I вариант.
1. Что такое риск?
а) разновидность ситуации, объективно содержащая высокую вероятность невозможности осуществления цели
б)наличие факторов, при которых результаты действий не являются детерминированными, а степень возможного влияния этих факторов на результаты неизвестна
в) следствие действия либо бездействия, в результате которого существует реальная возможность получения неопределенных результатов различного характера+
2. Какие потери можно обозначить как трудовые?
а) потери рабочего времени+
б) уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
в) уплата дополнительных налогов
г) невыполнение сроков сдачи объекта
д) потери материалов
е) ущерб здоровью
ж) потери сырья
з) ущерб репутации
и) выплата штрафа
3. Какие компании называют кэптивными?
а) универсальные страховые;
б) специализированные страховые;
в) ведомственные страховые.+
4.Какие потери можно считать финансовыми?
а) потери ценных бумаг+
б) потери сырья
в) невыполнение сроков сдачи объекта
г) выплата штрафа+
д) уплата дополнительных налогов+
е) уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию+
5.Факторы, которые влияют на уровень финансовых рисков подразделяются на:
а) объектные и субъектные;+
б) позитивные и негативные;
в) простые и сложные.
6. Какие потери можно отнести к потерям времени
а) невыполнение сроков сдачи объекта+
б) потери ценных бумаг
в) выплата штрафа
г) уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
д) уплата дополнительных налогов
7. Как называется процесс использования механизмов уменьшения рисков?
а) диверсификация;
б) лимитирование;
в) хеджирование.+
8.Что такое анализ риска?
а) систематизация множества рисков на основании каких-либо признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия
б) систематическое научное исследование степени риска, которому подвержены конкретные объекты, виды деятельности и проекты+
в) начальный этап системы мероприятий по управлению рисками, состоящий в систематическом выявлении рисков, характерных для определенного вида деятельности, и определении их характеристик
9. Что является принципом действия механизма диверсификации?
а) избежание рисков;
б) разделение рисков;+
в) снижение рисков.
10. Что такое идентификация риска?
а) систематизация множества рисков на основании каких-либо признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия
б) начальный этап системы мероприятий по управлению рисками, состоящий в систематическом выявлении рисков, характерных для определенного вида деятельности, и определении их характеристик+
в) систематическое научное исследование степени риска, которому подвержены конкретные объекты, виды деятельности и проекты
11. Под максимальным объемом страховой защиты предприятия по конкретным видам страхуемых финансовых рисков понимается:
а) страховой тариф;
б) страховая сумма;+
в) страховая премия.
12. Как называются риски, которые могут нести в себе как потери, так и дополнительную прибыль?
а) чистыми
б) критическими
в) спекулятивными+
13. На какие виды подразделяются риски по уровню финансовых потерь?
а) допустимый, критический и катастрофический;+
б) недопустимый, допустимый и критический;
в) критический, катастрофический и недопустимый.
14. Что такое последствия риска?
а) скорее положительными
б) как положительными, так и отрицательными+
в) только отрицательными
15. Как называются риски, которые практически всегда несут в себе потери?
а) критическими
б) спекулятивными
в) чистыми+
16. В основе какой из ниже предложенных операции лежит обмен финансовыми активами или обязательствами для улучшения их структуры и снижения возможных потерь:
а) своп;+
б) хеджирование;
в) репо.
17. Как называются риски, которые обусловлены деятельностью самого предприятия и его контактной аудиторией?
а) внешними
б) внутренними+
в) чистыми
18. Как называются риски, в результате реализации которых предприятию грозит потеря прибыли?
а) катастрофическими
б) критическими
в) допустимыми+
19.Чем измеряется величина или степень риска?
а) средним ожидаемым значение
б) изменчивостью возможного результата
в) оба варианта верны+
20. В чем состоит социально-экономическая функция риска?
а) в том, что в процессе рыночной деятельности риск и конкуренция позволяет выделить социальные группы эффективных собственников в общественных классах, а в экономике – отрасли деятельности, в которых риск приемлем+
б) в том, что реализация риска может обеспечить дополнительную по сравнению с плановой прибыль в случае благоприятного исхода
в) оба варианта верны
II вариант.
1. Риск это:
а) разновидность ситуации, объективно содержащая высокую вероятность невозможности осуществления цели
б)наличие факторов, при которых результаты действий не являются детерминированными, а степень возможного влияния этих факторов на результаты неизвестна
в) следствие действия либо бездействия, в результате которого существует реальная возможность получения неопределенных результатов различного характера+
2. Выберите метод оценки риска, который реализуется путем введения поправки на риск или путем учета вероятности возникновения денежных потоков?
а) построение дерева решений
б) метод сценариев
в) учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости+
г) анализ чувствительности
д) вероятностный метод
е) имитационное моделирование
3. Выберите метод оценки риска, который используется в ситуациях, когда принимаемые решения сильно зависят от принятых ранее и определяют сценарии дальнейшего развития событий?
а) имитационное моделирование
б) вероятностный метод
в) учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости
г) построение дерева решений+
д) анализ чувствительности
е) метод сценариев
4. Выберите метод оценки риска, который представляет собой серию численных экспериментов, призванных получить эмпирические оценки степени влияния различных факторов на некоторые зависящие от них результаты?
а) учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости
б) анализ чувствительности
в) построение дерева решений
г) вероятностный метод
д) метод сценариев
е) имитационное моделирование+
5. Каким образом можно учитывать риск при расчете чистой приведенной стоимости?
