организации;

—  
принятие решения
о предоставлении кредита, страхование дебиторской задолженности;

—  
изменение кредитной
политики организации;

—  
контроль за финансовым
состоянием дебиторов;

—  
при непогашении
долга или его части установление оперативной связи с дебитором на предмет
признания им долга;

—  
обращение в арбитражный
суд с иском о взыскании просроченной задолженности.

В нашем случае размеры
предприятия небольшие, поэтому обязанности по управлению дебиторской
задолженностью следует возложить на главного бухгалтера.

Целесообразным является
организовать систему контроля за уровнем дебиторской задолженности путем
ежемесячного анализа по срокам и ее качеству.

В целях сокращения уровня
просроченной дебиторской задолженности предлагается ужесточить платежную
дисциплину за счет предусмотрения системы штрафных санкций путем включения в
условия контракта с контрагентами необходимых размеров штрафных санкций, пени,
штрафов и др. форм финансовых санкций в случае нарушения ими своих
обязательств. Желательно получение от контрагентов определенных гарантий в
форме поручительств, гарантийных писем и др.

При заключении договоров
с заказчиками, предусмотреть в договоре пункт о безакцепном списании денежных
средств, в случае задержки платежей свыше трех месяцев.

Другим направлением
совершенствования управления финансовыми ресурсами может стать управление
кредиторской задолженностью.

Несмотря на тот факт, что
собственные средства являются основой финансирования деятельности предприятия,
уровень кредиторской задолженности является высоким, особенно учитывая размеры
предприятия.

Предлагается сократить
долю просроченной кредиторской задолженности в общей сумме заемного капитала
путем составления графика погашения кредиторской задолженности и ужесточения
платежной дисциплины направленной на недопущение просроченных платежей,
вызывающих дополнительные расходы на выплату штрафных санкций и установления
максимального уровня (лимита) кредиторской задолженности.

Заключение

Финансы предприятий —
совокупность объективно обусловленных экономических отношений предприятий,
имеющих распределительный характер, денежную форму выражения и материализуемых
в доходах, поступлениях, накоплениях, формируемых в распоряжении субъектов
хозяйствования для целей обеспечения производственной деятельности.

Особое значение
управление финансами приобретает для малых предприятий, которым выживать в
современных условиях значительно сложней, чем средним и крупным предприятиям.

Значение малого бизнеса в
рыночной экономике очень велико. Без малого бизнеса рыночная экономика ни
функционировать, ни развиваться не в состоянии. Становление и развитие его
является одной из основных проблем экономической политики в условиях перехода
от административно-командной экономики к нормальной рыночной экономике.

В качестве объекта
исследования было выбрано Общество с ограниченной ответственностью НЦО «СПЛАНТ»,
так как оно является малым предприятием. Основная деятельность ООО НЦО «СПЛАНТ»
— оказание образовательных услуг.

Негативной тенденцией в
деятельности предприятия является снижение объемов реализации образовательных
услуг. Так если в 2004 году выручка от реализации составляла 823 тыс. руб., то
в 2006 году 627 тыс. руб. или 76,18% от уровня 2004 года.

Характеризуя финансовое
положение общества можно отметить следующее.

Основная проблема у
предприятия – уровень платежеспособности в краткосрочном периоде. Нормативное
значение показателя – 0,2, однако в нашем случае коэффициент находиться на
стабильно низком уровне 0,03.

В целом доля собственных
средств предприятия находится на достаточно высоком уровне, в 2006 году его
значение составило 64,49%, тогда как оптимальное соотношение собственных и
заемных для российских условий 50/50. Соответственно доля заемных средств
оставила 35,51%. Следовательно, можно говорить о достаточном уровне финансовой
устойчивости предприятия.

Положительным моментом является
наличие в источниках образования оборотных средств – собственных средств.

Уровень дебиторской
задолженности обеспечивает платежеспособность в среднесрочном и долгосрочном
периоде. Следовательно, актуальным является разработка мер по сокращению уровня
дебиторской задолженности и направления выводившихся средств на расчетный счет
или в краткосрочные финансовые вложения, с целью обеспечения необходимого
уровня платежеспособности в краткосрочном периоде.

