AALAmerican Airlines Group, Inc.Продавать
Покупать
ALGTAllegiant Travel CompanyПродавать
ALKAlaska Air Group, Inc.Продавать
ARCBArcBest CorporationПродавать
Продавать
ASRGrupo Aeroportuario del Sureste, S.A. de C.V.
ДР
Покупать
ATSGAir Transport Services Group, IncПродавать
AZULAzul S.A.
ДР
Продавать
Продавать
BESTBEST Inc.
ДР
Покупать
BLDEBlade Air Mobility, Inc.Продавать
BRDSBird Global, Inc.Продавать
CAAPCorporacion America Airports SAПродавать
Нейтрально
Продавать
CHRWC.H. Robinson Worldwide, Inc.Продавать
CMRECostamare Inc.Продавать
CNICanadian National Railway CompanyПродавать
CPCanadian Pacific Railway LimitedПродавать
CPACopa Holdings, S.A. Copa Holdings, S.A.Продавать
CPLPCapital Product Partners L.P.Продавать
CSXCSX CorporationПродавать
CTRMCastor Maritime Inc.Покупать
CVLGCovenant Logistics Group, Inc.Продавать
CYRXCryoPort, Inc.Продавать
DACDanaos CorporationПродавать
DADADada Nexus Limited
ДР
Продавать
DALDelta Air Lines, Inc.Продавать
DHTDHT Holdings, Inc.Нейтрально
Продавать
DSKEDaseke, Inc.Нейтрально
DSXDiana Shipping inc.Продавать
EDRYEuroDry Ltd.Продавать
EGLEEagle Bulk Shipping Inc.Продавать
ESEAEuroseas Ltd.Продавать
EURNEuronav NVПокупать
EXPDExpeditors International of Washington, Inc.Продавать
FDXFedEx CorporationПокупать
FLNGFLEX LNG Ltd.Продавать
Нейтрально
FWRDForward Air CorporationАктивно продавать
Активно продавать
GATXGATX CorporationПродавать
Продавать
GLBSGlobus Maritime LimitedАктивно продавать
GLNGGolar LNG LimitedПродавать
GLOPGasLog Partners LPПродавать
GNKGenco Shipping & Trading LimitedПродавать
GOGLGolden Ocean Group LimitedПродавать
GOLGol Linhas Aereas Inteligentes S.A. Sponsored
ДР
Активно продавать
GPPGreen Plains Partners LPПродавать
GRABGrab Holdings LimitedПродавать
GRINGrindrod Shipping Holdings Ltd.Продавать
GSLGlobal Ship Lease Inc NewПродавать
GXOGXO Logistics, Inc.Продавать
HAHawaiian Holdings, Inc.Продавать
HLBZHelbiz, Inc.Продавать
HTLDHeartland Express, Inc.Активно продавать
HUBGHub Group, Inc.Продавать
IMPPImperial Petroleum Inc.Активно продавать
INSWInternational Seaways, Inc.Продавать
JBHTJ.B. Hunt Transport Services, Inc.Продавать
JBLUJetBlue Airways CorporationПродавать
KEXKirby CorporationПродавать
KNOPKNOT Offshore Partners LPПродавать
KNXKnight-Swift Transportation Holdings Inc.Продавать
LPGDorian LPG Ltd.Продавать
LSTRLandstar System, Inc.Продавать
LUVSouthwest Airlines CompanyПродавать
LYFTLyft, Inc.Продавать
Покупать
MATXMatson, Inc.Активно продавать
MESAMesa Air Group, Inc.Продавать
Продавать
MRTNMarten Transport, Ltd.Активно продавать
NATNordic American Tankers LimitedПокупать
NMNavios Maritime Holdings Inc.Продавать
NM/PGNavios Maritime Holdings Inc. Sponsored
ДР
Покупать
NM/PHNavios Maritime Holdings Inc. Sponsored
ДР
Продавать
NMMNavios Maritime Partners LPПродавать
NSCNorfolk Southern CorporationПродавать
Покупать
ODFLOld Dominion Freight Line, Inc.Продавать
OMABGrupo Aeroportuario del Centro Norte S.A.B. de C.V.