а) в знаменателе формулы NPV посредством корректировки ставки дисконта
б) комбинация формул NPV посредством корректировки чистых денежных потоков
в) все варианты верны+
г) в числителе формулы NPV посредством корректировки чистых денежных потоков
6. Субъект управления в риск-менеджменте:
а) специальная группа людей, которая посредством различных приемов и способов управленческого воздействия осуществляет управление рисками+
б) все варианты верны
в) риск, рисковые вложения капитала и экономические отношения между хозяйствующими субъектами
7. Объект управления в риск-менеджменте:
а) риск, рисковые вложения капитала и экономические отношения между хозяйствующими субъектами+
б) все варианты верны
в) специальная группа людей, которая посредством различных приемов и способов управленческого воздействия осуществляет управление рисками
8. «Деятельность любой организации всегда сопровождается рисками, присутствующими в ее внешней или внутренней среде» включает в себя смысл:
а) закона неизбежности риска+
б) закона сочетания потенциальных потерь и выгод
в) закона прямой зависимости между степенью риска и уровнем планируемых доходов
9. «Практически в любых ситуациях риска потенциальная возможность потерь или убытков сочетается с потенциальной возможностью получения дополнительных доходов» включает в себя смысл:
а) закона прямой зависимости между степенью риска и уровнем планируемых доходов
б) закона неизбежности риска
в) закона сочетания потенциальных потерь и выгод+
10. «Чем выше степень риска при осуществлении хозяйственной операции, тем выше уровень планируемых от этой операции доходов» включает в себя смысл:
а) закона прямой зависимости между степенью риска и уровнем планируемых доходов+
б) закона неизбежности риска
в) закона сочетания потенциальных потерь и выгод
11. Прогнозирование внешней обстановки относится к:
а) методы компенсации рисков+
б) методы уклонения от рисков
в) методы локализации рисков
г) методы диверсификации рисков
12. Страхование относится к:
а) методы уклонения от рисков
б) методы диверсификации рисков
в) методы локализации рисков
г) методы компенсации рисков
13. Распределение риска по этапам работы относится к:
а) методы локализации рисков
б) методы компенсации рисков
в) методы уклонения от рисков
г) методы диверсификации рисков+
14. Заключение договоров о совместной деятельности для реализации рискованных проектов относится к:
а) методы диверсификации рисков
б) методы уклонения от рисков
в) методы компенсации рисков
г) методы локализации рисков+
15. Обучение и инструктирование персонала относится к:
а) методы уклонения от рисков
б) методы компенсации рисков+
в) методы диверсификации рисков
г) методы локализации рисков
16. Распределение ответственности между участниками проекта относится к:
а) методы диверсификации рисков+
б) методы компенсации рисков
в) методы локализации рисков
г) методы уклонения от рисков
17. Увольнение некомпетентных сотрудников относится к:
а) методы локализации рисков
б) методы диверсификации рисков
в) методы уклонения от рисков+
г) методы компенсации рисков
18. Создание системы резервов относится к:
а) методы уклонения от рисков
б) методы диверсификации рисков
в) методы компенсации рисков+
г) методы локализации рисков
19. Создание специальных инновационных подразделений относится к:
а) методы локализации рисков+
б) методы диверсификации рисков
в) методы компенсации рисков
г) методы уклонения от рисков
20. Распределение инвестиций в разных отраслях и сферах деятельности относится к:
а) методы диверсификации рисков+
б) методы локализации рисков
в) методы компенсации рисков
г) методы уклонения от рисков
Тест с ответами на тему: «Управление рисками»
1. Что такое риск?
а) разновидность ситуации, объективно содержащая высокую вероятность невозможности осуществления цели
б)наличие факторов, при которых результаты действий не являются детерминированными, а степень возможного влияния этих факторов на результаты неизвестна
в) следствие действия либо бездействия, в результате которого существует реальная возможность получения неопределенных результатов различного характера+
2. Какие потери можно обозначить как трудовые?
а) потери рабочего времени+
б) уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
в) уплата дополнительных налогов
г) невыполнение сроков сдачи объекта
д) потери материалов
е) ущерб здоровью
ж) потери сырья
з) ущерб репутации
и) выплата штрафа
3. Какие компании называют кэптивными?
а) универсальные страховые;
б) специализированные страховые;
в) ведомственные страховые.+
4.Какие потери можно считать финансовыми?
а) потери ценных бумаг+
б) потери сырья
в) невыполнение сроков сдачи объекта
г) выплата штрафа+
д) уплата дополнительных налогов+
е) уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию+
5.Факторы, которые влияют на уровень финансовых рисков подразделяются на:
а) объектные и субъектные;+
б) позитивные и негативные;
в) простые и сложные.
6. Какие потери можно отнести к потерям времени
а) невыполнение сроков сдачи объекта+
б) потери ценных бумаг
в) выплата штрафа
г) уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
д) уплата дополнительных налогов
7. Как называется процесс использования механизмов уменьшения рисков?
а) диверсификация;
б) лимитирование;
в) хеджирование.+
8.Что такое анализ риска?
а) систематизация множества рисков на основании каких-либо признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия
б) систематическое научное исследование степени риска, которому подвержены конкретные объекты, виды деятельности и проекты+
в) начальный этап системы мероприятий по управлению рисками, состоящий в систематическом выявлении рисков, характерных для определенного вида деятельности, и определении их характеристик
9. Что является принципом действия механизма диверсификации?
а) избежание рисков;
б) разделение рисков;+
в) снижение рисков.
10. Что такое идентификация риска?
а) систематизация множества рисков на основании каких-либо признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия
б) начальный этап системы мероприятий по управлению рисками, состоящий в систематическом выявлении рисков, характерных для определенного вида деятельности, и определении их характеристик+
в) систематическое научное исследование степени риска, которому подвержены конкретные объекты, виды деятельности и проекты
11. Под максимальным объемом страховой защиты предприятия по конкретным видам страхуемых финансовых рисков понимается:
а) страховой тариф;
б) страховая сумма;+
в) страховая премия.
12. Как называются риски, которые могут нести в себе как потери, так и дополнительную прибыль?
а) чистыми
б) критическими
в) спекулятивными+
13. На какие виды подразделяются риски по уровню финансовых потерь?
а) допустимый, критический и катастрофический;+
б) недопустимый, допустимый и критический;
в) критический, катастрофический и недопустимый.
14. Что такое последствия риска?
а) скорее положительными
б) как положительными, так и отрицательными+
в) только отрицательными
15. Как называются риски, которые практически всегда несут в себе потери?
а) критическими
б) спекулятивными
в) чистыми+
16. В основе какой из ниже предложенных операции лежит обмен финансовыми активами или обязательствами для улучшения их структуры и снижения возможных потерь:
а) своп;+
б) хеджирование;
в) репо.
17. Как называются риски, которые обусловлены деятельностью самого предприятия и его контактной аудиторией?
а) внешними
б) внутренними+
в) чистыми
18. Как называются риски, в результате реализации которых предприятию грозит потеря прибыли?
а) катастрофическими
б) критическими
в) допустимыми+
19.Чем измеряется величина или степень риска?
а) средним ожидаемым значение
б) изменчивостью возможного результата
в) оба варианта верны+
20. В чем состоит социально-экономическая функция риска?
а) в том, что в процессе рыночной деятельности риск и конкуренция позволяет выделить социальные группы эффективных собственников в общественных классах, а в экономике – отрасли деятельности, в которых риск приемлем+
б) в том, что реализация риска может обеспечить дополнительную по сравнению с плановой прибыль в случае благоприятного исхода
в) оба варианта верны
liketest.ru
Управление рисками Тесты с ответами ИММиФ Темы 3-5
Для быстрого поиска по странице нажмите Ctrl+F и в появившемся окошке напечатайте слово запроса (или первые буквы)
Какой из перечисленных методов оценки риска основан на расчетах и анализе статистических показателей?
+вероятностный метод
построение дерева решений
метод сценариев
анализ чувствительности
учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости
имитационное моделирование
Какой из перечисленных методов оценки риска дает представление о наиболее критических факторах инвестиционного проекта?
построение дерева решений
метод сценариев
учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости
вероятностный метод
+анализ чувствительности
имитационное моделирование
Какой из перечисленных методов оценки риска реализуется путем введения поправки на риск или путем учета вероятности возникновения денежных потоков?
построение дерева решений
метод сценариев
+учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости
анализ чувствительности
вероятностный метод
имитационное моделирование
Какой из перечисленных методов оценки риска используется в ситуациях, когда принимаемые решения сильно зависят от принятых ранее и определяют сценарии дальнейшего развития событий?
имитационное моделирование
вероятностный метод
учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости
+построение дерева решений
анализ чувствительности
метод сценариев
Какой из перечисленных методов оценки риска представляетсобой серию численных экспериментов, призванных получить эмпирические оценкистепени влияния различных факторов на некоторые зависящие от них результаты?
