Трастовые компании опекунская организация

Здравствуйте, дорогие читатели блога Александры Листерман о финансовой свободе, защите капиталов, налоговой оптимизации и оффшорном бизнесе. Трасты бывают разных видов, целевого назначения, они могут быть учреждены в самых интересных формах, в зависимости от законодательства оффшорной юрисдикции.

Сегодня мы поговорим об очень интересной структуре, применяемой для защиты активов и доступной только на территории Британских Виргинских островов (БВО) – VISTA трастах. И вы узнаете, что VISTA – это не только перспектива (прим.автора – перевод слова “vista” с англ. языка)!

Про оффшорную юрисдикцию БВО Вы можете прочитать ряд статей:

«Оффшорная юрисдикция Британские Виргинские Острова (БВО)«

«Лучшая налоговая гавань мира – Британские Виргинские Острова (БВО)«

«Старый друг лучше новых двух, или Секреты популярности Британских Виргинских островов«

Трастовое законодательство БВО:

1. Указ О доверителях (Trust Ordinance) 1961г. с изменениями Закона об изменении Указа о доверителях (Trustee Amendment Act) 1993г.
2. Закон О доверительных собственниках с изменениями (The Trustee (Amendment) Act) 2003г.
3.Закон О специальных трастах БВО 2003г. (Virgin Islands Special Trusts Act), о так называемых трастах «VISTA».

На данный момент БВО чрезвычайно популярны своими международными бизнес-компаниями (оффшорными компаниями), трасты в этой юрисдикции по узнаваемости значительно отстают. Тенденция поменялась после принятия Закона О специальных трастах БВО 2003г. (Virgin Islands Special Trusts Act), о так называемых трастах «VISTA». Давайте разберем интересные положения закона.

Закон О специальных трастах Британских Виргинских Островов (Virgin Islands Special Trusts Act — “VISTA”)

Закон О специальных трастах Британских Виргинских Островов (Virgin Islands Special Trusts Act — “VISTA”) 2003г. позволяет трастам на Британских Виргинских островах (БВО) исключить так называемое “правило благоразумного бизнесмена” (на языке оригинала “prudent man of business rule”), которое имело негативное влияние на популярность института траста. Это касалось владения долгосрочными активами, вмешательства опекунов траста (trustees) в дела основных подконтрольных компаний.

Закон позволяет акционеру учредить траст для его компании и при этом отстранить опекуна траста от выполнения управленческих функций и разрешает бессрочное существование компании по решению директоров.

Закон разрешает:

— полное исключение прав контроля и вмешательства в деятельность компании опекуна траста (уровень ограничения определяется решением учредителя траста);
— учредителю наделить опекуна полномочиями участия в управлении делами компании для решения определенных проблем;
— позволяет трастовым документам устанавливать правила назначения и устранения от выполнения должностных обязательств директоров компании, при этом уменьшая вероятность вмешательства в процесс опекунов траста и продвижения своих кандидатур.

«Акт учреждения доверительной собственности» (трастовый документ или трастовый акт, в оригинале trust instrument) – письменный документ, который выдается учредителем при учреждении траста. Этим документом устанавливается порядок и условия передачи собственности доверительным собственникам, прописываются права бенефициаров. Это как завещание, но с его исполнением при жизни владельца.

Закон предполагает два способа создания VISTA траста на БВО, через документы:

1.»Акт учреждения доверительной собственности», согласно которому доверитель передает активы доверенному лицу для распоряжения ими на основании прописанных в акте условиях.
2. Декларация доверительного управления собственностью. Траст создается доверительными собственниками (являются держателями собственности траста) и формируется из активов владельца. Этот способ используется в случаях, когда лицо, передающее активы в трастовое управление, не желает называться учредителем.

