Лондонская фондовая биржа компании имеющие листинг акций на лондонской бирже

В конце 18 в. известный отечественный историк Карамзин, отмечая международную значимость британского капитала, написал: «Англичанин царствует в парламенте и на бирже; в первом он дает законы самому себе, а на второй – целому торговому миру».

В начале 21 в. ситуация почти не изменилась: Лондонская фондовая биржа по прежнему диктует мировому бизнес-сообществу многие финансовые правила, несмотря на активное развитие биржевых площадок во всех регионах.

Возникновение и развитие Лондонской биржи

Официальной датой основания Лондонской фондовой биржи считается 1801 г., когда она стала первой строго регламентированной биржей в мире после серьезной реорганизации и введения новых правил торговли. Свою историю она начала еще в середине 16 в., когда приехавший в Англию голландец Томас Грешем предложил королеве построить специальное здание для проведения сделок по аналогии с первыми биржами в Бельгии и Голландии.

В 1571 г. с помощью правительства Великобритании и местных купцов была открыта биржа, на которой заключались сделки на куплю-продажу товаров. Через 100 лет большая торговая галерея биржи предоставляла частным лицам 200 помещений для аренды, в подвалах хранились товары: овечья шерсть, соль, порох, спички, цветы и др.

В 1695 г. биржа начинала проводить операции с государственными и корпоративными ценными бумагами. В 1698 г. игроки фондового рынка по разным причинам отделились от официальной Королевской биржи и переехали в другие неспециализированные здания. В этом году они впервые начали выпускать прайс-листы на торгуемые ценные бумаги. Здесь зародились термины «быки» и «медведи».

Историки называют несколько возможных причин разделения бирж:

на Королевскую биржу допускались только представители знати, безродным торговцам приходилось собираться в других местах;
введение обязательного лицензирования участников и крупных штрафов за неисполнение этого требования;
слишком шумные биржевые сессии брокеров во время фондовой торговли

В 1801 г. торговцы фондовой площадки самостоятельно, объединившись в профессиональное общество, построили и открыли здание своей биржи. На ней могли торговать только зарегистрированные участники, подчинявшиеся жестким правилам. Тогда же был введен первый тикер – код для обозначения акций. В 1812 г. был принят устав биржи, определивший ее деятельность на весь 19 в. Активность наблюдалась в операциях с бумагами железнодорожных и пароходных компаний. В 1876 г. все участники стали акционерами биржи.

После первой мировой войны британская биржа уступила преимущество американским. Но после второй мировой она стала центром финансовой активности Европы, демонстрируя стабильность и надежность. Этому способствовала и полная самоуправляемость современной биржи после ликвидации в 1986 г. государственного контроля над операциями. С этого периода резко возросла фондовая активность национальных и иностранных компаний, происходит все более полный переход к электронным торгам.

Новейшая жизнь Лондонской фондовой биржи в 21 веке отмечена рядом крупных слияний и приобретений:

2007 г.: объединение с Borsa Italiana и образование самой крупной диверсифицированной группы London Stock Exchange Group (LSEG);
2008 г.: стратегическое партнерство с Oslo Børs, включая предоставление торговых услуг своим акциям, рынкам фиксированных доходов и деривативов;
2009 г.: приобретение индийской компании MillenniumIT, ведущего поставщика технологических решений, обслуживающих глобальные рынки капитала;
2009 г.: приобретение контрольного пакета акций Turquoise и запуск общеевропейского торгового партнерства с глобальными инвестиционными банками;
2011 г.: Европейский центральный банк одобряет крупнейший и единственный Центральный депозитарий ценных бумаг в еврозоне «MonteTitoli» для участия в первой волне реализации Target2-Securities;
2012 г.: приобретение контрольного пакета акций LCH Clearnet Group Limited;
2013 г.: покупка мажоритарной доли в итальянско-британской технологической фирмы Gatelab;
2013 г.: объединение FTSE Group и TMX Group с фиксированным доходом в новом предприятии FTSE TMX Global Debt Capital Markets
2014 г.: покупка Frank Russell и др.

Основные функции London Stock Exchange

London Stock Exchange (LSE) — открытое акционерное общество, входящее в состав диверсифицированной транснациональной рыночной структуры London Stock Exchange Group (LSEG). Вместе с Лондонской биржей металлов, где формируется цена на золото, и другими 20 национальными биржами, ей удается сохранять независимость и стабильность.

Лондонская фондовая биржа сегодня находится на третьем месте в мире по капитализации, обороту и листингу (после NYSE и NASDAQ) и на первом – по размеру операций с облигациями, депозитарными расписками, опционными и фьючерсными контрактами. На LSE функционируют 2158 компаний из 57 стран с общей стоимостью более £4 трлн. Здесь торгуются около 70% акций мировых компаний, что делает биржу подлинно интернациональной.

Основные инструменты, которыми торгуют на LSE:

акции;
облигации;
депозитарные расписки;
ETF – индексная ценная бумага (более 2 000);
фьючерсы;
опционы

Зарубежные и российские компании на LSE

Вот так выглядит первая двадцатка крупнейших компаний, представленных на Лондонской бирже онлайн https://www.londonstockexchange.com/reports?tab=issuers и формирующих группу международных голубых фишек:

London Stock Exchange. TOP-20

Появление на бирже	Имя компании	Сектор	Страна нахождения	Капитализация на момент статьи (£m)
20/07/2005	ROYAL DUTCH SHELL PLC	Oil & Gas	United Kingdom	220 822,29
29/09/1999	TOYOTA MOTOR CORPORATION	Consumer Goods	Japan	153 966,60
14/01/1980	BOEING CO.	Industrials	United States	148 119,66
08/04/1991	HSBC HOLDINGS PLC	Financials	United Kingdom	133 470,80
26/09/1973	TOTAL S.A.	Oil & Gas	France	130 518,74
29/03/1954	BP PLC	Oil & Gas	United Kingdom	118 215,30
19/07/1973	INTERNATIONAL BUSINESS MACHINES CORPORATION	Technology	United States	114 189,64
01/10/1952	GENERAL ELECTRIC COMPANY	Industrials	United States	92 505,31
22/05/1987	HONEYWELL INTERNATIONAL INCORPORATED	Industrials	United States	90 584,76
29/01/1962	BRITISH AMERICAN TOBACCO PLC	Consumer Goods	United Kingdom	82 219,29
22/05/1972	GLAXOSMITHKLINE PLC	Health Care	United Kingdom	76 230,15
01/06/1993	ASTRAZENECA PLC	Health Care	United Kingdom	75 538,06
14/05/1990	JARDINE MATHESON HOLDINGS LD	Industrials	Bermuda	73 146,10
01/04/1952	DIAGEO PLC	Consumer Goods	United Kingdom	66 614,05
30/06/1963	SCHLUMBERGER LD	Oil & Gas	Curacao	65 488,39
14/05/1980	BASF SE	Basic Materials	Germany	62 619,69
01/07/2005	BANCO SANTANDER S.A.	Financials	Spain	62 446,91
20/06/1991	JARDINE STRATEGIC HOLDINGS LD	Industrials	Bermuda	52 996,40
01/11/1973	RIO TINTO PLC	Basic Materials	United Kingdom	50 386,75
11/08/1939	UNILEVER PLC	Consumer Goods	United Kingdom	49 916,74

Это всемирно известные промышленные и торговые гиганты «Shell», «Toyota», «Boeing», «HSBC», «BP», «General Electric», «Tobacco», «BASF», «Unilever» и др. Интересно, что самая старая компания двадцатки появилась на бирже еще до начала второй мировой войны.

Кроме того, на Лондонской фондовой бирже торгуют депозитарными расписками 28 крупнейших российских компаний: «Лукойл», «Магнит», «ВТБ», «Новатек», «Акрон», «Газпром», «Мегафон», «Норильский никель», «Росгидро», «Татнефть», «Роснефть», «Сбербанк» и др. Добывающая и обрабатывающая промышленность включает 15 компаний, энергетика – 4, транспорт – 3, телекоммуникационный сектор – 3, финансовый — 2, торговый — 1. Первое размещение произошло еще в 1996 году.

Расписки российских акций на Лондонской бирже

Выход на биржу	Название компании	Выход на биржу	Название компании
07/05/1997	PJSC LUKOIL	25/02/2004	PUBLIC JOINT STOCK COMPANY SEVERSTAL
27/07/2005	PAO NOVATEK	06/07/2009	PJSC RUSHYDRO
28/10/1996	PJSC GAZPROM	27/09/2004	AO MOSENERGO
13/12/1996	PJSC TATNEFT	28/03/2011	FEDERAL GRID COMPANY OF UNIFIED ENERGY SYSTEM
12/06/2006	PUBLIC JOINT STOCK COMPANY GAZPROM NEFT	08/12/2011	PUBLIC JOINT STOCK COMPANY ROSSETI
19/07/2006	ROSNEFT OIL COMPANY	12/11/2010	PJSC CENTER FOR CARGO CONTAINER TRAFFIC TRANSCONTAINER
27/09/2004	SURGUTNEFTEGAS PUBLIC JOINT STOCK COMPANY	16/11/2007	PJSC LSR GROUP
15/12/2005	NOVOLIPETSK STEEL	08/11/2007	PUBLIC COMPANY NOVOROSSIYSK COMMERCIAL SEA PORT
03/11/2006	PAO TMK	17/05/2007	JSC VTB BANK
12/08/2008	PJSC ACRON	01/07/2011	SBERBANK OF RUSSIA
30/04/2007	PJSC MAGNITOGORSK IRON & STEEL WORKS	27/09/2004	OJSC ROSTELECOM
27/09/2004	PJSC MMC NORILSK NICKEL	03/12/2012	PJSC MEGAFON
13/07/2011	PJSC PHOSAGRO	14/02/2005	SISTEMA PJSFC
05/07/2017	PUBLIC JOINT STOCK COMPANY POLYUS	22/04/2008	PJSC MAGNIT

В разделе сайта «Цена и рынки» можно быстро найти цену, которая установила Лондонская биржа в настоящий момент:

London Stock Exchange Group (LSEG)

Услуги по торговле и управлению рисками — важная часть бизнес-операций LSEG. Она управляет обширным спектром международных рынков акций, облигаций и деривативов, включая:

Лондонскую фондовую биржу;
Borsa Italiana;
МТS, ведущий европейский рынок облигаций с фиксированной доходностью;
торговую площадку Turquoise для общеевропейских акций MTF;
информационное агентство FTSE;
глобального оператора CCP, LCH Group;
итальянскую клиринговую палату CC & G;
Monte Titoli, европейский расчетный бизнес T2S;
globeSettle, недавно созданная CSD группа в Люксембурге.