учет рисков при расчете чистой приведенной стоимости
анализ чувствительности
построение дерева решений
вероятностный метод
метод сценариев
+имитационное моделирование
Каким образом при расчете чистой приведенной стоимости можно учитывать риск?
в знаменателе формулы NPV посредством корректировки ставки дисконта
комбинация формул NPV посредством корректировки чистых денежных потоков
+все варианты верны
в числителе формулы NPV посредством корректировки чистых денежных потоков
Что является субъектом управления в риск-менеджменте?
+специальная группа людей, которая посредством различных приемов и способов управленческого воздействия осуществляет управление рисками
все варианты верны
риск, рисковые вложения капитала и экономические отношения между хозяйствующими субъектами
Что является объектом управления в риск-менеджменте?
+риск, рисковые вложения капитала и экономические отношения между хозяйствующими субъектами
все варианты верны
специальная группа людей, которая посредством различных приемов и способов управленческого воздействия осуществляет управление рисками
Утверждение о том, что «деятельность любой организации всегда сопровождается рисками, присутствующими в ее внешней или внутренней среде» отражает смысл…
+закона неизбежности риска
закона сочетания потенциальных потерь и выгод
закона прямой зависимости между степенью риска и уровнем планируемых доходов
Утверждение о том, что «практически в любых ситуациях риска потенциальная возможность потерь или убытков сочетается с потенциальной возможностью получения дополнительных доходов» отражает смысл…
закона прямой зависимости между степенью риска и уровнем планируемых доходов
закона неизбежности риска
+закона сочетания потенциальных потерь и выгод
Утверждение о том, что «чем выше степень риска приосуществлении хозяйственной операции, тем выше уровень планируемых от этой операции доходов» отражает смысл…
+закона прямой зависимости между степенью риска и уровнем планируемых доходов
закона неизбежности риска
закона сочетания потенциальных потерь и выгод
К какой группе методов управления рисками относится прогнозирование внешней обстановки?
+методы компенсации рисков
методы уклонения от рисков
методы локализации рисков
методы диверсификации рисков
К какой группе методов управления рисками относится страхование?
+методы уклонения от рисков
методы диверсификации рисков
методы локализации рисков
методы компенсации рисков
К какой группе методов управления рисками относится распределение риска по этапам работы?
методы локализации рисков
методы компенсации рисков
методы уклонения от рисков
+методы диверсификации рисков
К какой группе методов управления рисками относится заключение договоров о совместной деятельности для реализации рискованных проектов?
методы диверсификации рисков
методы уклонения от рисков
методы компенсации рисков
+методы локализации рисков
К какой группе методов управления рисками относится обучение и инструктирование персонала?
методы уклонения от рисков
+методы компенсации рисков
методы диверсификации рисков
методы локализации рисков
К какой группе методов управления рисками относится распределение ответственности между участниками проекта?
+методы диверсификации рисков
методы компенсации рисков
методы локализации рисков
методы уклонения от рисков
К какой группе методов управления рисками относится увольнение некомпетентных сотрудников?
методы локализации рисков
методы диверсификации рисков
+методы уклонения от рисков
методы компенсации рисков
К какой группе методов управления рисками относится создание системы резервов?
методы уклонения от рисков
методы диверсификации рисков
+методы компенсации рисков
методы локализации рисков
К какой группе методов управления рисками относится создание специальных инновационных подразделений?
+методы локализации рисков
методы диверсификации рисков
методы компенсации рисков
методы уклонения от рисков
К какой группе методов управления рисками относится распределение инвестиций в разных отраслях и сферах деятельности?
+методы диверсификации рисков
методы локализации рисков
методы компенсации рисков
методы уклонения от рисков
test-for-you.ru
Тесты по дисциплине «Риск-менеджмент» | Образовательный портал EduContest.Net — библиотека учебно-методических материалов
Т.В. Остудина
Тесты
по дисциплине «Риск-менеджмент»
Тольятти, 2016
Тест к разделу 1 «Роль риска в менеджменте организации»
1.Управление риском – это
отказ от рискованного проекта;
комплекс мер, направленных на снижение вероятности реализации риска;
комплекс мероприятий, направленных на подготовку к реализации риска;
комплекс мер, направленных на компенсацию, снижение, перенесение, уход или приятие риска.
2. Риск, связанный с возможностью потерь при реализации объекта инвестирования из-за изменения оценки его качества – это
политический риск;
риск конкурентоспособности;
селективный риск;
риск ликвидности;
риск рентабельности.
3. Риск ухудшения конъюнктуры (падения) какого-либо рынка в целом – это
системный риск;
риск ликвидности;
дефляционный риск;
инфляционный риск;
селективный риск.
4. Риск потерь в процессе финансово-хозяйственной деятельности – это
коммерческий риск;
финансовый риск;
спекулятивные риски;
производственный риск.
5. Процесс снижения риска за счет увеличения разнообразия видов деятельности рынков сбыта или каналов поставок носит название
диверсификация;
дифференцирование;
конвергенция;
фокусирование.
6. По характеру последствий риски подразделяются на
чистые и селективные;
производственные и коммерческие;
коммерческие и политические;
чистые и спекулятивные;
прямые и финансовые.
7. Какие риски могут принести дополнительную прибыль фирме?
любые;
спекулятивные;
чистые;
реализация риска в принципе не может принести дополнительную прибыль компании;
ретроспективные.
8. Подразделение рисков на спекулятивные и чистые основано на
характере оценки риска;
характере последствий риска;
классификации субъектов риска;
классификации объектов риска.
9. Риск – это
все внутренние и внешние предпосылки, которые могут негативно повлиять на достижение стратегических целей в течение точно определенного отрезка времени наблюдения, например периода оперативного планирования.;
вероятность наступления стихийных бедствий либо технических аварий;
вероятность провала программы продаж;
вероятность успеха в бизнесе.
10. Селективный риск – это:
риск потерь или упущенной выгоды из-за неправильного выбора объекта инвестирования на определенном рынке;
риск, связанный с возможностью потерь при реализации объекта инвестирования из-за изменения оценки его качества;
риск того, что заемщик (должник) окажется не в состоянии выполнить свои обязательства.