Особенности Закона:

— Закон О специальных трастах Британских Виргинских Островов не применяется ко всем трастам в юрисдикции, а лишь к тем, в трастовых документах которых утверждено применение данного Закона.
— вводится понятие «designated shares» – акции трастовых фондов на БВО и в отношении которых осуществляется управление.
— Закон определяет, что в случае противоречивых случаев (за исключением, когда доверительный собственник действует по “срочному вызову“), он может не пользоваться своими полномочиями и правами голоса. Управление бизнесом осуществляется директорами.
— В трастовых документах может содержаться определение “офис правил директора”, уточняющий, как именно доверительный собственник должен использовать свое влияние на должностных лиц через право голоса, назначение или увольнение директоров. На практике опекун не участвует в назначении или увольнении директоров.
— Закон допускает, что трастовый акт может предполагать случаи вмешательства опекуна в дела компании в особых случаях, например по “срочному вызову“ бенефициара и других лиц в зависимости от вида траста (например, Генерального прокурора относительно благотворительных трастов).
— Закон разрешает (если трастовый документ не предполагает другого варианта), что опекуну разрешается распорядиться акциями по требованию директоров, как определено трастовым документом.
— В результате судебного решения опекун может наделяться полномочиями продавать акции по распоряжению учредителя траста, решившему, что сохранение их больше не целесообразно.
— Закон определяет только акции международных бизнес – компаний БВО (BVI International Business Companies and Companies Act companies).
— Опекун VISTA траста должен быть компанией, у которой есть лицензия заниматься трастовым бизнесом согласно Закону БВО О банках и трастовых компаниях (Banks and Trust Companies Act) 1990г.

Идея использования VISTA трастов состоит в том, что траст VISTA как юридическое лицо владеет компаниями на БВО с целью устранить конфликт интересов в принятии решений доверительных собственников и потребностями управления бизнесом. В такой структуре опекун контролирует директоров траста.

Ведь на практике часто возникают разногласия в процессе принятия решений, требуемых директорами траста. То, что опекун (или доверительный собственник) считает лучшим решением для бизнеса, может отличаться от плана учредителя траста. Мониторинг деятельности директоров является обязанностью опекуна, потому что первые владеют акциями и доверительный собственник должен проследить недопущение любых спекулятивных действий. Основной обязанностью траста является владение акциями в подконтрольных компаниях. Позволяет директорам траста руководить операционной деятельностью и принимать решения без вмешательства опекунов траста.

Связка структуры VISTA траста:

Ключевые характеристики VISTA траста:

1. Основной обязанностью опекуна траста является сохранение акций, как части фонда траста. Первоочередными задачами является сохранение и увеличение стоимости акций траста. Опекун не несет ответственности за уменьшение стоимости акций и не может ликвидировать основную компанию структуры.
2. Права голоcов опекунов прописаны в уставе и ограничены тем, что управление компанией осуществляется директорами, чьи должностные обязанности остаются.
3. Трастовая структура может включать “офис директора” – правила, определяющие как опекун траста должен реализовать свои права голоса в вопросах назначения, ротации или награждении бонусами директоров. Бенефициарный собственник обязан выполнять эти правила.
4.Трасты VISTA исключают правило “the Rule in Saunders v. Vautier“, которое позволяет бенефициарам, достигшим совершеннолетия и обладающими правоспособностью, требовать у доверительных собственников отчуждения принадлежащего им по закону траста. Исключение не может существовать более 20 лет.
5. Только опекун траста, лицензируемый на БВО, может быть доверительным собственником траста. Компании типа IFG (BVI) Inc. Лицензируются и правоcпособны выступать доверительными собственниками.

Преимущества VISTA траста на БВО:

VISTA трасты идеально подходят лицам, владеющим и развивающим семейный бизнес. Они хотят получать все выгоды от имущественного планирования и при этом сохранить право распоряжение делами траста на собственное усмотрение. Учредитель траста может назначить директоров траста в случае его смерти, тем самым предоставляя страховку, что управление компанией перейдет к приемникам (наследникам), а не к опекунам.

Доверительный собственник может выполнять контролирующую роль, на случай если бенефициары или другие должностные лица могут потребовать, чтобы он вмешался в дела компании по “срочному звонку”. Этот механизм дает учредителю траста уверенность, что трастовые доверительные собственники могут вмешаться при определенных обязательствах. Но как только срочная ситуация разрешиться, он должен вернуться к своему прежнему ритму работы и выполнять обязанности согласно уставу.