Список литературы

1.
Бочаров
В.В. Современный финансовый менеджмент. – СПб.: Питер, 2006. – 464с.

2. Булатов А.С. Микроэкономика. – М.:
Юристь, 2006. – 896с.

3. Воробьев С.Н., Балдин
К.В. Управление рисками в предпринимательстве. – М.: Издательский дом «Дашков и К», 2006.
– 772с.

4. Горфинкель В.Я. Предпринимательство:
учебник для ВУЗов. 3-е изд., перераб. и доп. – М.: Юнити-Дана, 2007. – 582с.

5. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – 6-е
издание, перераб. и доп. – М.: Издательство «Бухгалтерский учет», 2006. – 528с.

6. Забелина О.В., Толкаченко Г.Л.
Финансовый менеджмент. – М.: Издательство «Экзамен», 2007. – 224с.

7. Калгин В. Поблажки для малого бизнеса
// Практическая бухгалтерия. – 2006. — №2.

8. Колчина Н.В. Финансы предприятий: учебник для
вузов. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. – 447с.

9. Коробов С.А., Семисотов А.Б.
Методологическое пособие деятельности малого инновационного предприятия в
составе регионального бизнес-инкубатора. – Волгоград: Издательство ВолГУ, 2006.
– 250с.

10. Лапуста М.Г., Старостин Ю.Л. Малое
предпринимательство: Учебник. 2-е изд.,перераб. и доп. – М.: Инфра-М, 2006. –
237с.

11. Социально-экономическое положение России:
статистический сборник – М.: Информационно-издательский центр «Статистика
России», 2007. — №2. – 256с.

12. Степочкина, Е.А. Планирование бизнеса и
внутрифирменное управление. – Волгоград:
Изд-во ВОЛГУ, 2007. – 113с.

13. Управление финансами / Под ред. А.А. Володина. – М.:
ИНФРА-М, 2006. – 504с.

14. Чечевицына Л.Н., Чуев И.Н. Анализ хозяйственной
деятельности. – 6-е изд., перераб. и доп. – М.: Издательско-торговая корпорация
«Дашков и Ко», 2007. – 352с.

15. Шапкин, А.С. Экономические и финансовые риски. – М.:
Издательский дом «Дашков и К», 2006. – 544с.

Приложения

Приложение 1

Отчет о прибылях и убытках ООО НЦО
«СПЛАНТ» за 2005 год, тыс. руб.

Показатель	За отчетный	За аналогичный
наименование	код	период	период преды-
			дущего года
1	2	3	4
Доходы и расходы по обычным видам
деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ,		819	823
услуг (за минусом налога на добавленную стоимость,
акцизов и аналогичных обязательных платежей)	010
Себестоимость проданных товаров, продукции,		(852)	(780)
работ, услуг	020
Валовая прибыль	029	-33	43
Коммерческие расходы	030
Управленческие расходы	040
Прибыль (убыток) от продаж	050	-33	43
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению	060
Проценты к уплате	070
Доходы от участия в других организациях	080
Прочие операционные доходы	090
Прочие операционные расходы	100	2
Внереализационные доходы	120
Внереализационные расходы	130	2
Прибыль (убыток) до налогообложения	140	-37	43
Отложенные налоговые активы	141
Отложенные налоговые обязательства	142
Текущий налог на прибыль	150		(7)
Чистая прибыль (убыток) отчетного		-37	36
периода	190

Приложение 2

Отчет о прибылях и убытках ООО НЦО
«СПЛАНТ» за 2006 год, тыс. руб.