11. Дайте определение волатильности:
волатильность – это изменчивость рыночного спроса;
постоянство рыночного спроса;
изменчивость курсовых разниц и процентных ставок;
постоянство курсовых разниц и процентных ставок.
educontest.net
Управление рисками Тесты с ответами ИММиФ Темы 1-2
Для быстрого поиска по странице нажмите Ctrl+F и в появившемся окошке напечатайте слово запроса (или первые буквы)
Риск – это…
разновидность ситуации, объективно содержащая высокую вероятность невозможности осуществления цели
наличие факторов, при которых результаты действий не являются детерминированными, а степень возможного влияния этих факторов на результаты неизвестна
+следствие действия либо бездействия, в результате которого существует реальная возможность получения неопределенных результатов различного характера
Отметьте потери, которые можно отнести к трудовым
+потери рабочего времени
уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
уплата дополнительных налогов
невыполнение сроков сдачи объекта
потери материалов
ущерб здоровью
потери сырья
ущерб репутации
выплата штрафа
потери ценных бумаг
Отметьте потери, которые можно отнести к финансовым
+потери ценных бумаг
потери сырья
невыполнение сроков сдачи объекта
+выплата штрафа
+уплата дополнительных налогов
ущерб репутации
ущерб здоровью
потери материалов
потери рабочего времени
+уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
Отметьте потери, которые можно отнести к потерям времени
+невыполнение сроков сдачи объекта
потери ценных бумаг
выплата штрафа
уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
уплата дополнительных налогов
ущерб здоровью
потери материалов
потери рабочего времени
ущерб репутации
потери сырья
Отметьте потери, которые можно отнести к специальным потерям
выплата штрафа
+ущерб здоровью
уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
потери ценных бумаг
потери сырья
уплата дополнительных налогов
+ущерб репутации
невыполнение сроков сдачи объекта
потери рабочего времени
потери материалов
Анализ риска – это…
систематизация множества рисков на основании каких-либо признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия
+систематическое научное исследование степени риска, которому подвержены конкретные объекты, виды деятельности и проекты
начальный этап системы мероприятий по управлению рисками, состоящий в систематическом выявлении рисков, характерных для определенного вида деятельности, и определении их характеристик
Идентификация риска – это…
систематизация множества рисков на основании каких-либо признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия
+начальный этап системы мероприятий по управлению рисками, состоящий в систематическом выявлении рисков, характерных для определенного вида деятельности, и определении их характеристик
систематическое научное исследование степени риска, которому подвержены конкретные объекты, виды деятельности и проекты
Риски, которые могут нести в себе как потери, так и дополнительную прибыль, называются
чистыми
критическими
+спекулятивными
Последствия риска могут быть
скорее положительными
+как положительными, так и отрицательными
только отрицательными
Риски, которые практически всегда несут в себе потери, называются
критическими
спекулятивными
+чистыми
Риски, обусловленные деятельностью самого предприятия и его контактной аудиторией, называются
внешними
+внутренними
чистыми
Риски, в результате реализации которых предприятию грозит потеря прибыли, называются
катастрофическими
критическими
+допустимыми
Риски, в результате реализации которых предприятию грозит потеря выручки (т.е. потери превышают ожидаемую прибыль), называются
катастрофическими
+критическими
допустимыми
Чем измеряется величина или степень риска?
средним ожидаемым значение
изменчивостью возможного результата
+оба варианта верны
Социально-экономическая функция риска состоит
+в том, что в процессе рыночной деятельности риск и конкуренция позволяет выделить социальные группы эффективных собственников в общественных классах, а в экономике — отрасли деятельности, в которых риск приемлем
в том, что реализация риска может обеспечить дополнительную по сравнению с плановой прибыль в случае благоприятного исхода
оба варианта верны
Компенсирующая функция риска состоит
в том, что в процессе рыночной деятельности риск и конкуренция позволяет выделить социальные группы эффективных собственников в общественных классах, а в экономике — отрасли деятельности, в которых риск приемлем
+в том, что реализация риска может обеспечить дополнительную по сравнению с плановой прибыль в случае благоприятного исхода
оба варианта верны
Защитная функция риска состоит
в объективной необходимости законодательного закрепления понятия «правомерности риска», правового регулирования страховой деятельности
в том, что юридические и физические лица вынуждены искать средства и формы защиты от нежелательной реализации риска
+оба варианта верны
Стимулирующая функция риска проявляется
в том, что реализация решений с неисследованным или необоснованным риском может приводить к реализации объектов или операций, которые относятся к авантюрным
в исследовании источников риска при проектировании операций и систем, конструировании специальных устройств, операций, форм сделок, исключающих или снижающих возможные последствия риска как отрицательного отклонения
+оба варианта верны
Ущерб имуществу изначально выражается в…
+натуральном виде
оба варианта верны
денежной форме
Денежная форма ущерба называется
+убытком
упущенной выгодой
финансовыми потерями
Отметьте потери, которые можно отнести к материальным
уменьшение выручки вследствие снижения цен на реализуемую продукцию
невыполнение сроков сдачи объекта
потери рабочего времени
+потери материалов
уплата дополнительных налогов
выплата штрафа
+потери сырья
потери ценных бумаг
ущерб репутации
ущерб здоровью
Систематизация множества рисков на основании каких-либо признаков и критериев, позволяющих объединить подмножества рисков в более общие понятия называется
идентификацией рисков
анализом рисков
+классификацией рисков
test-for-you.ru
Тест по «Риск-менеджменту» — тест
Риск-менеджмент-
тест
1. VAR- это
Парадигма стоимости риска(value-at-Risk)
2. Близкая к единице прогнозируемость
событий соответствует
Полной определенности
3. В рамках метода минимизации риска к
диверсификации относят
Взаимодействие с несколькими
поставщиками имущества
4. В соответствии
с математической теорией вероятности,
процесс проведения программы инвестирования
по всей совокупности это
Составные события
5. В
соответствии с математической теорией
вероятности, элементарными событиями
процесса проведения программы инвестирования
считаются
Альтернативные периоды кредитования
6. Валютный
риск связан с
любыми потерями, обусловленными
изменением курса иностранной валюты
7. Вероятность
в процессе оценки риска объективным методом
– это
отношение числа совершившихся
событий к числу предпринятых попыток
8. Волатильность
– это:
изменчивость рыночного спроса;
9. Вторая
точка вероятности нежелательного исхода,
соответствует
«нормальному», «разумному»
риску, при котором рекомендуется принимать
обычные предпринимательские
решения;
10. Главной функцией риск-менеджмента является
оценка риска для компании в
целом;
11. Графическое
представление распределения вероятностей
событий осуществляется посредством
гистограммы вероятностей
12. Деловой риск – это:
Риск неоплаты задолженности
дебиторам
13. Диссипация
риска при формировании инвестиционного
портфеля, предполагающего реализацию
одновременно нескольких проектов, носит
название
Диверсификация инвестиций
14. Для
количественной оценки риска в сельском
хозяйстве рассчитывается
отклонение от многолетнего
тренда урожайности.
15.
Для того чтобы обеспечить гарантию
достаточности резервных фондов зерна,
при расчетах необходимо
к математическому ожиданию
добавить три квадратических отклонения
16. Если событие не может произойти ни при
каких условиях, его вероятность равна
нулю
17. Известный метод экспертных оценок для
определения исходных данных предстоящего
моделирования инвестиционной программы
носит название
«ПАТТЕРН»;
18. Инновационный
риск – это
риск того, что инновационный
проект не будет реализован или окуплен;
19. Интеграция,
подразумевающая объединение с посредниками,
образующими дистрибьюторскую сеть по
сбыту продукции предприятия,– это
Вертикальная прогрессивная
(прямая) интеграция
20. Интеграция,
предполагающая объединение с конкурентами,
– это
Горизонтальная интеграция
21. Интеграция,
предполагающая объединение с поставщиками,
– это
Вертикальная регрессивная
(обратная) интеграция
22. Инфляционный
риск – это:
риск опережения роста доходов
темпом их обесценивания
23. К классическим видам страхования по
имущественным рискам относят
страхование стихийных бедствий,
катастроф
24. К
методам минимизации риска относят
диверсификацию
25. К
покрытию убытка на основе страхования
прибегают в следующих случаях
Если существует больше совокупности
рисков, вероятность реализации которых
велика, а суммы предполагаемого ущерба
небольшими
26. К
финансовым рискам при лизинговой деятельности
относят
Риск кредитующего лизингодателя
Риск производителя
27.