Ведущая роль LSE объясняется важностью выполняемых ею функций как крупнейшего регулятора:

формирование биржевых индексов FTSE;
регулирование всемирного рынка капитала;
регулирование процедуры листинга;
управление фондовым рынком Великобритании и др.

Постоянный штат сотрудников LSEG насчитывает около 4700 человек, включая более 30 организаций-участников в Великобритании, США, Италии, Франции и др. На Лондонской бирже обращаются акции группы London Stock Exchange Group PLC (LSE), за последние 15 лет (2003-2018) показавшие отличный результат около 2000% с реинвестированием. При этом в кризис котировки группы с пика конца 2007 года упали к марту 2009 почти в пять раз.

LSEG

Индексы FTSE

Лондонская фондовая биржа ведет группу индексов FTSE, которая предлагает множество вариантов для измерения и сравнения мировых рынков.

Индексы и их котировки на лондонской бирже сегодня легко найти на официальном сайте https://www.londonstockexchange.com/indices?tab=ftse-indices. Главные индексы представлены в диаграмме ниже:

Самый показательный европейский биржевой индикатор — индекс FTSE 100 Index (Financial Times Stock Exchange Index). Суммарная стоимость учитываемых в нем 100 компаний составляет более 80% общего показателя биржи. Его можно назвать барометром европейской экономики. Котировки индекса можно посмотреть здесь.

Индексируемые компании включаются в расчет по строгим критериям:

листинг на бирже;
стоимость активов оценивается в фунтах или евро;
принадлежит установленному государству;
акции ликвидны и имеют высокую долю free float

По российским компаниям формируется специальный индекс – FTSE Russia IOB Index. В нем учитываются курсы акций перечисленных выше компаний и еще 9 фирм, зарегистрированных в оффшорных зонах, но действующих в РФ.

Торги и возможности размещения на бирже

На Лондонской фондовой бирже рыночные торги и варианты размещения разделены на несколько категорий, которые можно считать отдельными рынками:

основной рынок (Main Market/Premium Listing Market, PLM) обеспечивает ведущим мировым компаниям все торговые услуги с доступом к крупным пулам ценных бумаг биржи;
альтернативный инвестиционный рынок (Alternative Investments Market, AIM) предназначен для небольших компаний, не готовых пока для листинга на основной площадке, нуждающихся в инвестициях для расширения бизнеса. Появился в 1995 году;
профессиональный рынок ценных бумаг (Professional Securities Market, PSM) облегчает привлечение капитала через выпуск облигаций и депозитарных расписок для профессиональных инвесторов;
международный рынок ценных бумаг (International Securities Market, ISM), предназначенный для институциональных инвесторов и эмитентов.

Для некоторых компаний действует ограниченный режим операций «доступа только к торговле» (Admission to trading only, ATT). Он предназначен для тех, кто прошел листинг на других площадках, но заинтересован в торгах на Лондонской бирже. Возможны также ситуации, когда в отношении их имеются какие-либо национальные или международные ограничения, реструктуризация и т.п. Годовой объем торгов акциями на бирже превышает 2 трлн. $.

Чтобы разместиться на основном рынке биржи, фирма должна соответствовать установленным параметрам:

открытая финансовая, бухгалтерская, управленческая и коммерческая информация;
стоимость основного капитала не меньше £700 тыс.;
не менее 25% акций относятся к категории free-float, т.е. принадлежат частным инвесторам и свободно обращаются на бирже;
максимальная доля инвестора не превышает 30%;
заключен договора с маркет-мейкером (фирмой-брокером), готовым выступить спонсором для новичков и крупных операций;
стабильный доход не менее 3 лет;
предварительная проверка FCA;
одобрение UKLA, занимающееся листингом компаний

Для размещения на альтернативном инвестиционном рынке требуется:

объем годовой выручки не менее £40 тыс.;
рост выручки и прибыли за последние 3 года;
отчетность по МСФО минимум за 2 года;
договор с официальным финансовым консультантом NOMAD;
договор с маркет-мейкером

Крупные международные аудиторы, в т. ч. из числа «большой четверки», не только дают заключения по финансовой отчетности компаний, но и оказывают консультационные услуги, включающие подготовку выхода фирмы на биржу.

Время работы и доступ на биржу

📈 Торговля на LSE ведется в рабочие дни с 8 утра до 4.30 вечера по местному времени. До 8 утра проводится реклама отчетности компаний, открытие аукциона с загрузкой ордеров в электронную программу торговли. После 4.30. вечера торговля закрывается, покупают и продают ценные бумаги по замороженной цене, осуществляют клиринг, информационные услуги и т.д.

Чтобы российскому трейдеру получить доступ для осуществления операций с бумагами Лондонской биржи, существуют следующие возможности. Во-первых, доступ на LSE должны предоставлять европейские дочки таких крупных брокеров, как БКС, Кит Финанс, Финам и др. Этот способ хорош русскоязычной поддержкой и уплатой брокером налогов, но потребует статус квалифицированного инвестора и входного депозита на уровне 10 000 долларов или евро.

Другим вариантом может стать использование европейского брокера, сотрудничающего с россиянами — примерами таких брокеров могут быть Saxobank и менее надежный на мой взгляд Exante. Во всех этих случаях возможно общение на русском языке и статус квалифицированного инвестора не нужен, однако налоги придется платить самому. Входной порог примерно тот же, что и в предыдущем случае — но бывает меньше.

Наилучшим на мой взгляд является вариант американского брокера, имеющего доступ на европейские биржи — депозит у такого брокера получает максимальную защиту, а входной порог может быть ниже 10 000$. Как пример можно привести брокера Captrader, который является представляющим брокером Interactive Brokers. Счет таким образом открывается у последнего, а входной порог начинается всего от 2 000 евро. Комиссии при этом довольно низки — кроме того, можно открыть счет в Interactive Brokers и напрямую.

Технологические и информационные услуги

Лондонская фондовая биржа является ведущим разработчиком высокопроизводительных торговых платформ и программного обеспечения фондовых рынков для клиентов по всему миру.

В силу постоянного спроса на новые функциональные возможности и высокоавтоматизированную биржевую торговлю LSEG инвестирует средства в расширение услуг. Благодаря приобретенной в 2009 году MillenniumIT (основанная в Шри-Ланке компания по информационным технологиям, специализирующаяся на электронных торговых системах) имеется гибкий, эффективный, собственный потенциал развития технологий для обслуживания более 30 различных компаний на рынках капитала по всему миру.

Группа предлагает полный спектр услуг PostTrade, обеспечивающих управление рисками и повышение эффективности для трейдеров. Основанная в Италии, CC & G предоставляет клиринговые услуги торговым площадкам. После завершения приобретения контрольного пакета акций клирингового центра LCH в мае 2013 года LSEG теперь владеет большинством акций клиринговых услуг в Великобритании, континентальной Европе и США.

LSE предоставляет клиентам широкий спектр продуктов реального времени и справочных данных:

SEDOL — система нумерации идентификаторов безопасности;
UnaVista — служба сопоставления транзакций и сверки;
RNS — служба нормативных новостей.

Кроме того, она предоставляет цены, торговые данные и аналитические графики в реальном времени, создавая прозрачность и ликвидность, необходимые для пользователей рынка.

Помимо каналов непосредственно клиентам, информация также распространяется через таких поставщиков как Bloomberg и Thomson Reuters. Они совместно с другими данными продают их торговым фирмам, инвесторам и учреждениям по всему миру.

Преимущества Лондонской биржи

Биржа испытывает растущий спрос на свои услуги, что объясняется рядом выгодных преимуществ:

законодательство ограничивает влияние финансовых организаций в защиту интересов инвесторов;
строгие условия листинга для отбора состоятельных компаний;
упрощенная система процедуры торговли и расчетов;
тщательная проверка биржей финансовой отчетности и исполнения своих обязательств компаниями;
огромный ликвидный инвестиционный капитал;
самая интернациональная биржа с компаниями-гигантами мирового уровня;
широкий выбор финансовых инструментов для получения максимальной прибыли в условиях диверсификации рисков

Источник

Лондонская фондовая биржа – крупнейшее в Европе финансовое учреждение, расположенное в столице Великобритании, специализирующееся на свободной аукционной купле продаже ценных бумаг — акций крупнейших мировых корпораций, облигаций, векселей, фондовых индексов, опционов, деривативов и т.д.

Лондонская фондовая биржа (оригинальное название – London Stock Exchange, или просто LSE) является главной фондовой площадкой Великобритании и Европы, занимая 3-5 места в рейтинге крупнейших фондовых бирж мира, наряду с Токийской и Шанхайской фондовыми биржами.

Листинг, простыми словами, — это включение акций корпорации, после тщательной проверки и аудита, в реестр фондовой биржи для начала торговли по ним.

Для попадания в основной листинг Лондонской фондовой биржи (PLM — Premium Listed Main Market), компания должна раскрыть коммерческую, финансовую и управленческую информацию по установленной форме, а также отвечать следующим требованииям:

Стоимость основного капитала не менее 700 000 фунтов стерлингов.
Договор с маркет-мейкером, готовым удовлетворить любой объем покупок / продаж ее акций по текущей рыночной цене биржи.
Как минимум 25 % акций должны принадлежать акционерам, не являющимся директорами организации.
Ни один из акционеров не должен иметь более 30 % голосов.
Проверка FCA.
Внешний аудит лицензионной консалтинговой компании (99% компаний из FTSE-100 выбирают аудит у кого то из «большой четверки» самых авторитетных в мире консалтинговых корпораций — KPMG, EY, PwC или Deloitte, чтобы снять любые сомнения у инвесторов.

В настоящий момент в этом сегменте торгуются акции более 1,5 тысячи компаний, в т.ч. входящих в фондовые индексы FTSE-100 и FTSE-250.