Цель создания VISTA траста на БВО – защита активов в таких случаях:

— наследование

Траст обеспечит переход права собственности на активы в распоряжение нужных лиц в соответствии с Актом учреждения доверительной собственности.

Траст гарантирует непрекращающееся право собственности на активы (VISTA трасты могут существовать бесконечно долго, в отличии от обычных трастов). Он является идеальным решением для передачи семейного бизнеса.

— защита активов

VISTA траст гарантирует неприкосновенность активов при судебных разбирательствах, возбужденных против собственника или доверителя траста. Расследование бессильно, ведь фактически бенефициар (владелец) или доверитель не имеют активов.

— гибкость структуры

VISTA траст является идеальным инструментом для совместного с оффшорной компанией владения активами (в основном, неторговых активов)

Мы уже достаточно много говорили о трастах:

«Что такое траст?«
«Что такое траст, особенности его структуры и работы«
«Финансовая безопасность бизнеса и семьи через траст. Использование трастов в России«
«Методы защиты активов или кому нужен траст«
«Кому нужна защита активов?«
«Признаки Толково Разработанной Стратегии для Защиты Капиталов. Возможные атаки на стратегии по уходу от налогов«
«Являются ли Стратегии и Схемы по Защите Имущества и Активов Сложными и не Понятными?«

Дорогие читатели, прошу Вас поставить “нравится” на нашей страничке в социальной сети Фейсбук, если материал Вам понравился. С уважением, Наталия Ревенко. По вопросам регистрации компаний, разработке структуры бизнеса, открытия банковских счетов, второго гражданства и т.д. обращайтесь, пожалуйста, по е-мейлу info@offshore-pro.info, Вам с радостью ответят на любые вопросы и помогут! Наши ключевые юрисдикции Невис, Панама, БВО. Читайте наш блог, следите за новыми интересными публикациями, и мы будем рады плодотворному сотрудничеству и поможем Вашему бизнесу стать успешным!

Добавлено в закладки: 0

Что такое трастовые операции? Описание и определение понятия.

Трастовые операции – это операции, имеющие определенный характер разрешающий банкам оказывать всевозможные услуги своим клиентам – юр. и физ. лицам. Эти операции работают, базируясь на составленном договоре об образовании ими траста.

Рассмотрим более детально, что значит трастовые операции.

В нынешней среде банки работают с различными видами операций. Они организовывают денежный оборот, а также кредитные взаимоотношения. По средствам них происходит финансирование народного хозяйства, купля-продажа ценных бумаг, а в некоторых случаях осуществляются даже посреднические сделки и регулирование имущества.

В работе банка под трастом подразумевают доверие в отношениях между обоими сторонами, первая берет на себя обязанность отвечать за распоряжение собственностью (включая имущество, деньги, или другие права) вторая сторона действует в интересах клиента.

Участниками таких операций главным образом выступают:

• учредитель траста, то есть владелец имущественных прав, переданных в последствии в распоряжение по доверенности собственнику;
• доверительный собственник – это юр. или физ. лицо, берущее на себя работу в управлении имуществом, делает он это исходя из договора о трасте;
• получателем может выступать любое физ. или юр. лицо, в пользу чьего заключен договор об создании траста. Получатель траста имеет право получать доходы, появляющиеся при владении имуществом в своем распоряжении, переданным в траст доверительному собственнику, в рамках и на условиях, описанных в договоре об учреждении траста. Стоит учесть случаи, когда учредитель выступает в роли бенефициара.