Каждому эксперту, работающему отдельно,
представляется
Перечень возможных рисков
28. Какие
из перечисленных источников могут использоваться
для информационного обеспечения риск-менеджмента?
Статистическая отчетность
Бухгалтерская отчетность
Кредитные договоры
Контракты, договоры об имущественных
сделках
29. Какие
категории задач риск-менеджмента можно
выделить?
Точность оценок рисков
Управление рисками по их типам
Применение риск-менеджмента
30. Какие
подходы выделяют при расчете VAR
эмпирический;
— параметрический
31. Какие
риски могут принести дополнительную
прибыль фирме?
Спекулятивные
32. Каковы
функции объекта управления в риск-менеджменте?
Все перечисленные являются
функциями объекта управления
33. Какой
метод оценки вероятностей используется
в страховании
Нормальное распределение
34. Какой прогнозируемостью
характеризуется наступления события
(Pt) при полной определенности?
Ближе к нулю
35. Коммерческий
риск – это риск, возникающий
процессе реализации товаров
или услуг;
36. Критерий
гарантированного результата (максимальный
критерий Вальда) является критерием:
оптимистическим
37. Критерий
пессимизма характеризуется выбором
худшей альтернативы с худшим
из всех худших значений окупаемости;
38. Критерий
среднего отклонения показывает
какой размер резервного фонда
зерна необходим для погашения неблагоприятного
влияния снижения урожайности зерновых
культур на результаты хозяйственной
деятельности
39. Кэптиновая
компания – это
Это страховая компания, входящая
в состав нестраховых организаций;
40. Метод моделирования задачи выбора с
помощью «дерева решений» предполагает
графическое построение вариантов
решений
41. Метод
покрытия убытков из текущих доходов используют,
если
величина убытков не велика
это не искажает денежных потоков
42. Методы
управления рисками, основанные на четкой
идентификации источников риска, носят
название
методы локализации риска
43. Методы
управления рисками, относящиеся к упреждающим
методам управления, носят название
Методы компенсации риска
44. Методы
управления рисками, предполагающие исключение
рисковых ситуаций из бизнеса, носят название
методы уклонения от
риска
45. Методы
управления рисками, связанные с распределением
риска между стратегическими партнерами,
носят название
методы диссипации риска
46. На какие виды подразделяются финансовые
риски?
-валютные
-инвестиционные
47. Неопределенность,
связанную с отсутствием информации о
вероятностях состояний среды (природы),
называют:
безнадежной
48. Объединение организаций, осуществляющих
разные виды деятельности для достижения
совместных стратегических целей, – это
круговая интеграция
49. Объективный
метод определения вероятности основан
на
вычислении частоты, с которой
происходят некоторые события;
50. Основным
недостатком кэптиновых компаний является
в случае ущерба кэптиновой
компании, он распределяется между всеми
участниками
51. Особенностью
метода покрытия убытка на основе самострахования
является
Работа с большим числом однородных
рисков
52. Отклонение
от многолетнего тренда урожайности показывает
вероятностный уровень снижения
урожайности сельскохозяйственных культур
вследствие воздействия неблагоприятных
природно-климатических условий;
53. Относятся
ли риски, связанные с транспортировкой
товаров, к группе коммерческих рисков?
Да
54. Оценки
экспертов должны удовлетворять следующему
правилу
максимально допустимая разница
между оценками двух экспертов по любому
виду риска не должна превышать 50
55. Первая точка кривой рисков определяет
вероятность нулевых потерь
56. Планируемые
величины в ходе осуществления прогноза
оцениваются понятием
вероятности
57. По
времени возникновения неопределенности
распределяются на:
Ретроспективные, текущие и
перспективные
58. По
сфере возникновения выделяют следующие
типы рисков
производственный риск;
— финансовый риск;
— коммерческий риск
59. По
факторам возникновения неопределенности
подразделяются на:
экономические и политические
60. Подразделение
рисков на спекулятивные и чистые основано
на:
Характере последствий риска
61. Позиционирование
компании в области «витальный» в матрице
стратегического потенциала свидетельствует
о
преобладании внутренних сильных
сторон и внутренних возможностей над
угрозами
62. Позиционирование
компании в области «индифферентный»
в матрице стратегического потенциала
свидетельствует о
том, что показатели по возможностям
и угрозам усреднены
63. Позиционирование
компании в области «лабильный» в матрице
стратегического потенциала свидетельствует
о
большем количестве сильных
сторон так же, как и угроз и слабых сторон;
64. Позиционирование
компании в области «летальный» в матрице
стратегического потенциала свидетельствует
о
преобладании угроз над сильными
сторонами и возможностями.
65. Показатель
допустимого риска не должен:
превышать предельного значения
66. Превентивные
и поддерживающие мероприятия являются
составными элементами
функционально-поддерживающей
стратегии
67. При
выборе метода покрытия убытка за счет
использования займа особое внимание
следует уделить исследованию
ликвидности и возвратности
займа
68. При
использовании метода «Передача риска»
покрытие убытка происходит за счет
Страхование
69. При
использовании метода «Сокращение риска»
покрытие убытка происходит за счет
резервов
70. При
использовании метода аналогий применяются
базы данных о риске аналогичных
проектов или сделок
71.
При минимизации рисков лизинговых операций
российские компании используют следующие
виды гарантийного обеспечения
поручительство надежных компаний
72.
При наличии неопределенностей процесс
выбора оптимальных решений:
усложняется
73.
При покрытии убытка из текущего дохода
происходит ли на предприятии создание
каких-либо фондов
Нет
74.
При покрытии убытка на основе поддержки
государственных либо муниципальных органов
к специфическим рискам относят
риски, связанные с внешнеэкономической
деятельностью;
75.
При получении банковского кредита под
инвестиционную программу могут возникнуть
риски
Все ответы верны
76.
При получении банковского кредита под
инвестиционную программу могут возникнуть
неопределенности
Все ответы верны
77.
При экспертной оценке предпринимательского
риска большое внимание следует уделять
подбору экспертов
78.
Примером покрытия ущерба за счет передачи
ответственности на основе договора является
Хеджирование
79.
Прогнозирование внешней экономической
обстановки, стратегическое планирование,
мониторинг социально-экономической и
нормативно — правовой среды, создание
системы резервов – все это инструментарий
методов компенсации риска;
80.
Процесс снижение риска за счет увеличения
разнообразия видов деятельности, рынков
сбыта или каналов поставок носит название
Диверсификация
81. Разновидностью экспертного метода
является
Метод Дельфи
82.
Реализация риск-менеджмента на современных
предприятиях включает в себя
Выявление последствий деятельности
экономических субъектов в ситуации
риска
myunivercity.ru
Тест — Риск менеджмент — n1.doc
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
nashaucheba.ru
Тест по «Риск-менеджменту» — тест
Умение реагировать на возможные
отрицательные последствия этой деятельности
Разработка и осуществление
мер, при помощи которых могут быть нейтрализованы
или компенсированы вероятные негативные
результаты предпринимаемых действий
83.