Участники торгов

На лондонской бирже количество участников очень велико. Дело в том, что к этой торговой площадке обычно подключены все крупные брокеры не только европейского региона, но также и американские. Это и создаёт столь хорошие торговые условия, ведь чем больше участников, тем выше ликвидность не только по основным бумагам, но также и по второстепенным. Есть инвесторы, которые собирают портфели молодых, но при этом достаточно перспективных компаний, в надежде на то, что какое-то из вложений впоследствии можно будет оставить и получать высокие дивиденды или же зафиксировать прибыль, продав акции. Итак, основных групп всего две:

Физические лица. То есть это просто трейдеры, частные инвесторы. Правда, среди них большая часть спекулянтов, так как ходовые акции показывают неплохие дневные диапазоны, не говоря уже о фондовых индексах.
Юридические лица. В основном, это инвестиционные фонды. Лондонская биржа позволяет размещать значительные объёмы ордеров и при этом ликвидности вполне хватает, то есть резких скачков цен не наблюдается или же они крайне редки. Наряду с нью-йоркской биржей, LSE биржа является одной из главных площадок по количеству и объёмам сделок за сутки в фондовом секторе.

Также большое количество трейдеров обусловлено тем, что акции лондонской биржи представлены огромным количеством иностранных компаний. Обычно торговые площадки торгуют, в основном, акциями компаний своей страны. В случае с Лондоном у нас есть несколько десятков стран, юридические лица которых есть в листинге. Всего же на данный момент можно приобрести 4 тысячи разных акций. Они имеют разделение на группы, которые рассмотрим далее.

Рекомендую прочитать также:

Инвестиционная деятельность — что это? Виды, цели и порядок осуществления

Понятие инвестиционной деятельности относительно ново для многих людей в нашей стране. Привычная для запада капиталистическая экономика пришла к нам […]

Акции каких мировых корпораций котируются на Лондонской фондовой бирже

Трейдеры и инвесторы на Лондонской фондовой бирже могут приобрести акции следующих мировых гигантов

— Royal Dutch Shell (капитализация $192 млрд.) крупнейший нефте — газовой компании в мире со штаб-квартирой в Гааге (Нидерланды). Ее дочерные компании добывают нефть в Мексиканском заливе, Калифорнии (США), Канаде, Нигерии, Ираке, Омане, Египте, о. Сахалин (РФ), Арктике;

— HSBC Holdings plc (стоимость $125 млрд.) во главе с 7-м банком в мире — «Эйч-эс-би-си», имеющем 3900 отделений в 67 странах Евросоюза, Азии, Африки, Северной и Южной Америки, где обслуживается более 39 миллионов ее клиентов.

— Unilever

($119 млрд.) — 2-й в мире (после Procter Gamble) производитель потребительских товаров в мире, в т.ч. чая (Lipton), мыла (Lux и Dove), зубных паст («Close Up» , «Pepsodent»), мороженного («Breyers» и «Magnum») и т.д.

— Diageo

($73 млрд.), крупнейший в мире производитель элитного алкоголя, в т.ч. таких известных брендов, как водка Smirnoff и Popov, виски Johnnie Walker и White Horse, бренди Gilbey’s, текилы Don Julio, рома Captain Morgan, шнапса Black Haus, джина Gordon’s и т.д.

— British American Tobacco ($70 млрд.), 2-я (после Philip Morris) табачная корпорация в мире, контролирующая 17% рынка. Выпускает Kent, Pall Mall, Rothmans, Dunhill, Vogue, Lucky Strike, Viceroy, в России сигареты «Ява Золотая».

Акции российских корпораций на Лондонской фондовой бирже

Более 30 акций российских компаний представлены в виде депозитарных расписок на Лондонской фондовой бирже. Это

— в финансовом секторе — Сбербанк России, Банк ВТБ, Тинькофф банк, АФК Система;

— в нефтегазодобыче — Газпром, Лукойл, Татнефть, Роснефть, Газпром нефть, Интегра, Новатэк, Сургутнефтегаз;

— в металлургии и машиностроении — Северсталь, Evraz plc, Магнитогорский металлургический комбинат, HMS Group, НЛМК, ТМК;

— в продовольственном секторе — «Черкизово»;

— удобрений — Акрон;

— горнорудной промышленности и золотодобыче — Полиметалл (входит в FTSE 250), Полюс, Petropavlovsk PLC (входит в FTSE 250 и и FTSE Gold mining);

— строительстве — Галс-Девелопмент, ЛСР, ПИК;

— энергетике — Россети, РусГидро, ФСК ЕЭС;

— фармацевтике — Фармстандарт;

— телекоммуникациях — МегаФон;

— IT сфере — Mail.Ru Group и Sitronics;

Что дало российским компаниям участие их акций в торгах на Лондонской фондовой бирже?

— прямые инвестиции. Например, АФК Система в результате IPO получила в 2005г. $1,3 млрд.;

— имидж надежной и авторитетной международной корпорации, находящейся под аудитом ведущих консалтинговых фирм мира, FCA и LSE;

— неограниченный потенциал получения средств, как через рост курса акций компании, так и через выпуск ею новых ценных бумаг.

Лондонская торговая сессия

Торги на лондонской фондовой бирже начинаются в 08:00 по Гринвичу (московское время стоит смотреть в зависимости от времени года, так как РФ не переводит часы в отличие от остальных). Рынок к этому времени уже “подогрет”, так как торги в Германии, Франции и Швейцарии уже идут. Но основной оборот, конечно же, приходится именно на Лондон.

С самого открытия торгов объёмы по рынку в целом резко возрастают абсолютно на всех секторах. Связано это с тем, что Лондон является не только самым крупным фондовым центром, но и с тем, что оборот валютного рынка и рынка металлов также во многом определяется этой английской торговой площадкой. На графиках валютных пар можно легко определить начало торгов – свечи становятся большими, возрастает волатильность, диапазоны проторговываются в обоих направлениях.

Ближе к 11-12 часам активность начинает спадать, на валютном секторе ещё раньше – к 10-11, так как рынок уже определяется с тенденциями, а вот акции, которые преимущественно с Европы начинают свой торговый день, только начинают показывать направление. После этого следует обеденный перерыв, который не означает перерыв в торгах, а лишь свидетельствует о гораздо меньшем числе торговых распоряжений и общем снижении динамики.

С 13 часов и до самого закрытия торгов, которое происходит в 16:30, движение остаётся активным и достигает своего максимума к последнем часу-двум, так как в это время открываются американские биржи и рыночные объёмы достигают своих максимальных суточных объёмов. Перед самым закрытием могут наблюдаться резкие всплески активности на минутном графике.

Индексы Лондонской фондовой биржи

Фондовый индекс — среднеарифметический показатель цен акций тех предприятий, которые вошли в данный индекс. Выделим пять наиболее популярных фондовых индексов Лондонской фондовой биржи.

Index FTSE All-Share демонстрирует динамику цен всех акций, которые покупаются и продаются на LSE.

FTSE 100 — самый популярный фондовый индекс LSE, сформированный из 100 акций крупнейших по капитализации предприятий Лондонской фондовой биржи. В него вошли такие гиганты как HSBC Holdings, Rolls-Royce plc, Marks Spencer, Royal Dutch Shell, British Petroleum, Coca-Cola HBC, British Airways, Lloyds Banking Group, Barclays, Air China, RSA (страховая группа), Toshiba и др.

FTSE 250. В этом индексе 250 компаний со средней капитализацией. Присутствуют и российские компании, например, Evraz Group.

FTSE 350 объединил компании из первых двух индексов.

FTSE Small Cap. Высчитывается на основании котировок акций компании с небольшой капитализацией , не попавших в 100 и 250.

Фондовый индекс FTSE

Фондовый индекс – один из самых удобных способов быстро оценить состояние всего рынка. Иногда можно увидеть, как акции той или иной компании внезапно начинают падать из-за новостей или финансовой отчётности. Бывает также, что и целый сектор валится, например, банковский. Но по одним таким движениям нельзя судить о рынке в целом, поэтому для общего понимания смотрят динамику именно индекса.

Сам индекс формируется из расчёта стоимости совокупности акций, входящих в этот индекс. На данный момент наибольший интерес представляет FTSE 100, в котором, как не сложно догадаться, учитывается стоимость 100 акций крупнейших компаний, представленных на лондонской фондовой бирже. Попасть в этот список совсем непросто, условия достаточно жёсткие:

Компания должна быть представлена на бирже, то её ценные бумаги должны быть в обороте. В принципе, и так понятное условие.
Акции должны котироваться либо в национальной валюте индекса, либо же в евро. Последний пункт связан с тем, что Великобритания пока что всё ещё входит в состав Евросоюза.
Бумаги компании должны показывать высокий оборот. Связано это с тем, что такими акциями невозможно манипулировать, а лондонская фондовая биржа строго следит за любыми подозрительными операциями. Соответственно, если есть как высокий спрос, так и высокой предложение, то никаких действий с ценой проделать не получится, ликвидность здесь является определяющим фактором. Либо потребуются столь значительные суммы, что данные операции тут же выделятся в общем потоке зарегистрированных ордеров.
Компания не должна быть оффшорной и иметь цепочку материнских компаний, а иметь вполне конкретную юрисдикцию с прозрачной документацией.

Безусловно, компаний, которые отвечают этим критериям больше, чем 100, но в индекс входят именно первые в списке. Все вместе они создают более 75% от общей капитализации лондонской биржи, то есть, по сути целиком и полностью отражают настрой участников рынка.

Формируется сам индекс по достаточно простому и довольно распространённому принципу – в момент создания, а это был 84-й год прошлого века, совокупная стоимость акций этой сотни акций была взята как 1000. И уже от этого значения происходят все дальнейшие колебания. С тех пор он вырастал почти в 8 раз, на также были и периоды значительного снижения, которые соответствуют мировым кризисам. В целом, это очень надёжный рыночный индикатор, который активно торгуется и пользуется большим доверием участников в рынка в том, что касается оценки состояния английской экономики.

Ко всему прочему, биржа имеет форму акционерного общества, поэтому для торговли доступны и сами акции LSE биржи. То есть мы можем приобрести долю в торговой площадке. Учитывая, что сама по себе торговля непрерывно развивается и с каждым годом торговые обороты только растут (особенно, валютная секция, которая скоро достигнет отметки в 10 триллионов долларов суточного оборота), то становится понятным мотив людей, покупающих акции лондонской биржи. Это непрерывно развивающаяся структура, которая пользуется большим уважением в финансовой среде, и которая впоследствии, как ожидается, будет только прогрессировать.