Правоотношения, появляются в ходе учреждения траста на базе, созданного между учредителем и доверительным собственником, однако в пользу получателя. Когда создается траст, учредитель отдает и имущество и имущественные права, принадлежавшие ему как его личная собственность, на обговоренный срок доверительному собственнику, а тот имеет обязательства осуществлять право собственности на ему имущество имеемое уже в его распоряжении, но только интересах получателя. Отметим, что уже после вступления в силу договора о трасте, учредитель уже не имеет права вникать и принимать действия в работе доверительного собственника по сфере его деятельности в управлении предметом траста. А тот, в этот же момент получает полное право самостоятельно решать вопросы в связи способа работы, действий, прав и обязанностей, и определять что окажет лучшее влияние и удовлетворит интересы и желания покупателя. Основатель имеет право проводить ревизию дабы убедиться в правильности следования условиям. Доверительный собственник имеет обязательства передавать учредителю нужные документы, и всю информацию по средствам балансов и отчетов по окончании текущего месяца или рабочего квартала.

Операции по распоряжению активами

Трастовые операции содержат в себе перечисленные ниже операции:

• хранение;
• представлять интересы доверителя (в суде, на собрании акционеров);
• распоряжаться доходами, вкладами и инвестициями;
• заниматься куплей-продажей активов, привлекать и погашать займы;
• выпускать и размещать ЦБ;
• передавать собственность в личное имущество (дарение, передача в наследство и другое подобное этому);
• учреждать, переорганизовывать и ликвидировать юр. лица;
• выделять банковские счета клиента, кассового и финансового хоз-ва, осуществляя расчеты по обязательствам;
• временное управление делами в случае реорганизации всего предприятия или же банкротства, а также подобные происшествия.

Значительное число экономистов делят трастовые операции на три основных вида:

• управление наследством;
• выполнение операций по доверенности, равно как и в связи с опекой;
• распространенные агентские услуги.

Остальные экономисты принимают во внимание многочисленное разнообразие видов данных операций.

Распоряжение наследием по поручению отдельных частных лиц предусматривает исполнение в обязательном порядке исполнителем отдела банка, выполняющего работу с трастовыми операциями, целого ряда обязанностей. Ведущие из них состоят в том, чтобы в должном порядке и согласованно с письменным завещанием или же по  прямому распоряжению суда собрать воедино и обезопасить совокупность активов прямого наследника, оплатить административные издержки и налоги, урегулировать количество имущество среди наследниками и предоставить личные услуги всем членам семьи.

Траст, который создается по предварительному завещанию, имеет название – завещательный. Он вступает в работу исключительно по причине смерти. Частные лица имеют возможность создать прижизненные трасты, действующие на протяжении всей жизни. Они заключаются для передачи права собственности, а также активов, дабы владелец не платить налоги или же принимать каждодневные решения по поводу инвестиций, связанных напрямую с управлением своим имуществом.

Траст-отделы банков используют операции, прямо взаимосвязанные с управлением имуществом по поручению определенных лиц в порядке исполнения опекунской работы над лицами не достигших совершеннолетия или же лицам с ограниченными возможностями. Такие операции имеют место, в случаях передачи имущества доверенному лицу, для их будущим распоряжением в интересах получателя. Банк имеет право хранить имущество, равно как и инвестировать, распоряжаться большей суммой и доходов, если все это происходит в рамках соглашения.

Услуги трастовых отделов

Трастовые отделы, в ходе работы в агентских услугах, берут на себя обязанности агента. Оказание таких услуг доступно и для физ., так и для юр. лиц. Для работы с физлицами, коммерческие банки создают и ведут частные агентские счета, персонально для них. Частное лицо имеет право создавать договор с банком
по регулированию основными активами, так же и финансовыми делами, контролируя каждодневные расходы. Клиент дает право банку как своему агенту получать плату, дивиденды, равно как и проценты, арендную плату, производить оплаты по задолженности, платить за личные расходы по степени появления таковых. Имеют место случаи, при которых сотрудники банка должны использовать дискреционные права, то есть право действовать по личному взгляду. Такие отношения следует называть доверительным с неким правом управления. Если же такие права не находятся в распоряжении банка, то сотрудники трастовых отделов обязаны заполучать разрешение на возможность заключения каждой подобной сделки.

Трастовые услуги, оказываемые юрлицам, можно распределить на два главных вида:

1. агентские.
2. попечительские.