Риск – это:
Все предпосылки, могущие негативно
повлиять на достижение стратегических
целей в течение строго определенного
временного промежутка
84.Системный риск – это
риск ухудшения конъюнктуры
какого-либо рынка;
85.Снижение
риска за счет распределения
готовой продукции предприятия
между несколькими рынками или
контрагентами – это
диверсификация рынка сбыта
(развитие рынка)
86.Снижение
риска за счет расширения ассортимента
выпускаемой продукции, оказываемых
услуг, спектра используемых технологий
– это
Диверсификация видов хозяйственной
деятельности
87.Снижение
риска за счет увеличения количества
поставщиков, позволяющего ослабить
зависимость предприятия от конкретного
поставщика, – это
Диверсификация закупок
88.Содержательная
сторона риск-менеджмента включает
в себя
— сравнение вероятностей
и характеристик риска, полученных
в результате оценки
и анализа риска
— выбор мер по минимизации
или устранению последствий риска;
89.Субъективный
метод определения вероятности
основан на
Экспертных оценках
90.Суть
риск-менеджмента состоит в
Управлении риском
91.Управление риском – это:
Комплекс мер, направленных
на компенсацию, снижение, перенесение,
уход или принятие риска
92.Финансирование под уступку денежного
требования, подразумевающее передачу
кредитного риска, это лежит в основе
договора факторинга
93.Чем рискованнее проект, тем
норма его доходности должна
быть
Выше
94.Что
из перечисленного не относится
к видам производственных рисков?
Амортизация производственного
оборудования
95.
Что из перечисленного не является
функциями субъекта управления
в риск менеджменте
Нельзя рисковать многим ради
малого
Нельзя думать, что существует
только одно решение, возможность есть
и другие
Нормирование
Распределение
Положительное решение лишь
при отсутствие сомнения
96.
Что из перечисленного не является
элементом расчета VAR для одного
актива?
Изменения стоимости в перспективе
97.Что
из перечисленного не является
элементом системы риск-менеджмента?
Все из перечисленного является
элементом системы риск-менеджмента
98. Экспертный метод может быть
реализован
Путем обработки мнений предпринимателей
и специалистов
myunivercity.ru
Совсем недавно редакция Calmins опубликовала перечень наиболее распространенных терминов в страховании. Человек, близкий к страховой сфере, конечно, знаком с таким термином, как кэптивная страховая компания. Но что же означает слово “кэптивный”, и в чем отличие кэптивных компаний от других страховщиков? Разберемся вместе.
Понятие кэптивных страховых компаний
Слово “кэптивный” означает “связанный” (от англ.), другими словами, кэптивной страховой называют компанию, которая является дочерней структурой другой, более крупной организации. Помимо дочерней, синонимом к слову “кэптивная” может быть аффилированная компания. Кэптивную страховую компанию создают для страхования и перестрахования собственных рисков, чтобы снизить издержки и оптимизировать налоговые траты. Иногда у кэптивного страховщика может быть не один, а несколько учредителей. В таких случаях компания будет обеспечивать страхование сразу нескольких организаций.
Кроме страховых компаний, существуют кэптивные банки и финансовые компании. В последнее время широкое распространение получили кэптивные it компании, так как крупные организации часто занимаются разработкой собственного программного обеспечения, и выделение it из общей структуры бизнеса становится выгодным: кроме оптимизации издержек, новые технологии можно реализовать на рынке.
Многие кэптивные компании, начав работу в интересах материнской структуры, позже выходят на рынок и начинают оказывать услуги сторонним организациям.
Примеры кэптивных страховых компаний в России
В России довольно много кэптивных страховых компаний, большую часть страховщиков из Топ-10 по объему премий можно отнести к кэптивным компаниям. Ознакомиться с результатами работы страховых компаний за последние несколько лет можно на нашем сайте в разделе Динамика страхового рынка. В нашей статье приведем результаты страховщиков за 2021 год.
Рэнкинг страховых компаний по объему премий на рынке РФ.
Рэнкинг страховых компаний по объему премий в сегменте юр. лиц.
Рассмотрим более подробно, что представляют собой компании из Топ-10 по сборам согласно итогам работы за 2021 год.
Страховая группа “СОГАЗ” – №1 по сборам премий по итогам 2021 года. В далеком 1993 году структурами “Газпрома” было создано “Страховое общество газовой промышленности”, которое долгое время занималось обслуживанием страховых интересов материнских структур, но в последствии превратилось в крупнейшую, системообразующую страховую группу на российском рынке.
“АльфаСтрахование” – страховая компания, созданная на базе компании “В.Е.С.т.А.”, которая была учреждена в 1992 году банковскими структурами совместно с компаниями, которые занимались экспортом и импортом, изначально обслуживала лишь интересы учредителей. Теперь “АльфаСтрахование” представляет собой крупнейшую страховую группу на рынке и занимает 2-ое место по сборам (по итогам 2021 года).
“Сбербанк Страхование“. Компания была создана в 2014 году и является 100% дочерней структурой Сбербанка. Несмотря на то, что на российском рынке компания присутствует относительно недавно, за несколько лет работы она смогла занять лидирующие позиции по некоторым сегментам (страхование жизни и имущества физ. лиц), встав на 3-е место по сборам в 2021 году.
“РЕСО-Гарантия“, основанная банком (Автобанк) совместно с крупной корпорацией (Chupa-Chups) в 1991 году как “Русско-Европейское страховое общество”, тоже начинала свою деятельность как кэптивная компания. Сейчас это системообразующая компания, предоставляющая полный спектр страховых услуг и занимающая 6-е место по сборам в рэнкинге за 2021 год.
Страховой дом “ВСК“, образованный в 1991 году при участии Минобороны РФ изначально обслуживал интересы различных профильных ведомств, таких как: ФСБ, Погранслужба, СВР и прочих. Но позже компания закрепилась на рынке добровольного страхования, начав тесное сотрудничество с крупнейшими банками страны (Альфа Банк, МДМ, ВТБ). Сейчас компанией предоставляется широкий выбор страховых услуг, как для частных лиц, так и для корпоративных клиентов. ВСК занимает прочные позиции на рынке, являясь одной из системообразующих компаний на рынке страхования.
СК “Согласие” была создана в 1993 году чтобы обеспечить страхование холдинга “Интеррос”. Последующие годы компания планомерно росла и развивалась, укрепляя свои позиции на рынке и став одним из системообразующих страховщиков.
Компанию “Тинькофф Страхование“, замыкающую Топ-10 рэнкинга страховщиков за 2021 год и принадлежащую Тинькофф Банку, тоже можно отнести к кэптивной. История страховщика начинается с СК Москва, обслуживающей интересы компании а/к Аэрофлот, а позже проданной сначала “Альфа Групп”, потом уже “Тинькофф”.
Пример еще одного кэптивного страховщика, появившегося в 1992 году по велению ряда компаний топливно-энергетической промышленности – “Энергогарант”, который когда-то занимал верхние позиции рэнкинга по сборам. Сейчас “Энергогарант” хоть и не входит в Топ-10 по собранным премиям, тем не менее является широко известной компанией в корпоративном сегменте и занимает прочные позиции на российском рынке страхования.