Рекомендую прочитать также:

Диверсификация рисков в инвестициях — что это? Способы диверсификации

Инвестирования связано с рисками. Один из способов снизить свои риски – проводить грамотную диверсификацию активов. Однако не все инвесторы […]

Индексы FTSE: совместный продукт Financial Times и Лондонской фондовой биржи

Индекс FTSE 100 в расшифровке означает Financial Times Stock Exchange Index, т.е. первоначально являлся совместным продуктом авторитетной газеты Financial Times и Лондонской фондовой биржи. С 1995г данный бренд фондовых индексов принадлежит FTSE Group — дочерной компании Лондонской фондовой биржи, имеющей собственный интернет портал www.ftserussell.com на страницах которой вы без труда найдете десятки иных финансовых продуктов индекса FTSE:

FTSE AIM UK 50 Index (50 крупнейших предприятий Великобритании);
FTSE/Athex Large Cap (25 предприятий на Афинской фондовой бирже);
FTSE Bursa Malaysia Index — 30 (30 крупнейших фирм фондовой биржи Малайзии)
FTSE Bursa Malaysia Index — 70 (соответственно, 70 предприятий)
FTSE Bursa Malaysia Index — 100 (соответственно, 100 предприятий)
FTSE China A50 Index (50 крупнейших предприятий Шанхайской фондовой биржи);
FTSE China A-H 50 (50 крупнейших китайских предприятий Гонконгской фондовой биржи );
FTSE China B Share All Cap Index
iShares FTSE A50 China Index ETF
Bosera FTSE China A50 Index ETF
Bosera FTSE China A50 Index ETF-R
FTSE Fledgling Index
FTSE Italia Mid Cap
FTSE MIB
FTSE SmallCap Index
FTSE techMARK 100
FTSE4Good Index

Комментарии Masterforex-V:

1. зачем столько фондовых индексов?? Со слов FTSE Group они необходимы для профессиональных инвесторов (?), «управляющих активами» (?), «институциональных инвесторов», «советников по выбору лучших инструментов для инвестиционного портфеля», «для ученых» (??) и т.д.

2. мы перечислили… лишь малую часть этих индексов, остальные найдете на их сайте;

3. трейдеры Masterforex-V используют лишь FTSE-100 и 250. Поверьте, этого достаточно, чтобы найти тренд (объяснение ниже)

Торговые стратегии профессиональной торговли индексом FTSE 100

Академия Masterforex-V рекомендует ряд торговых стратегий с модификациями МФ:

при трейдинге на мелких таймфреймах м5 и м15 — Скальпинг: классика и стратегии Masterforex-V;
при СРЕДНЕсрочной торговле на н1 — н4 — Свинг трейдинг: классика и ноу-хау Masterforex-V
для комплексного анализа рынка желательно поставить «3 экрана Элдера», — подробнее Три экрана Элдера: суть, критика и модификации Masterforex-V и изучить хотя бы основы волновой теории Эллиотта.

Особенности инвестиций в index FTSE 100 и FTSE 250 Лондонской фондовой биржи

Wiki Masterforex-V для ДОЛГОсрочных инвестиций в фондовые индексы LSE настоятельно рекомендует обратить внимание

1. на примерно десятилетний алгоритм роста всех фондовых индексов Лондонской фондовой биржи от одного мирового экономического кризиса до последующего (1987 / 1998 / 2008 / 2019-1920?)

2. на абсолютную схожесть трендов на w1 FTSE 100 и 250. Посмотрите на оба графика — разницы нет. Поэтому не надо покупать НЕСКОЛЬКО индексов на LSE, они практически одинаковые для ИНВЕСТОРА в «десятилетие» ДОЛГОсрочного бычьего рынка.

3. все фондовые индексы мира схожи между собой. Сравните лондонский FTSE 100 с американским Индексом Доу Джонса 30. Снова нет серьезных различий.

Комментарии wiki Masterforex-V: обратите внимание на уровни поддержки и сопротивления, которые мы даем своим трейдерам на закрытом форуме Академии МФ. Так проще понимать рынок, зная вектор движения и ближайшие цели?

— вам нужен стоп-лосс при работе на buy?

— где вы поставите тейк профит и откроете новый buy после коррекции вниз?

— вы уже осознали ГДЕ искать бычьи модели продолжения тренда от восходящих треугольников до флагов, вымпелов, клинов?

— Pivot Points вам необходим для поиска открытия ордера sell или buy?

— вас должны интересовать бычьи или медвежьи фигуры разворота тренда в течение 9-10 лет?

Если вы правильно ответите на 5-ть этих вопросов, вы поймете больше, чем поведано в 90% книг, вебинаров и курсов обучения «работы на бирже».

Биржевые индексы

На Лондонской бирже вычисляется один из популярнейших британских фондовых индексов — FTSE. Определяет значение индекса одноименное агентство путем расчета финансовых данных о сотне компаний с наивысшей рыночной капитализацией, которые имеют котировки на LSE. На бирже также доступны опционы и фьючерсы на российский индекс РТС. Помимо этого, существует специальный индекс FTSE Russia, объединяющий финансовые показатели десяти самых ликвидных компаний России, котируемых на Лондонской бирже.

Рынки PLM AIM SFM PSM

Главная задача Лондонской биржи — перераспределить активы компаний среди инвесторов. Если маленькие компании будут торговаться с большими в одном месте, возникнет переполох. Поэтому внутри биржи LSE существует 4 рынка для компаний с разной капитализацией.

Акулы бизнеса обитают на фондовом премиум-рынке, который так и называется — PLM, или Premium Listing Market. Компании поменьше располагаются на других площадках LSE:

AIM	Alternative Investment Market	Альтернативный инвестиционный рынок	Рынок для новых компаний, которые выбрали упрощенный процесс листинга
SFM	Specialist Fund Market	Профессиональный фондовый рынок	Рынок для институциональных инвесторов
PSM	Professional Securities Market	Специализированный фондовый рынок	Торговля и обмен депозитарными расписками

Кроме этих рынков, на Лондонской фондовой бирже есть вторичные площадки для торговли разными ценными бумагами: ETF, бондами, опционами и так далее.

Инновации Лондонской фондовой биржи: поддержка первых в мире облигаций криптовалют

В отличие от своих конкурентов, Лондонская фондовая биржа очень лояльно относится к криптопроектам и инвестирует в них через собственную компанию London Stock Exchange Group Plc (LSEG, оператора Лондонской фондовой биржи LSE). Обратите внимание в какие проекты идет инвестирование.

1. Компания London Stock Exchange Group Plc (LSEG) в феврале 2021г. инвестировала 20 миллионов долларов в облигации криптопроекта Nivaura для запуска блокчейна, позволяющего значительно упростить выпуск долговых ценных бумаг (облигаций) на основе криптовалюты.

Nivaura — это цифровая платформа для выпуска и управления корпоративными облигациями, кредитами и акциями. По словам главы отдела международного развития LSEG Нивауры, сейчас выпуск облигаций требует от любой фондовой биржи многочисленных шагов, растянутых по времени. С использованием технологии блокчейн Nivaura время этого выпуска может быть сокращено на 80%, так же будут значительно снижены затраты на привлечение капитала.

2. LSEG и HSBC инвестировали в криптопроект JP Morgan собственного цифрового токена JPM Coin, связанного с курсом доллара, через который клиенты могут моментально переводить средства друг другу с использованием сети блокчейн. В результате ежемесячные расходы банка сократились на 25%, а клиенты получили современную и безопасную систему обмена валют..

3. с 2021 году LSEG сотрудничает с IBM по созданию платформы по выпуску частных акций средним и малым предприятиям Италии на основе блокчейна.

4. В 2021г. Лондонская фондовая биржа зарегистрировала первую криптовалютную компанию — Argo Blockchain, связанную с добычей криптовалют. Компания предложила удаленный майнинг с ежемесячной подпиской любого желающего. Собственные майнинговые мощности Argo Blockchain расположило в канадской провинции Квебек, которая достаточно привлекательна для майнинга криптовалют из-за низких температур и дешевой электроэнергии.

Выход Argo Blockchain на IPO Лондонской фондовой биржи принес 25 миллионов фунтов. Компания успешно прошла аудит Британского финансового надзора (FCA) и стало успешно рекламировать услуги по добыче Ethereum, Ethereum Classic, Bitcoin Gold и ZCash на ее оборудовании. Пользователи оплачивают ежемесячную подписку и получают криптовалюты пропорционально сумме внесенных ими денег. Генеральный директор Argo Blockchain Джонатан Биксби сказал: «Более 90 процентов крипто-майнинга выполняется в промышленном масштабе, потому что сделать это индивидуально технически очень сложно … Мы хотим быть похожими на Amazon Web, но в крипто-индустрии».

О Лондонской бирже (таблица)

Страна и площадка	LSE, Великобритания
Год основания и владелец	1801, London Stock Exchange Group
Капитализация	$ 4,38 трлн.
Количество торгуемых компаний	2169 эмитентов
Индексы	FTSE Indecies
Официальный сайт	https://www.londonstockexchange.com/
Время работы (по Москве)	Понедельник-пятница с 10:00 до 18:30

Акции London Stock Exchange и попытки поглощения

Биржи тоже имеют акции. Не исключение LSE, чьи акции можно свободно приобрести на ее же площадке. Нетрудно заметить, что за последнее десятилетие они подорожали на 750% с 610 до 4600 фунтов стерлингов. Зная данный результат, сами ответьте на вопрос, правы или нет были учредители Лондонской фондовой биржи, четыре раза отклонившие заманчивые предложения о ее продаже.

По сообщениям авторитетных The Wall Street Journal и Financial Times

1. В 2004 году биржа Deutsche Boerse (Германия) предложила 1,35 миллиарда фунтов за крупный пакет акций. Речь не шла о поглощении, а, скорее, о слиянии. Объединенная биржа вышла бы в лидеры европейского рынка, однако сделка не состоялась. В LSE посчитали предложение таковым, которое «не отображает реальную ситуацию».

2. Уже через год, в 2005 году, приобрести LSE пожелал австралийский инвестиционный Macquarie bank за 1,48 млрд фунтов ($2,62 млрд) . Британцы отклонили и это предложение.

3. Более настойчивой в желании приобрести Лондонскую фондовую биржу была «высокотехнологичная» биржа NASDAQ (на этой площадке представлены акции компаний высокотехнологичного сектора, поэтому ее так называют). В 2006 году американцы сделали британцам щедрое предложение, но в LSE посчитали его совсем не щедрым и отклонили. В отличие от немцев и австралийцев американцы решили взять напором и начали агрессивную скупку акций желаемой компании. В короткий срок им удалось обзавестись солидным пакетом в 28,75%.