Показатель	За отчетный	За аналогичный
наименование	код	период	период преды-
			дущего года
1	2	3	4
Доходы и расходы по обычным видам
деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ,		627	819
услуг (за минусом налога на добавленную стоимость,
акцизов и аналогичных обязательных платежей)	010
Себестоимость проданных товаров, продукции,		(552)	(852)
работ, услуг	020
Валовая прибыль	029	75	-33
Коммерческие расходы	030
Управленческие расходы	040
Прибыль (убыток) от продаж	050	75	-33
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению	060
Проценты к уплате	070
Доходы от участия в других организациях	080
Прочие операционные доходы	090
Прочие операционные расходы	100	1	2
Внереализационные доходы	120
Внереализационные расходы	130		2
Прибыль (убыток) до налогообложения	140	74	-37
Отложенные налоговые активы	141
Отложенные налоговые обязательства	142
Текущий налог на прибыль	150	9
Чистая прибыль (убыток) отчетного		65	-37
периода	190

Приложение 3

Бухгалтерский баланс ООО НЦО «СПЛАНТ»
за 2004 год, тыс. руб.

Актив	Код по-	На начало	На конец отчет-
	казателя	отчетного года	ного периода
1	2	3	4
I.  ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы	110
Основные средства	120	118	104
Незавершенное строительство	130
Доходные вложения в материальные ценности	135
Долгосрочные финансовые вложения	140
Отложенные налоговые активы	145
Прочие внеоборотные активы	150
Итого по разделу I	190	118	104
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ		29	21
Запасы	210
в том числе:		29	21
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
животные на выращивании и откорме
затраты в незавершенном производстве
готовая продукция и товары для перепродажи
товары отгруженные
расходы будущих периодов
прочие запасы и затраты
Налог на добавленную стоимость по приобретенным		2	4
ценностям	220
Дебиторская задолженность (платежи по которой
ожидаются более чем через 12 месяцев после
отчетной даты)	230
в том числе покупатели и заказчики
Дебиторская задолженность (платежи по которой		99	97
ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной
даты)	240
в том числе покупатели и заказчики		99	97
Краткосрочные финансовые вложения	250
Денежные средства	260	2	2
Прочие оборотные активы	270
Итого по разделу II	290	132	124
БАЛАНС	300	250	228

Пассив	Код по-	На начало	На конец отчет-
	казателя	отчетного периода	ного периода
1	2	3	4
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ		90	90
Уставный капитал	410
Собственные акции, выкупленные у акционеров
Добавочный капитал	420	13	13
Резервный капитал	430
в том числе:
резервы, образованные в соответствии
с законодательством
резервы, образованные в соответствии
с учредительными документами
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	65	55
Итого по разделу III	490	168	158
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА			0
Займы и кредиты	510
Отложенные налоговые обязательства	515
Прочие долгосрочные обязательства	520
Итого по разделу IV	590	0	0
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	610
Кредиторская задолженность	620	82	70
в том числе:
поставщики и подрядчики
задолженность перед персоналом организации		15	16
задолженность перед государственными		24	18
внебюджетными фондами
задолженность по налогам и сборам		19	32
прочие кредиторы		24	4
Задолженность перед участниками (учредителями)
по выплате доходов	630
Доходы будущих периодов	640
Резервы предстоящих расходов	650
Прочие краткосрочные обязательства	660
Итого по разделу V	690	82	70
БАЛАНС	700	250	228

Приложение 4

Бухгалтерский баланс ООО НЦО «СПЛАНТ»
за 2005 год, тыс. руб.

Актив	Код по-	На начало	На конец отчет-
	казателя	отчетного года	ного периода
1	2	3	4
I.  ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы	110
Основные средства	120	104	112
Незавершенное строительство	130
Доходные вложения в материальные ценности	135
Долгосрочные финансовые вложения	140
Отложенные налоговые активы	145
Прочие внеоборотные активы	150
Итого по разделу I	190	104	112
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ		21	19
Запасы	210
в том числе:		21	19
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
животные на выращивании и откорме
затраты в незавершенном производстве
готовая продукция и товары для перепродажи
товары отгруженные
расходы будущих периодов
прочие запасы и затраты
Налог на добавленную стоимость по приобретенным		4	3
ценностям	220
Дебиторская задолженность (платежи по которой
ожидаются более чем через 12 месяцев после
отчетной даты)	230
в том числе покупатели и заказчики
Дебиторская задолженность (платежи по которой		97	97
ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной
даты)	240
в том числе покупатели и заказчики		97	97
Краткосрочные финансовые вложения	250
Денежные средства	260	2	3
Прочие оборотные активы	270
Итого по разделу II	290	124	122
БАЛАНС	300	228	234