Таким образом большая часть крупных российских страховщиков начинали свою работу в качестве кэптивных компаний. Это обусловлено тем, что на заре 90-х рынок страхования в России только начинал зарождаться, ведь во времена СССР существовали только государственные компании: Госстрах (для внутреннего рынка) и Ингосстрах (для страхования экспорта и импорта). После распада СССР компании были приватизированы и продолжили страховую деятельность как Росгосстрах и Ингосстрах, которые и по сей день существуют на российском рынке, являясь крупнейшими страховщиками в России, входящими в Топ-5 по сбору премий (согласно результатам 2021 года).
Следует отметить, что страховщики, начинавшие свою деятельность как кэптивные компании, сейчас являются универсальными компаниями по страхованию как юридических, так и физических лиц.
Преимущества и недостатки кэптивных страховщиков
Некоторые эксперты считают, что такое широкое распространение и бурный рост кэптивных страховщиков оказывает негативное влияние на развитие независимых страховых компаний, ведь крупный корпоративный сегмент обслуживается у собственных дочерних страховщиков. Кроме того, кэптивные компании, аккумулируя у себя огромные средства, имея доступ к расширенной клиентской базе, развиваются быстрее и занимают все большую долю рынка, в том числе и среди частных клиентов. Особенно это заметно на примере кэптивных страховщиков, таких как: “АльфаСтрахование”, “СберСтрахование”, “ВТБ страхование” (теперь “Газпром страхование“). Независимым страховщикам очень сложно конкурировать с кэптивными.
Но так ли плохи кэптивные компании? Рассмотрим общепринятые опасения, по мнению экспертов, связанные с использованием кэптивных страховщиков:
- Низкая рентабельность капитала кэптивных страховщиков, ввиду недостаточной диверсификации рисков, что снижает уровень надежности компании;
- Кэптивные страховщики осложняют конкуренцию для свободных страховых компаний, блокируют доступ к некоторым сегментам рынка, что ведет к монополизации;
- Компанию, созданную как кэптивную, могут использовать для ухода от налогообложения.
В то же время, наличие собственного страховщика в структуре крупного холдинга дает ряд преимуществ:
- Объективность оценки рисков, возможность применения ретроспективного страхования, при котором стоимость услуги может быть пересмотрена;
- Получение именно тех услуг, которые нужны по выгодной цене;
- Прямая подписка рисков, экономия на услугах посредников;
- Максимально выгодные предложения по перестрахованию.
Таким образом страхование и покрытие рисков компаний, имеющих собственного страховщика в качестве дочерней структуры, финансируется из собственных сформированных резервов, которые не облагаются налогами. Количество кэптивных страховщиков постоянно увеличивается во всем мире, что доказывает эффективность подобной модели в управлении рисками.
О страховании в России и мире, аналитические статьи, экспертная оценка и разбор страховых продуктов на информационно-аналитическом ресурсе Calmins.com
NEO-волонтер Анна П.
Calmins.com ©
Источники: wiseeconomist.ru, insur-portal.ru
Кэптивная компания
- Кэптивная компания
-
— Дочерняя компания, организуемая для финансирования закупок потребительских товаров у материнской компании.
— Страховая компания, образуемая промышленными и торговыми фирмами для ведения страхового бизнеса материнской компании и ее филиалов, что позволяет централизовать финансовые потоки; корпоративный страховщик
(Словарь страховщика / Ефимов С.Л. и др.-М., 2000)
Словарь бизнес-терминов.
.
2001.
Смотреть что такое «Кэптивная компания» в других словарях:
-
Кэптивная страховая компания — страховая компания, созданная одним или нескольким юридическими лицами для страхования (перестрахования) рисков своих учредителей, либо ограниченного, заранее определенного круга лиц. Простейшей формой кэптивной страховой компании является… … Словарь бизнес-терминов
-
Кэптивная страховая компания — акционерная страховая компания, обслуживающая целиком или преимущественно корпоративные страховые интересы учредителей, а также самостоятельных хозяйствующих субъектов, входящих в структуру многопрофильных концернов или крупных финансово… … Финансовый словарь
-
Компания Страховая Кэптивная — См. Компания кэптивная Словарь бизнес терминов. Академик.ру. 2001 … Словарь бизнес-терминов
-
Компания Кэптивная — англ.captive incurance company страховая компания, образуемая дочерними фирмами для страхования бизнеса материнской компании. Словарь бизнес терминов. Академик.ру. 2001 … Словарь бизнес-терминов
-
Компания Финансовая Кэптивная — дочерняя компания, занимающаяся финансированием закупок товаров у материнской компании. Словарь бизнес терминов. Академик.ру. 2001 … Словарь бизнес-терминов
-
кэптивная финансовая компания, дочерняя компания — Компания, обычно филиал, находящийся в полной собственности головной компании, которая существует главным образом для финансирования потребительских покупок у головной компании. Примерами могут служить широко известная Корпорация по… … Финансово-инвестиционный толковый словарь
-
КОМПАНИЯ, КЭПТИВНАЯ — компания, образуемая промышленными и торговыми фирмами для обслуживания материнской компании и ее филиалов … Большой экономический словарь
-
КОМПАНИЯ, СТРАХОВАЯ КЭПТИВНАЯ — страховая компания, учреждаемая крупным индустриальным или коммерческим концерном для страхования принадлежащих ему объектов … Большой экономический словарь
-
КОМПАНИЯ, ФИНАНСОВАЯ КЭПТИВНАЯ — дочерняя компания, существующая, главным образом, для финансирования закупок потребительских товаров у материнской компании, а также для обслуживания ее финансовых потребностей … Большой экономический словарь
-
СТРАХОВАЯ КОМПАНИЯ ГРУППЫ, КЭПТИВНАЯ — В управлении риском: кэптивная страховая компания, которая создана с участием группы предприятий одной сферы деятельности с целью обеспечения страховой защитой коллективных интересов только своих предприятий учредителей … Страхование и управление риском. Терминологический словарь
What Is a Captive Insurance Company?
A captive insurance company is a wholly owned subsidiary insurer formed to provide risk mitigation services for its parent company or related entities. Companies form “captives” for various reasons, such as when:
- The parent company cannot find a suitable outside firm to insure it against particular business risks
- The premiums paid to the captive insurer create tax savings
- The insurance provided is more affordable
- It offers better (or more affordable) coverage for the parent company’s specific risks
A captive insurance company should not be confused with a captive insurance agent, who is an insurance agent who only works for one insurance company and is restricted from selling competitors’ products.
Key Takeaways
- A captive insurance company is a wholly owned subsidiary insurer that provides risk mitigation services for its parent company or related entities.
- The potential benefits of having a captive insurance company include lower insurance costs, tax advantages, underwriting profits, and greater control over coverage.
- Captive insurance companies can be helpful when the commercial insurance market is unable or unwilling to provide coverage for certain risks.
- Drawbacks include overhead expenses, compliance issues, and the potential to be underinsured.
- Most Fortune 500 companies today have captive insurance companies.