4. В 2007 году последовала вторая попытка со стороны NASDAQ купить LSE. У них был солидный пакет, но американцы хотели увеличить до его контрольного. В тот раз предложили вдвое больше, чем немцы двумя годами ранее, – 2,9 миллиарда фунтов, однако снова получили отказ со схожим пояснением: «Вы нас недооцениваете». После этого американцы отказались продолжать борьбу за LSE, перепродав ее акции, а сами тем временем приобрели другую европейскую биржевую площадку, но это уже другая история.

Лондонская биржа в условиях Brexit

Из-за брексита Лондон может потерять позиции мирового финансового центра, благодаря которому так успешно и быстро развивалась Лондонская фондовая биржа в последние десятилетия. Банки, страховые и инвестиционные компании один за другим перемещают часть своих сотрудников и капиталов в Евросоюз из-за страха потерять доступ к рынку ЕС, — такой негативный прогноз дают многие финансовые аналитики, в т.ч. в отчете Z / Yen.

По статистике уже 33% компаний в финансовом секторе Великобритании публично объявили, что намерены перевести некоторые операции или сотрудников за пределы Великобритании в связи с выходом из Европейского союза, говорится в отчете EY. Речь идет о всех крупных банках, включая Barclays и HSBC, а так же о филиале СМЕ групп — BrokerTec — дочерной структуре CME, которая переместила свою «европейскую» штаб-квартиру из Лондона в Амстердам.

Плюсы и минусы Лондонской биржи

Несомненный плюс Лондонской фондовой биржи — ее интернациональность. Около половины сделок с международными акциями приходится на LSE. Благодаря этому, индекс Футси отражает общеевропейскую экономическую ситуацию, а не только британскую.

Инвесторы любят LSE за широкий выбор: здесь есть рынок для обычных компаний и для инновационных; для обыкновенных акций и для бондов и так далее.

Международный инвестор не найдет у Лондонской фондовой биржи недостатков. А вот российскому инвестору покажутся несправедливыми трудности, с которыми он столкнется при попытке торговать на LSE.

Интересные факты о Лондонской фондовой бирже

1. по мнению историка Э. Моргана, биржевой термин «быки» и «медведи» впервые появился в среде торговцев Лондонской фондовой биржи.

— «медведями» называли тех, кто пытался «опустить рынок», реализовывая акции, даже те… которыми не владел, в попытке посеять на бирже панику. Про таких говорили: «они делят шкуру медведя, который еще не был убит»;

— «бык» был традиционным соперником медведя на кровавых поединках в центр Сити на Темзе — любимом развлечении тех же торговцев биржи. Так быка стали рассматривать в качестве противника медведя и эти названия игроков фондового рынка сохранились и по сей день.

2. У здания LSE расположена динамичная скульптура коллектива художников Greyworld, под названием «Источник». Это кубик шариков, помещенный на веревках в атриуме нового здания Лондонской фондовой биржи. Куб состоит из 729 шаров — 9 оснований на 9 шаров и 9 шаров в высоту на 32 метра, вплоть до крыши здания. Шарики управляются компьютерной системой и могут перемещаться независимо друг от друга, создавая различные фигуры и формы в зависимости от текущей ситуации на фондовом рынке. Скульптура открывается (закрытая скульптура создает простой куб) в 8 часов утра, когда начинается активная торговля на рынке.

В конце дня огни, помещенные в каждый из 729 шаров, показывают стоимость закрытия Лондонской фондовой биржи. Скульптура была открыта 27 июля 2004 года королевой Елизаветой II, и передача этого события была разослана всему миру. Интересно, что каждую скульптуру показывают по телевизору каждое утро. Аудитория оценивается в 80 миллионов человек.

3. 5 апреля 2000 года торги в Лондоне были парализованы почти на восемь часов из-за сбоя в работе электронной системы. Убытки составили несколько миллионов фунтов, а снижение FTSE-100 составило всего 0,74 %.

4. В 2021 году антимонопольный комитет Еврокомиссии заблокировал решение Лондонской и Франкфуртской бирж об объединении. Глава комитета Маргрет Вестагер заявила, что Еврокомиссия приняла такое решение, поскольку «слияние может привести к образованию фактической монополии на ряде рынков, а одной из целей комиссии является обеспечение того, чтобы слияние не вредило конкуренции».

Источник

Размещённые в настоящем разделе сайта публикации носят исключительно ознакомительный характер, представленная в них информация не является гарантией и/или обещанием эффективности деятельности (доходности вложений) в будущем. Информация в статьях выражает лишь мнение автора (коллектива авторов) по тому или иному вопросу и не может рассматриваться как прямое руководство к действию или как официальная позиция/рекомендация АО «Открытие Брокер». АО «Открытие Брокер» не несёт ответственности за использование информации, содержащейся в публикациях, а также за возможные убытки от любых сделок с активами, совершённых на основании данных, содержащихся в публикациях. 18+

АО «Открытие Брокер» (бренд «Открытие Инвестиции»), лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-06097-100000, выдана ФКЦБ России 28.06.2002 г. (без ограничения срока действия).

ООО УК «ОТКРЫТИЕ». Лицензия № 21-000-1-00048 от 11 апреля 2001 г. на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг №045-07524-001000 от 23 марта 2004 г. на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия.

Источник

Лондонская фондовая биржа LSE, будучи аббревиатурой от London Stock Exchange, это биржа, базирующаяся в столице Великобритании. Основанная свыше 200 лет назад, LSE определяет котировки всего Старого Света, показывая независимость даже от американских торговых площадок. Множество инструментов, используемых в биржевой деятельности, появилось здесь.

NPB

В настоящее время капитализация компаний, торгующихся на Лондонской фондовой бирже, превышает 4 трлн долл. США, а общее количество компаний превышает 4 тысячи.

Лондонская фондовая биржа

Название	Описание
Площадка, страна	LSE — Лондонская фондовая биржа, Великобритания
Год основания, владелец	1801, London Stock Exchange Group
Капитализация	4 трлн долл. США.
Индексы	Семейство FTSE
Количество компаний на торгах	Свыше 4 тысяч

Лондонская фондовая биржа – London Stock Exchange

Формально история Лондонской Фондовой Биржи началась в 1801 году, по факту — на 230 лет раньше. В 1571 году финансовый консультант Томас Грешем убедил английскую королеву позволить ему создать площадку, где встречались бы дельцы, продающие овечью шерсть. Грешем не принес инновацию, поскольку в начале XVI века в Антверпене на улице Хофстраат уже была биржа — там общались мореходы и огранщики алмазов.

К торгам на Королевскую биржу были допущены лишь представители знати и придворной свиты, из-за чего безродным купцам пришлось искать себе место для встреч. Им, как и в случае с NYSE EuroNext, стала кофейня Jonathan’s Coffee House — там заключались первые договоры на поставку соли, спичек, пороха, тюльпанных луковиц. Договоры отложенной поставки стали зваться фьючерсами и опционами.

Спустя 30 лет, в 1697 году, Английский Парламент, в угоду знати, ограничил количество трейдеров сотней и ввел огромные штрафы для маклеров без лицензии. Итогом стал массовый исход мелких торговцев на Exchange Alley (Аллея торгов), и формирование в 1773 году Фондовой биржи на Аллее Свитинг. Несмотря на противодействие короля, независимые трейдеры в 1801 году построили свою биржу.

Через несколько десятков лет, после подъема и падения империи Наполеона Бонапарта, инвесторы начали активно вкладывать деньги в развитие Латинской Америки, а в 1880-х годах, после появления телеграфа, на бирже введен первый тикер. В I Мировую войну Лондонская фондовая биржа останавливалась с 1914 по 1915 годы, но в целом, котировки падали. С началом II Мировой войны площадка была закрыта с 01 по 07 сентября 1939 года.

В послевоенные годы Лондонская фондовая биржа наращивала объемы торгов, и в 1972 году было открыто новое здание на 2.1 тыс. м².

В 1973 году было принято решение о слиянии 11 шотландских и ирландских бирж. В 1991 году введено название Лондонская фондовая биржа.

Самые, пожалуй, ключевые события LSE произошли в

1986 – «Большой взрыв», изменивший условия торгов и переведший их на цифровое табло
1995 – введение Альтернативного инвестиционного рынка AIM
1997 – введение Электронного торгового сервиса SETS
В 2015 году биржа одной из первых запустила специализированные сегменты для эмитентов зеленых облигаций, с тех пор они приветствуют знаковые зеленые облигации со всего мира. Они представляют собой обычные облигации, прибыль от которых будет направлена на реализацию социальных или экологических проектов.
В 2017 году был запущен Международный рынок ценных бумаг (ISM). Он предоставляет эмитентам с фиксированным доходом эффективный и прямой допуск к торговле. ISM добился большого успеха и продолжает привлекать корпорации, государственные организации и финансовые учреждения со всего мира.
В 2018 году Лондонская фондовая биржа запускает новый цифровой центр, а в 2019 начинает сотрудничать с Шанхайской фондовой биржей.
2000 – акционеры биржи проголосовали о переводе юридического лица в формат Общества с ограниченной ответственностью.
В январе 2021 году биржа завершает сделку по приобретению акций Refinitiv, чтобы создать ведущего поставщика инфраструктуры и данных на мировых финансовых рынках.

Интересная вещь. В 1872-1873 годах в адрес инвесторов были направлены отчетные письма о падении котировок тех или иных компаний. Это привело к серьезному переделу рынка, однако LSE всячески умалчивает, кто получил с этого прибыль — кто и сколько акций продал, а кто и сколько получил. Спустя 25 лет выяснилось, что письма были поддельными, и это стало крупнейшей аферой того времени. На момент ее проведения сомнений в подлинности не возникало — во-первых, телеграф был национализирован Правительством Великобритании, во-вторых, каждый день биржа вводила новый тип марок, и в 1872-1873 годах подделки абсолютно соответствовали оригиналам.

Последние слияния

Лондонская фондовая биржа

Огромное влияние на котировки оказывают слияния и поглощения, производимые Лондонской фондовой биржей. В июне 2007 года произошло слияние с итальянской Borsa Italiana S.p.A. (которая сегодня принадлежит Euronext), по итогам чего была образована London Exchange Group (LSEG), а капитализация биржи достигла 4 трлн фунтов стерлингов — около 6 трлн долл. США. Тогда же итальянская площадка купила корпорацию MBE Holdings.