Пассив	Код по-	На начало	На конец отчет-
	казателя	отчетного периода	ного периода
1	2	3	4
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ		90	90
Уставный капитал	410
Собственные акции, выкупленные у акционеров
Добавочный капитал	420	13	13
Резервный капитал	430
в том числе:
резервы, образованные в соответствии
с законодательством
резервы, образованные в соответствии
с учредительными документами
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	55	55
Итого по разделу III	490	158	158
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА		0	0
Займы и кредиты	510
Отложенные налоговые обязательства	515
Прочие долгосрочные обязательства	520
Итого по разделу IV	590	0	0
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА			72
Займы и кредиты	610
Кредиторская задолженность	620	70	4
в том числе:
поставщики и подрядчики
задолженность перед персоналом организации		16	0
задолженность перед государственными		18	0
внебюджетными фондами
задолженность по налогам и сборам		32	2
прочие кредиторы		4	2
Задолженность перед участниками (учредителями)
по выплате доходов	630
Доходы будущих периодов	640
Резервы предстоящих расходов	650
Прочие краткосрочные обязательства	660
Итого по разделу V	690	70	76
БАЛАНС	700	228	234

Приложение 5

Бухгалтерский баланс ООО НЦО «СПЛАНТ»
за 2006 год, тыс. руб.

Актив	Код по-	На начало	На конец отчет-
	казателя	отчетного года	ного периода
1	2	3	4
I.  ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы	110
Основные средства	120	112	126
Незавершенное строительство	130
Доходные вложения в материальные ценности	135
Долгосрочные финансовые вложения	140
Отложенные налоговые активы	145
Прочие внеоборотные активы	150
Итого по разделу I	190	112	126
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ		19	22
Запасы	210
в том числе:		19	22
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
животные на выращивании и откорме
затраты в незавершенном производстве
готовая продукция и товары для перепродажи
товары отгруженные
расходы будущих периодов
прочие запасы и затраты
Налог на добавленную стоимость по приобретенным		3	4
ценностям	220
Дебиторская задолженность (платежи по которой
ожидаются более чем через 12 месяцев после
отчетной даты)	230
в том числе покупатели и заказчики
Дебиторская задолженность (платежи по которой		97	71
ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной
даты)	240
в том числе покупатели и заказчики		97	71
Краткосрочные финансовые вложения	250
Денежные средства	260	3	2
Прочие оборотные активы	270
Итого по разделу II	290	122	99
БАЛАНС	300	234	225

Пассив	Код по-	На начало	На конец отчет-
	казателя	отчетного периода	ного периода
1	2	3	4
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ		90	90
Уставный капитал	410
Собственные акции, выкупленные у акционеров
Добавочный капитал	420	13	13
Резервный капитал	430
в том числе:
резервы, образованные в соответствии
с законодательством
резервы, образованные в соответствии
с учредительными документами
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	55	35
Итого по разделу III	490	158	138
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА		0	0
Займы и кредиты	510
Отложенные налоговые обязательства	515
Прочие долгосрочные обязательства	520
Итого по разделу IV	590	0	0
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА		72	9
Займы и кредиты	610
Кредиторская задолженность	620	4	78
в том числе:
поставщики и подрядчики
задолженность перед персоналом организации		0	26
задолженность перед государственными		0	22
внебюджетными фондами
задолженность по налогам и сборам		2	26
прочие кредиторы		2	4
Задолженность перед участниками (учредителями)
по выплате доходов	630
Доходы будущих периодов	640
Резервы предстоящих расходов	650
Прочие краткосрочные обязательства	660
Итого по разделу V	690	76	87
БАЛАНС	700	234	225