Исполняя свою работу как агенты коммерческих фирм, трастовые отделы ведут свою деятельность по выпуску ценных бумаг в интересах клиентов. Оплата дивидендов, а также их реинвестирование происходит по потребностям акционеров и погашение ценных бумаг по сроку истечения их действия.

Попечительские операции находятся в связи с функционированием рынка коммерческих бумаг. На них продаются считающиеся необеспеченными, закладные больших компаний. Трастовые отделы самих банков контролируют учет закупок любых коммерческих бумаг, координируя поставки общего количества реализуемых ценных бумаг инвесторам и производят оплату хозяевам тех ценных бумаг, которые уже не имеют срока действия. Эмитенты ценных бумаг исходят от банка через гарантийные письма, и они в свою очередь дают основание инвесторам быть убежденными в осуществленной оплате банком долговых обязательств. Это будет имеет место даже если эмитент не будет иметь возможность это осуществить.

Трастовые отделы многих коммерческих банков берут на себя роль депозитария. Так называется хранение ими акций, по которым акционеры передают возможность голосовать, своим уполномоченным на то представителям. Еще их называют «голосующим трастом». Банк имеет возможность на определенное время осуществлять работу и дела компании, если она подлежит реорганизации, ликвидации или же она становиться банкротом.

В нынешних условиях по всему миру усугубляется борьба за некоммерческие организации, среди которых пенсионные, корпоративные, а также правительственные фонды. В свою очередь трастовые отделы банков направляются к управлению средствами выше перечисленных организаций, выполняя по большому счету агентские функции. Они могут быть 2-ух видов: прямые и дискреционные. Первый из них вид, отвечает за сохранение самой собственности, доверенного траста, ведет учет документации и делает подобную работу. Дискреционный агент же, наоборот, отвечает за инвестиционные решения, а дела его исходят из личных желаний.

Дополнительный доход банка

Трастовые отделы своей работой приносят побочный доход банка. Доходы траст-отдела разделяются на прямые и косвенные. К первым можно отнести гонорары за услуги, а также комиссионные. Второй подраздел – плата за услуги по зафиксированной процентной ставке или же плавающей и комиссионные в прямой зависимости от размера, а также стоимости активов самого траста. Определенные сборы прямо зависят от договора между сторонами. В случае когда доходы траста базируются на стоимости активов и такими активами являются именно ценные бумаги, то в это время доходность зависит на прямую от рыночных перемен цен на данный вид ценных бумаг. Комиссионное вознаграждение включает в себя ежедневные отчислений от общего дохода траста, также от взноса с основной суммы который растет каждый год и в ряде случаев главной суммы по окончанию срока действия договора о трастовой операции.

Обсудив суть и пользу трастовых операций, напрашивается вывод, что в данное время такие операции – перспективны и важны, поскольку банк значится как полномочный посредник между рынком и клиентом и к своему благополучию имеет ряд выгод от сделок.

Благодаря трастовым операциям коммерческий банк имеет:

• расширенный доступ к большим финансовым ресурсам, которые банк может с выгодой вложить;
• комиссионные за трастовым договором или часть прибыли от ценных бумаг, которыми он распоряжается.

Маневрируя чьим-то капиталом, банк отвечает только в соответствии с пунктами трастового договора. Учет операций не влияет балансовых счетов банка, а доход от их выполнения сводится к совокупным доходом банка. Для выполнения трастовых операций нужен персонал с довольно высокой квалификацией в таких областях: законодательстве, навыков в инвестиционной работе, управлении собственностью.

Сейчас в России еще не создана такая прочная законодательная база для выполнения коммерческими банками обсуждаемых нами операций, а это довольно негативный момент, однако отдельные виды все же находят свое применение.

В перспективе банки будут выполнять управление имуществом по поручению, а также завещанию по подобию того как такие операции происходят на западе, а имущество достигнет нужных размеров и будет на руках у частных лиц, что позволит грамотно распоряжаться им, в том числе и посредством банков.

Трастовая операция как банковская услуга

Трастовые операции – это банковские услуги для клиентов, которые стремятся распорядиться личными свободными средствами с максимально наибольшей выгодой.