В Италии Borsa Italiana образует Mercato dei Titoli di Stato (MTS), что сказывается Лондону в плюс, и в 2009 году «старосветские львы» приобретают торговую площадку Turquoise, учрежденную девятью инвестиционными банками.

Несмотря на популярность Turquoise (8% всех европейских торгов идут через нее), котировки идут вниз — сказывается американский кризис 2008 года и общий спад европейской экономики.

Самые примечательные действия вокруг LSE произошли в 2011 году, когда североамериканский NASDAQ предложил за LSE 2.4 млрд фунтов (примерно 0.004% ее реальной капитализации). После отказа американцы купили контрольный пакет Ameriprise Financial (крупнейшего акционера LSE) за 415 млн фунтов и предложили продать им 90% LSE. В ответ на очередное отклонение предложения NASDAQ проводит агрессивную кампанию по скупке активов и,

доведя объем владения Лондонской биржей до 28.75%, предлагает продать хотя бы 50.1% — и вновь отторжение. В результате NASDAQ продал акции Лондонской биржи арабской площадке Borse Dubai в обмен на образование NASDAQ Dubai, а проигравшим в этой войне вышел Лондон. На ожиданиях инвесторов котировки FTSE 100 Index упали с 6 000 до 5 000 базисных пунктов, что, в переводе на деньги, означало потерю 400 млрд фунтов стерлингов капитализации.

В 2017 году антимонопольный комитет Еврокомиссии принял решение, которое касалось планов об объединении Лондонской и Франкфуртской бирж. Глава комитета Маргрет Вестагер выступила с заявлением, что Еврокомиссия решила заблокировать слияние бирж, поскольку оно «может привести к образованию фактической монополии на ряде рынков, а одной из целей комиссии является обеспечение того, чтобы слияние не вредило конкуренции».

Время работы

Торговля на Лондонской фондовой бирже проходит с 08:00 до 16:30, однако отличается рядом специфических черт. Так:

07:15 – 07:50 — реклама отчетности компаний;
07:50 – 08:00 — открытие аукциона, загрузка ордеров в торговые программы;
08:00 – 16:30 — непрерывная торговля;
16:30 – 16:35 — закрытие торговли, купля-продажа по замороженной цене;
16:35 – 17:00 — заказ обслуживания вводу-выводу денег, информационному сопровождению;
17:00-17:15 — реклама отчетности.

Прямой выход на рынок

Более 12 000+ акций (+дивиденды), ценные бумаги ETF фондов, а также выход на другие рынки и активы, например, индексы и фьючерсы на сырьевые, енергетические продукты. R StocksTrader — профессиональная торговая платформа от известного брокера RoboForex. Вы можете купить акции через этого брокера, а продать через другого (и наоборот). В этом нет необходимости, но показывает, что брокер выводит на реальный фондовый рынок. Кроме этого здесь тысячи CFD акций и более 20 способов пополнения и вывода средств.

10/10

Брокер работает в том числе и для России, и СНГ. Автоматическая страховка до € 2 500 000 (евро).

Узнать больше ⮞

Трейдинг осуществляется на четырех основных рынках.

Premium Listed Main Market (PLM) — туда входят компании с крупнейшей капитализацией
Alternative Investment Market (AIM) — малая капитализация
Professional Securities Market (PSM) – рынок долговых бумаг и депозитарных расписок
Specialist Fund Market (SFM) — рынок сложных инструментов для институциональных инвесторов.

Специалисты, анализируя деятельность LSE, видят два типа рынков — основной-Premium (более 1 500 тыс. компаний из 60 стран мира), и альтернативный-AIM (свыше 3 тыс. компаний). Присутствует ряд компьютерных программ — SETS, SETSqx, SEAQ и EDX. Она была построена на базе Turquoise, и включает торговлю российскими и скандинавскими фьючерсами и опционами.

Отсюда следуют и требования к листингу. Для доступа на рынок Premium необходимо наличие маркет-мейкера, готового поддержать акции материально, не менее 3 лет постоянного стабильного дохода, минимальный фри-флот в размере 25% акций и капитализация 700 тыс. фунтов стерлингов. Для AIM нужен только финансовый консультант NOMAD и соблюдение британского законодательства.

При торговле в рамках SEAQ (Stock Exchange Automated Quotation), включающей компании малой капитализации, все участники обязаны постоянно показывать BID и ASK, то есть цену спроса и предложения на имеющиеся у них акции. Это необходимо для допуска к торгам индивидуальных инвесторов и общей открытостью рынка. Ценные бумаги должны быть обеспечены хотя бы двумя маркет-мейкерами.

Фондовые индексы Лондонской Биржи

На Лондонской фондовой бирже есть группа биржевых индексов — FTSE (Financial Times Stock Exchange). Это не только символизирует верность традициям, но и является предметом экспорта: в мире есть не менее 300 индикаторов, построенных на его основе.

Индекс FTSE разбит на следующие категории:

FTSE 100 – 100 крупнейших компаний, зарегистрированных в Великобритании. Это «голубые фишки», прошедшие отбор по таким показателям как ликвидность и капитализация. Сюда вошли BP, Marks & Spencer, Astra Zeneca и многие другие компании.
FTSE 250 – 250 компаний среднего размера, у которых показатель рыночной ликвидности и капитализации чуть ниже, чем у сотни «голубых фишек». Это компании Evraz Group, Greggs, Hays и другие.
FTSE Small Cap – компании с невысокой рыночной капитализацией, не вошедшие в FTSE 100 и FTSE 250. Это такие компании как Thomas Cook Group, Hardy Oil and Gas, Mothercare.
FTSE Russia IOB – индекс, который формируется на основе расчета котировок 15 крупнейших по рыночной капитализации компаний из Российской Федерации. Среди них Газпром, Татнефть, Мегафон.
FTSE All-Share предоставляет наиболее точную оценку рынка акций Лондонской биржи в целом.
Индекс AIM. Результаты торгов на AIM оцениваются с помощью следующих индексов AIM:

– индекс FTSE AIM 50 UK (индекс 50 компаний, крупнейших по капитализации, зарегистрированных в Великобритании, включенных в листинг AIM);
– индекс FTSE AIM 100 (индекс 100 компаний, крупнейших по капитализации, включенных в листинг AIM);
– индекс FTSE AIM All-Share (индекс всех компаний, включенных в листинг AIM);
– индекс FTSE AIM All-Share Supersector (индекс всех компаний, включенных в листинг AIM, построенный на основе отраслевой классификации).

Каждый индекс имеет специфические критерии отбора, связанные с требованиями к уровню общей ликвидности и объему ценных бумаг, находящихся в свободном обращении.

Equity

Более 9 лет в трейдинге. Главное, что это одинаково доступно всем — вся информация в открытом доступе, как для нас, так и для трейдеров в Нью-Йорке. Один клик — и вы там, второй клик — и вы уже в Токио. Эти захватывающие путешествия приносят не только наслаждение, но и деньги.

Источник

Особенности листинга на LSE

Стоимость основного капитала не менее 700 000 фунтов стерлингов.
Договор с маркет-мейкером, готовым удовлетворить любой объем покупок / продаж ее акций по текущей рыночной цене биржи.
Как минимум 25 % акций должны принадлежать акционерам, не являющимся директорами организации.
Ни один из акционеров не должен иметь более 30 % голосов.
Проверка FCA.
Внешний аудит лицензионной консалтинговой компании (99% компаний из FTSE-100 выбирают аудит у кого то из «большой четверки» самых авторитетных в мире консалтинговых корпораций — KPMG, EY, PwC или Deloitte, чтобы снять любые сомнения у инвесторов.

Акции каких мировых корпораций котируются на Лондонской фондовой бирже

Трейдеры и инвесторы на Лондонской фондовой бирже могут приобрести акции следующих мировых гигантов

— Unilever

— Diageo

Акции российских корпораций на Лондонской фондовой бирже

— в финансовом секторе — Сбербанк России, Банк ВТБ, Тинькофф банк, АФК Система;

— в нефтегазодобыче — Газпром, Лукойл, Татнефть, Роснефть, Газпром нефть, Интегра, Новатэк, Сургутнефтегаз;

— в продовольственном секторе — «Черкизово»;

— удобрений — Акрон;

— строительстве — Галс-Девелопмент, ЛСР, ПИК;

— энергетике — Россети, РусГидро, ФСК ЕЭС;

— фармацевтике — Фармстандарт;

— телекоммуникациях — МегаФон;

— IT сфере — Mail.Ru Group и Sitronics;

Что дало российским компаниям участие их акций в торгах на Лондонской фондовой бирже?

— прямые инвестиции. Например, АФК Система в результате IPO получила в 2005г. $1,3 млрд.;

Торговые инструменты

На биржевой площадке London Stock Exchange трейдеры могут торговать следующими финансовыми инструментами:

акции и депозитарные расписки британских и иностранных компаний;
еврооблигации;
фьючерсы;
паевые инвестиционные фонды;
банковские депозитарные расписки;
опционы.

На данной биржевой площадке представлен рекордный объем ценных бумаг иностранных корпораций, среди которых есть российские (Лукойл, Евраз, Роснефть). Кроме того, на площадке торгуют акциями самой Лондонской биржи.

Индексы Лондонской фондовой биржи

Index FTSE All-Share демонстрирует динамику цен всех акций, которые покупаются и продаются на LSE.

FTSE 350 объединил компании из первых двух индексов.

История и современный вид Лондонской фондовой биржи

Изначально лондонская биржа представляла собой примерно то же, что и другие крупные торговые площадки в мире. В конце 16-ого века это была обычная товарная биржа, где заключались крупные сделки. За 200 с лишним лет она превратилась в один из крупнейших центров в Европе, к тому же на этот период приходится повсеместное распространение ценных бумаг – акций, что привело к появлению специализированных точек по торговле ими.

Таким образом, с начала 19-ого века берёт начало история лондонской фондовой биржи в том виде, который есть сейчас. Интересным фактом является то, что даже тогда уже торги регулировались, а к 1812 году был издан регламент. Все, кто хотел принять участие в торгах, должны были не только платить за такую возможность комиссию, но и регистрироваться.

За следующие 100 лет лондонская биржа превращается в крупнейшую в Европе. К началу 20-ого века в списке компаний, акции которых можно купить или продать, значатся три тысячи наименований. Одним из главных преимуществ на тот момент было наличие возможности в одном месте осуществлять сделки не только с бумагами английских компаний, но также ещё большого количества зарубежных. Это, безусловно, выгодно отличало данную торговую площадку от остальных на континенте, где преимущественно местные компании предлагались.