Understanding a Captive Insurance Company
A captive insurance company is a form of corporate self-insurance. While there are financial benefits of creating a separate entity to provide insurance services, parent companies must consider the associated administrative and overhead costs, such as additional personnel. There are also complex compliance issues to consider. As a result, corporations that form captive insurance companies generally rely on traditional insurers to insure against some risks.
Captive insurance companies are often formed to supplement commercial insurance, allowing the parent company to keep the money it would otherwise spend on additional insurance premiums.
Tax Issues of Captive Insurance Companies
The tax concept of a captive insurance company is relatively simple. The parent company pays insurance premiums to its captive insurance company and seeks to deduct these premiums in its home country, often a high-tax jurisdiction. A parent company may locate the captive insurance company in a tax haven, such as Bermuda or the Cayman Islands, to avoid adverse tax implications. Today, several U.S. states allow the formation of captive companies. The protection from tax assessment is a sought-after benefit for the parent company.
Whether the parent company realizes a tax break from creating a captive insurance company depends on the classification of insurance that the company transacts. In the United States, the Internal Revenue Service (IRS) requires risk distribution and risk shifting to be present for a transaction to fall into the category of insurance. The IRS publicly declared that it would take action against captive insurance companies suspected of abusive tax evasion.
Some risks could result in substantial expenses for the captive insurance company, potentially leading to bankruptcy. Single events are less likely to bankrupt a large private insurer because of the diversified pool of risk that they hold.
Pros and Cons of Captive Insurance
Captives can be an attractive option for companies looking for ways to manage and distribute risk, but there are advantages and disadvantages.
Pros and Cons of Captives
Pros
-
Potential cost savings
-
Tax advantages
-
Greater control over coverage and claims
-
Underwriting profits
Cons
-
Company’s capital is at risk
-
Potential to be underinsured
-
Overhead expenses
-
Compliance issues
Examples of Captive Insurance Companies
A well-known captive insurance company made headlines in the wake of the 2010 British Petroleum oil spill in the Gulf of Mexico. At that time, reports circulated that BP was self-insured by Guernsey, U.K.-based captive insurance company Jupiter Insurance, and BP could receive as much as $700 million in coverage from losses. British Petroleum is not alone in this practice—indeed, most Fortune 500 companies today have captive insurance subsidiaries.
In a more recent example, the state of Tennessee launched its own captive insurance company in 2022 to cover state state-owned buildings and contents, including Tennessee’s public college campuses, as well as general liability. The captive insures property valued at $31.4 billion as of July 2022.
According to a press release, the state’s Division of Claims and Risk expects the captive to help insure unique and difficult risks and reduce overall insurance costs. “The use of a captive will also allow the State to better evaluate and control the risks of Tennessee state government,” the release states.
Who owns a captive insurance company?
A captive insurance company (or captive) is formed, owned, and controlled by the parent company that it insures. The National Association of Insurance Commissioners (NAIC) estimates that about 90% of Fortune 500 companies today have captive subsidiaries.
Is captive insurance a good idea?
Captive insurance is essentially a type of self-insurance that allows a company to meet its unique risk management needs. Captives can be a good idea because they might offer lower costs, significant tax advantages, underwriting profits, and greater control over coverage and claims decisions. They are also helpful if the commercial insurance market can’t provide coverage for certain risks. However, there are disadvantages to consider, including the potential to be underinsured or have a poorly drafted policy.
Which types of coverage do captives provide?
Captives aren’t intended to protect against all risks. Companies that use them generally rely on conventional commercial insurers to protect against certain risks. While captives permit companies to manage risks that traditional insurers don’t (or won’t) cover, captive insurance is often used for standard casualty lines like general liability, product liability, professional liability, and workers’ compensation.
The Bottom Line
Insurance is a significant expense for large companies. Captive insurance companies offer a way for companies to control costs, reap tax benefits, and cover risks that commercial insurance companies might be unable or unwilling to insure. While setting up a captive can be challenging, third-party captive professionals can help companies navigate the process and avoid costly mistakes.
Кэптивные компании
Что такое кэптивные компании?
Какие бывают кэптивные компании?
Кэптивная компания – дочерняя компания либо компания в составе объединения, созданная с целью страхования объектов хозяйствования, входящих в его состав.
Кэптивные компании создаются для сохранения финансов, направленных на страхование, в распоряжении и под контролем учредителей материнской компании, которые одновременно становятся клиентами созданных кэптивных страховых компаний. Общие интересы страховщика и его клиентов расширяют финансовые возможности и делают использование страховых платежей более эффективным. Кэптивные компании предлагают свои услуги сторонним клиентам после обеспечения интересов собственных учредителей. Отдельно такие компании занимаются страхованием финансовых рисков.
Кэптивные страховые компании в своей работе тесно связаны с коммерческими банками, инвестиционными и пенсионными фондами, прочими финансово-кредитными институтами, чья деятельность ведётся в системах финансово-промышленных групп или многопрофильных концернов. Учредителями кэптивной компании зачастую становятся перечисленные банковские и финансовые структуры, которые влияют на проводимую финансовую тактику, политику и деловую стратеги посредством обмена акциями. Иностранные кэптивные компании зачастую работают в сфере перестрахования через страховой оффшор.
Самая простая форма кэптивной страховой компании – дочерняя компания, созданная для страхования всех или части собственных рисков материнской компании. Подобные компании зачастую называются чистыми кэптивными компаниями. Основная задача таких организаций – регулирование финансовых потоков и перестрахование. Кэптивные компании также могут участвовать в страховании собственности и других видах страхования.
Сегодня выделяют следующие типы кэптивных страховых компаний:
- Компания с одним учредителем – занимается страхованием рисков только своего учредителя;
- Групповая компания – создаётся для страхования ряда юридических лиц. Учредителем могут выступать независимые компании;
- Ассоциированная компания – занимается обслуживанием только определённой группы или ассоциации юридических лиц;
- Агентская компания – создаётся страховыми агентами или брокерами для страхования бизнеса, которым они занимаются;
- Арендованная компания – позволяет пользоваться преимуществами и функционалом кэптивных компаний, но не регистрируется, а только арендуется у страховщика. При этом потребуется дополнительное страхование рисков последнего;
- Диверсифицированная компания – занимается страхованием физических лиц от потерь, понесённых из-за связи с бизнесом юридических лиц, обслуживаемых кэптивной компанией;
- Специальная компания – перестраховочная компания, заключающая договора перестрахования с собственными учредителями и передающая риски на вторичный рынок при помощи облигаций.
Тест: Менеджмент. Основы законодательства РФ в области управления рисками.
Тест состоит из 8 вопросов.
После прохождения теста вы увидите
количество набранных баллов.
Участие в тестировании бесплатное.
Если вас устраивает результат,
вы сможете перейти к
оформлению заявки на получение
сертификата.
Орг. взнос за получение электронного
сертификата о прохождении
тестирования составляет 39 рублей
Выполнено заданий: 0 из 8
Для улучшения работы сайта и его взаимодействия с пользователями мы используем файлы cookie. Продолжая работу с сайтом, Вы разрешаете использование cookie-файлов. Вы всегда можете отключить файлы cookie в настройках Вашего браузера.