Говоря об отношениях между банком и клиентом, следует заметить, что банк берет обязательства по распоряжению имуществом в пользу доверителя либо
же третьего гражданина.

Заинтересованность клиента в отдаче банку функций по управлению его собственностью объясняется наличием практического опыта и, что немаловажно, высокого профессионализма работников банка, который предоставляет данные услуги. Создавая договор, доверитель предоставляет банку
право распоряжаться собственным, временно свободным капиталом, имея при этом цель получить максимальную прибыль. При этом клиент по прежнему остается их полноправным владельцем, банку передаются исключительно полномочия распоряжаться данным капиталом в течение назначенного периода. Осуществляя операции с деньгами клиента, банк работает от личного имени,

Рассматриваемые нами операции делятся по 3 главным категориям:

• персональные (для отдельных лиц);
• институциональные, на базе, во-первых, договора о долгосрочных долговых обязательствах или залогодателем и юр. лицом, имеющим право управлять им. Во-вторых, договоры между компанией-собственником и трастовой компанией, предлагающей квалифицированным помощь по координации этой собственности;
• услуги типа «мастер-траст» (зачастую оказываются пенсионному фонду или группе других компаний путем координации общего счета доверителей с целью наибольшей максимизации дохода последних). Данный вид услуги оказываются компаниям, которые накапливает капитал своих акционеров (например на пенсионные цели), а также которые желают получить высокий уровень дохода.

Наиболее распространенными услугами можно считать:

• завещательный траст, который оформляется на базе завещания гражданина;
• безотзывный траст, оформляется договором, согласно чему доверитель не может расторгнуть договор;
• отзывной траст, оформляется договором. Он может быть расторгнут доверителем в любой момент.

По своему характеру трасты разделяются на активные и пассивные. Любую собственность, которая находится в активном трасте, можно продать, отдать в долг или заложить без согласия на то доверителя. Подобного рода активные операции являются характерными для траст-отделов. В свою очередь пассивные трасты являют собой услуги для имущества, которое не подлежит продаже или заложению доверенным лицом (к примеру, производство, земля). Подобные услуги предоставляются трастовыми фирмами, специализирующимися на координации различного вида имущества клиентов (к примеру, земли) или консультационных услугах.

Наиболее распространены следующие:

• в виде личных банковских счетов клиента;
• управления ценными бумагами клиента с целью выгодной реализации, получения гарантированного дохода, замены одних ценных бумаг на другие;
• взыскания доходов в пользу клиентов;
• осуществление функций депозитария, а также выполнение операций, сопутствующих этой деятельности;
• временное оперативное управление вследствие ЧП.

Траст-отделы выполняют следующие обязанности:

• хранения денежных средств, ценных бумаг и других ценностей;
• ведения бухгалтерских документов клиента, представленного индивидуальной фирмой;
• получение платежей от клиента по доверенности, включая проценты, дивиденды, арендные платежи;
• покупка и продажа ценных бумаг за счет и от имени клиента, проведение расчетов с продавцами и покупателями, консультационные услуги (выбор оптимального портфеля ценных бумаг, налоговое планирование, недвижимость, планирование оптимального распределения семейных доходов);
• создание частных пенсионных фондов и фондов ассоциаций граждан;
• принятия нелевых вкладов граждан и организаций на покупку недвижимости;
• выдача гарантий и поручительств.

Банк полностью берет на себя все возможные риски и выполняет указанные обязательства. В случае, если те или иные операции, которые связанны с управлением доверенного имущества, оказались убыточными по вине самого банка, тогда банк обязан полностью возместить клиенту упущенную выгоду. Любого рода конкретные действия каждого отдельно взятого банка в подобной ситуации зачастую принято оговаривать в договоре доверительного управления. Все, без исключения банки вправе устанавливать свои условия. Величина дохода от капитала, доверенного в управление, устанавливается при составе договора и затем выплачивается доверителю на протяжении всего периода его действия.

Мы коротко рассмотрели что такое трастовые операции, а также их применение в отношениях банков с клиентами. Оставляйте свои комментарии или дополнения к материалу.