К моменту Первой мировой войны торги в Лондоне многократно превосходили по объёму все остальные биржи Европы, однако, военные действия надолго затормозили развитие. Когда казалось, что всё налаживается после первой войны, последовала вторая, а сам город сильно пострадал.

После окончания Второй мировой войны дела пошли хорошо, и до конца 80-х годов прошлого века LSE биржа развивалась, появлялись новые компании в листинге, росли обороты. Примерно в эти же годы появляется современный вид валютной торговли после того, как отказались от золотого стандарта. Поскольку Лондон изначально был крупной и популярной площадкой, валютная торговля сразу же стала востребованной среди трейдеров.

Как мы знаем, на данный момент оборот рынка форекс многократно превышает оборот фондового сектора, и лондонскую биржу можно назвать самой важной в этой сфере. Большая часть фондового объёма сосредоточена в США, поэтому лондонская биржа занимает лишь 3-4 место по капитализации, но вместе с этим она имеет подразделения, которые опережают в других областях, одной из таких и является валютная торговля.

Характеристики LSE биржи

Теперь посмотрим, какова лондонская фондовая биржа сейчас. Краткая характеристика такова:

основана в 1570-м году как небольшое товарно-сырьевое заведение;
с 1986 года работает с электронным вариантом проведения торгов;
официальный сайт londonstockexchange.com;
капитализация составляет более 6 триллионов долларов;
к торговле допущены более 4000 акций;
на бирже также представлены и российские компании (Лукойл, Роснефть, фьючерсы на РТС);
время работы с 08:00 до 16:30 по гринвичу;
рассчитывает фондовый индекс передовых компаний FTSE100;
является крупнейшим торговым центром в Европе;
более половины торгов иностранными ценными бумагами приходится на LSE.

Рекомендую прочитать также:

Что такое дивиденды простыми словами? Расчет и порядок выплат

Торговля на фондовом рынке у многих прочно ассоциируется со спекуляцией или каким-то глобальным инвестированием по типу того, как это […]

Индексы FTSE: совместный продукт Financial Times и Лондонской фондовой биржи

FTSE AIM UK 50 Index (50 крупнейших предприятий Великобритании);
FTSE/Athex Large Cap (25 предприятий на Афинской фондовой бирже);
FTSE Bursa Malaysia Index — 30 (30 крупнейших фирм фондовой биржи Малайзии)
FTSE Bursa Malaysia Index — 70 (соответственно, 70 предприятий)
FTSE Bursa Malaysia Index — 100 (соответственно, 100 предприятий)
FTSE China A50 Index (50 крупнейших предприятий Шанхайской фондовой биржи);
FTSE China A-H 50 (50 крупнейших китайских предприятий Гонконгской фондовой биржи );
FTSE China B Share All Cap Index
iShares FTSE A50 China Index ETF
Bosera FTSE China A50 Index ETF
Bosera FTSE China A50 Index ETF-R
FTSE Fledgling Index
FTSE Italia Mid Cap
FTSE MIB
FTSE SmallCap Index
FTSE techMARK 100
FTSE4Good Index

Комментарии Masterforex-V:

2. мы перечислили… лишь малую часть этих индексов, остальные найдете на их сайте;

3. трейдеры Masterforex-V используют лишь FTSE-100 и 250. Поверьте, этого достаточно, чтобы найти тренд (объяснение ниже)

Фондовый индекс FTSE

Компания должна быть представлена на бирже, то её ценные бумаги должны быть в обороте. В принципе, и так понятное условие.
Акции должны котироваться либо в национальной валюте индекса, либо же в евро. Последний пункт связан с тем, что Великобритания пока что всё ещё входит в состав Евросоюза.
Бумаги компании должны показывать высокий оборот. Связано это с тем, что такими акциями невозможно манипулировать, а лондонская фондовая биржа строго следит за любыми подозрительными операциями. Соответственно, если есть как высокий спрос, так и высокой предложение, то никаких действий с ценой проделать не получится, ликвидность здесь является определяющим фактором. Либо потребуются столь значительные суммы, что данные операции тут же выделятся в общем потоке зарегистрированных ордеров.
Компания не должна быть оффшорной и иметь цепочку материнских компаний, а иметь вполне конкретную юрисдикцию с прозрачной документацией.

Рекомендую прочитать также:

Защитные активы в инвестициях. Как не «лохануться» в кризис?

Как мы все хорошо знаем, периодически в экономике происходят спады. Рынки штормит и не очень понятно, что делать со […]

Торговые стратегии профессиональной торговли индексом FTSE 100

Академия Masterforex-V рекомендует ряд торговых стратегий с модификациями МФ:

при трейдинге на мелких таймфреймах м5 и м15 — Скальпинг: классика и стратегии Masterforex-V;
при СРЕДНЕсрочной торговле на н1 — н4 — Свинг трейдинг: классика и ноу-хау Masterforex-V
для комплексного анализа рынка желательно поставить «3 экрана Элдера», — подробнее Три экрана Элдера: суть, критика и модификации Masterforex-V и изучить хотя бы основы волновой теории Эллиотта.

Особенности инвестиций в index FTSE 100 и FTSE 250 Лондонской фондовой биржи

Wiki Masterforex-V для ДОЛГОсрочных инвестиций в фондовые индексы LSE настоятельно рекомендует обратить внимание

— вам нужен стоп-лосс при работе на buy?

— где вы поставите тейк профит и откроете новый buy после коррекции вниз?

— Pivot Points вам необходим для поиска открытия ордера sell или buy?

— вас должны интересовать бычьи или медвежьи фигуры разворота тренда в течение 9-10 лет?

Интересные факты о бирже

Лондонскую биржу построил на собственные деньги один человек, финансовый агент при дворе королевы. Его зовут Томас Грэшем.
Во время Первой мировой войны фондовый рынок впервые с XVII века вернулся в подполье, потому что LSE приостановила работу.
В период Второй мировой войны Лондонская LSE работала даже во время бомбежек: из подвала и по телефону.
В 70-е фондовая биржа слилась с 11-ю другими рынками, в том числе шотландским.
В 2011 году здание Лондонской биржи стало ареной столкновения между протестующими и полицией; митинг провели недовольные современной демократией молодые люди.

Инновации Лондонской фондовой биржи: поддержка первых в мире облигаций криптовалют

LSE сегодня

London Stock Exchange входит в двадцатку лучших фондовых бирж мира, занимая третью позицию по общей капитализации. На срочном рынке фьючерсов и опционов Лондонская биржа занимает второе место благодаря высокой концентрации ценных бумаг иностранных компаний. Все торгуемые финансовые инструменты на LSE относятся к двум группам:

основная (1 500 компаний со всего мира), в которую входят ценные бумаги крупных корпораций, полностью соответствующих требованиям управления FSA (высоконадежные компании банковского сектора, промышленники с долгой историей и другие стабильные организации);
альтернативная (более 3 тысяч участников), которую наполняют акции молодых компаний и развивающихся проектов.

Таким образом, акции основной группы привлекают инвесторов для долгосрочных вложений, а ценные бумаги альтернативной группы подходят для краткосрочных трейдеров.

Акции London Stock Exchange и попытки поглощения

По сообщениям авторитетных The Wall Street Journal и Financial Times

Лондонская биржа в условиях Brexit

Интересные факты о Лондонской фондовой бирже

Участники торгов

Физические лица. То есть это просто трейдеры, частные инвесторы. Правда, среди них большая часть спекулянтов, так как ходовые акции показывают неплохие дневные диапазоны, не говоря уже о фондовых индексах.
Юридические лица. В основном, это инвестиционные фонды. Лондонская биржа позволяет размещать значительные объёмы ордеров и при этом ликвидности вполне хватает, то есть резких скачков цен не наблюдается или же они крайне редки. Наряду с нью-йоркской биржей, LSE биржа является одной из главных площадок по количеству и объёмам сделок за сутки в фондовом секторе.

Рекомендую прочитать также:

Инфляция в инвестициях, и как снизить ее влияние на доходность?

Инвестирование средств по умолчанию предполагает, что инвестор хочет заработать. Различные проекты и направления отличаются друг от друга рисками и […]

Источник

Лондонская фондовая биржа


Расположение	Лондон, Великобритания
Координаты	51°30′55″ с. ш. 0°06′00″ з. д. / 51.515278° с. ш. 0.1° з. д. ^(G) ^(O)
Ключевые фигуры	Клара Фёрс (CEO)
Валюта	Фунт стерлингов
Веб-сайт	londonstockexchange.com

Ло́ндонская фо́ндовая би́ржа (англ. London Stock Exchange, сокращённо LSE) — одна из крупнейших и старейших бирж Европы и один из наиболее известных мировых рынков ценных бумаг.

Официально основана в 1801, однако фактически её история началась в 1570, когда королевский финансовый агент и советник Томас Грешэм построил Королевскую биржу на собственные деньги.

Лондонская биржа является сама акционерным обществом, чьи акции на ней же и обращаются.

Рынок акций на лондонской бирже делится на: основной (англ. main, official), куда допускаются компании отвечающие требованиям^[1]Управления по финансовому регулированию и надзору Великобритании (англ. The Financial Services Authority (FSA), и альтернативный (англ. Alternative Investments Market, AIM), с менее жесткими требованиями, предназначенный для молодых, по большей части инновационных компаний.

Лондонская фондовая биржа считается самой интернациональной — на нее приходится около 50 процентов международной торговли акциями. В 2004 году там имели листинг 340 иностранных компаний из 60 стран мира, а объем торгов акциями иностранных эмитентов составлял $ 2229 млрд. Всего же на территории Соединённого Королевства располагаются 22 фондовые биржи (самые крупные из которых — в Лондоне, Ливерпуле, Глазго и Бирмингеме). ^[2]

На бирже осуществляются торги акциями (чаще в виде депозитарных расписок) ряда известных российских компаний, в том числе «Роснефть», «ЛУКОЙЛ», «Черкизово», «Евраз» и др. В 2005 на LSE были запущены фьючерсы и опционы на индекс РТС (объёмы торгов по этим контрактам составляют соответственно 3 млрд руб. и 700 млн руб. в день). В октябре 2006 биржа запустила новый индекс FTSE Russia, рассчитываемый в зависимости от изменения цен десяти наиболее ликвидных депозитарных расписок российских компаний, торгуемых на LSE^[3].

Содержание

1 Основные функции
2 Условия получения котировки
3 События и происшествия
4 См. также
5 Источники
6 Литература
7 Ссылки

Основные функции

Организация и регулирование центрального рынка ценных бумаг в Великобритании.
Организация и регулирование рынка международных акций на LSE.
Определение механизма листинга в Великобритании.
Определение фондовых индексов FTSE совместно с газетой Financial Times.
Создание возможностей для привлечения капитала^[4].

Условия получения котировки

Для получения котировки или листинга Лондонской фондовой биржи компания должна раскрыть коммерческую, финансовую и управленческую информацию, а также отвечать следующим условиям:

Рыночная капитализация не менее 700 000 фунтов стерлингов.
Выпущенные акции должны быть свободно обращающимися.
Как минимум 25 % акций должны принадлежать акционерам, не являющимся директорами организации.
Ни один из акционеров не должен иметь более 30 % голосов ^[4].

События и происшествия

Во время Второй мировой войны в здание биржи попала немецкая ракета, после чего торги были временно перенесены в подвал.
19 октября 1987 года («черный понедельник») индекс FTSE 100 упал более чем на 30 %, сократив капитализацию рынка на £63 млрд и положив начало новому мировому экономическому кризису, продлившемуся до начала 1990-х годов.
5 апреля 2000 года торги на LSE были полностью парализованы почти на восемь часов из-за сбоя в работе электронной системы. Убытки оценили в несколько миллионов фунтов. Тем не менее снижение ведущего индекса FTSE 100 составило лишь 0,74 %.

Информационные экраны с текущей информацией о ходе биржевых торгов
Студия «прямого эфира» в здании биржи

См. также

	Лондонская фондовая биржа на Викискладе^?

Компании, имеющие листинг акций на Лондонской бирже

Источники

↑ Правила листинга в руководстве Управления по финансовому регулированию и надзору Великобритании
↑ Б. Б. Рубцов Современные фондовые рынки. — М.: «Альпина Паблишер», 2007. — С. 928. — ISBN 5-9614-0435-8
↑ «Ведомости», № 201 (1728), 25 октября 2006
↑ ¹ ² Фондовый рынок. Курс для начинающих

Литература

Фондовый рынок. Курс для начинающих = An Introduction to Equity Markets. — М.: «Альпина Паблишер», 2011. — 280 с. — (Reuters для финансистов). — ISBN 978-5-9614-1460-8

Ссылки

Сайт Лондонской фондовой биржи
Лондонская фондовая биржа отказалась продаваться Nasdaq lenta.ru

Источник

Официальный список Лондонской фондовой биржи — перечень биржевых активов (ценных бумаг), которые принимают участие в торговле на основном рынке London Stock Exchange. Есть и второе значение данного термина. Часто официальным списком биржевой площадки London Stock Exchange называют биржевой перечень, который каждый год готовится на бирже, и где фиксируются все сделки, совершенные в течение дня. В таких документах содержится следующая информация — объемы выпуска новых акций, периодичность выплаты дивидендов, ценовая политика и так далее.

Официальный список London Stock Exchange: сущность и виды

Лондонская фондовая биржа — одна из наиболее крупных и популярных биржевых площадок, официальной список которой включает только самые ликвидные и востребованные инструменты. Число зарегистрированных пользователей на основной площадке составляет около 1,5 тысяч человек, общая капитализация рынка — около 4 миллиардов фондов стерлингов, количество международных компаний в листинге — более трех сотен.

Деятельность основной площадки London Stock Exchange регулируется специальным управлением по листингу — UKLA. Все желающие компании могут попасть в официальный список «Стандарт» или «Премиум» лишь при выполнении определенных условий биржевой площадки. Для выбора подходящего сегмента компания-претендент должна определиться со своими возможностями в отношении норм регулирования, применяемых к листингу.

На London Stock Exchange есть два варианта листинга на основном рынке:

— сегмент «Премиум». В официальный список биржи включаются акции инвестиционных фондов и предприятий, имеющих открытый и закрытый тип. Эмитенты, которые проходят процедуры листинга в данной категории, должны выполнить ряд принятых в Великобритании Правил. Последние, в свою очередь, имеют тесную связь с требованиями Европейского Союза. Считается, что компания в листинге «Премиум» отвечает наиболее строгим критериями и стандартам, принятым в Великобритании;

— сегмент «Стандарт». Для прохождения необходимых процедур компания должна осуществлять выпуск ценных бумаг (акций, долговых активов), депозитарных расписок, а также производных инструментов. При этом все упомянутые активы должны соответствовать требованиям ЕС. Посредством прохождения листинга в категории «Стандарт» ценные бумаги компании могут попасть на основную площадку.

Официальный список Лондонской биржи: требования и обязательства

Чтобы попасть в официальный список London Stock Exchange, компания-эмитент должна выполнить несколько ключевых требований биржи. При этом более жесткие критерии предъявляются к листингу в премиум секторе. Здесь можно выделить:

— обязательное наличие спонсора. Для стандартного списка требования отсутствует;

— наличие главного регистрационного документа — проспекта выпуска (эмиссии), предварительно проверенного и утвержденного управлением по листингу Великобритании;

— включение в индекс FTSE допускается в том случае, когда активы соответствуют дополнительным критериям (актуально в том случае, если предприятия не является британским АО). В случае со стандартным сегментом подобное включение недопустимо;

— наименьшая доля акций, которые находятся в публичном обращении — от 25% и более. Аналогичные требования относятся и к депозитарным распискам;

— капитализация рынка должна составлять от 700 тысяч фунтов стерлингов;

— контроль активов осуществляется в течение трех лет. Для стандартной секции требование отсутствует;

— доход за прошлые периоды не меньше 75% от общего объема бизнеса предприятия. Данный факт должен быть подтвержден отчетностью за последние три года;

— наличие финансовой отчетности за 3 последние года (при наличии заключения аудиторской компании без оговорок). Время с момента последней аудиторской проверки — не больше полгода. В случае со стандартной секцией основой площадки допускается интервал до последней проверки более 9 месяцев в том случае, когда есть промежуточная финансовая информация;

— подготовка отчетности с учетом МСФО, утвержденных для использования в ЕС, а также прочих ОПБУ для предприятий из других государств вне Европейской экономической зоны. Предоставленная финансовая информация должна корректироваться с учетом стандартов, применяемых при подготовке последующих годовых отчетов;

— прочие требования. Для премиальной секции должны быть подтверждены необходимые процедуры в подготовке финансовых отчетов. Кроме этого, обязательно заявление предприятия с подтверждением достаточного уровня капитала, необходимого для обеспечения потребностей в течение года с момента публикации эмиссионного проспекта. При наличии определенных изменений в деятельности компании должна быть предоставлена проформа данных, подтвержденная стороной-аудитором;

— спонсор аудитора может требовать несколько видов отчета — о полном анализе деятельности предприятия, о процедуре подготовки отчетов, о достаточности оборотного капитала.

К основным обязательствам компаний, попавших в официальный список London Stock Exchange, можно отнести:

— четкое соблюдение Кодекса корпоративного управления, а также разъяснение причин в случае его нарушения;

— раскрытие инсайдерских данных для участников рынка в сжатые сроки;

— объявление о наиболее важных сделках по покупке и продаже активов, объем которых выше 25% от результатов тестов на существенность операции;

— наличие проспекта эмиссии (выпуска) в том случае, когда на биржевой площадке размещается больше 10% действующих акций на протяжении года;

— публикация финансовой отчетности должна производиться в течение 4-х месяцев со дня окончания отчетного года;

— финансовый отчет за 6 месяцев должен публиковаться в течение 2-х месяцев со дня завершения отчетного периода;

— публикация промежуточного отчета осуществляется дважды за год.

Источник

Возникновение и развитие Лондонской биржи

Основные функции London Stock Exchange

Зарубежные и российские компании на LSE

London Stock Exchange Group (LSEG)

Индексы FTSE

Торги и возможности размещения на бирже

Время работы и доступ на биржу

Технологические и информационные услуги

Преимущества Лондонской биржи

Участники торгов

Акции каких мировых корпораций котируются на Лондонской фондовой бирже

Акции российских корпораций на Лондонской фондовой бирже

Лондонская торговая сессия

Индексы Лондонской фондовой биржи

Фондовый индекс FTSE

Индексы FTSE: совместный продукт Financial Times и Лондонской фондовой биржи

Торговые стратегии профессиональной торговли индексом FTSE 100

Особенности инвестиций в index FTSE 100 и FTSE 250 Лондонской фондовой биржи

Биржевые индексы

Рекомендованные брокеры по торговле индексами Лондонской фондовой биржи

Рынки PLM AIM SFM PSM

Инновации Лондонской фондовой биржи: поддержка первых в мире облигаций криптовалют

О Лондонской бирже (таблица)

Акции London Stock Exchange и попытки поглощения

Лондонская биржа в условиях Brexit

Плюсы и минусы Лондонской биржи

Интересные факты о Лондонской фондовой бирже

Лондонская фондовая биржа – London Stock Exchange

Последние слияния

Время работы

Прямой выход на рынок

Фондовые индексы Лондонской Биржи

Особенности листинга на LSE

Акции каких мировых корпораций котируются на Лондонской фондовой бирже

Акции российских корпораций на Лондонской фондовой бирже

Торговые инструменты

Индексы Лондонской фондовой биржи

История и современный вид Лондонской фондовой биржи

Характеристики LSE биржи

Индексы FTSE: совместный продукт Financial Times и Лондонской фондовой биржи

Фондовый индекс FTSE

Торговые стратегии профессиональной торговли индексом FTSE 100

Особенности инвестиций в index FTSE 100 и FTSE 250 Лондонской фондовой биржи

Рекомендованные брокеры по торговле индексами Лондонской фондовой биржи

Интересные факты о бирже

Инновации Лондонской фондовой биржи: поддержка первых в мире облигаций криптовалют

LSE сегодня

Акции London Stock Exchange и попытки поглощения

Лондонская биржа в условиях Brexit

Интересные факты о Лондонской фондовой бирже

Участники торгов

Содержание

Основные функции

Условия получения котировки

События и происшествия

См. также

Источники

Литература

Ссылки

Официальный список London Stock Exchange: сущность и виды

Официальный список Лондонской биржи: требования и обязательства