ДР
Активно покупать
Продавать
Покупать
PACGrupo Aeroportuario Del Pacifico, S.A. B. de C.V. Grupo Aeroportuario Del Pacifico, S.A. de C.V. (each representing 10 Series B shares)
ДР
Покупать
PATIPatriot Transportation Holding, Inc.Продавать
PBIPitney Bowes Inc.Активно продавать
PFGCPerformance Food Group CompanyНейтрально
PFSWPFSweb, Inc.Активно продавать
Продавать
PTSIP.A.M. Transportation Services, Inc.Активно продавать
PXSPyxis Tankers Inc.Продавать
Активно продавать
Продавать
RYAAYRyanair Holdings plc
ДР
Покупать
SAIASaia, Inc.Продавать
Новости·
16 сен 2022, 09:31
0
0
Цена акций американской логистической компании FedEx на постмаркете в четверг рухнула на 16,29%, закрывшись на отметке $171,49. Об этом свидетельствуют данные торгов на фондовой бирже NYSE.
Котировки начали стремительное падение после выхода отчета FedEx о предварительных результатах за первый квартал 2023 финансового года, закончившийся 31 августа. Компания ожидает снижения выручки FedEx Ground на $300 млн по сравнению с более ранними прогнозами; FedEx Express — на порядка $500 млн на фоне «слабости в Азии и проблем с обслуживанием в Европе».
По данным Reuters, выручка FedEx за первый квартал составит $23,2 млрд, что не соответствует ожиданиям аналитиков в $23,59 млрд; скорректированная прибыль на акцию составит $3,44 против прогнозируемых ранее $5,14.
Руководство FedEx намерено снизить расходы путем закрытия ряда офисов, сокращения рабочего времени и консолидации некоторых сортировочных мощностей.
Главное
Hide
- Avis Budget Group
- J. B. Hunt Transport Services
- Union Pacific Corporation
- Expeditors International of Washington
- CSX Corporation
- Заключение
Транспортный сектор стал одним из наиболее пострадавших в США из-за пандемии COVID-19. Больше всего кризис отразился на авиакомпаниях. 2020 год стал настоящим испытанием для них. Давление на отрасль сохраняется по сей день. Однако восстановление экономики идет ей на пользу, Америка снова приходит в движение. Об этом свидетельствует рост транспортного индекса Dow Jones Transportation Average, который за минувший год увеличился на 23%.
Из входящих в индекс компаний наиболее динамично восстанавливаются те, что специализируются на автомобильных и железнодорожных перевозках. Мы рассмотрели все 20 участников Dow Jones Transportation Average и выбрали акции транспортных компаний США, которые уже хорошо показали себя в прошлом году и имеют все шансы вырасти в 2022-2023 годах.
Avis Budget Group
Avis Budget Group Inc. (тикер: CAR) — американский холдинг, предоставляющий услуги каршеринга и аренды автомобилей.
История компании началась в 1946 году, когда была открыта первая точка проката под брендом Avis. В 1958 независимо от него был создан еще один бренд по аренде автомобилей — Budget. Позднее обе компании были куплены корпорацией Cendant. В 2006, в процессе раздела Cendant Corporation, ее транспортное направление было выделено в отдельную компанию Avis Budget Group.
Avis Budget Group занимает лидирующие позиции в индустрии проката автомобилей и грузовиков, каршеринга и транспортных услуг для предприятий и потребителей. Помимо двух основных брендов, холдинг владеет еще несколькими:
- Zipcar;
- Payless Car Rental;
- Apex Car Rentals;
- Maggiore Group;
- AmicoBlue;
- MoriniRent;
- TurisCar, TurisPrime и др.
Суммарное число транспортных средств компании превышает 600 тысяч. Число пунктов проката — 11 тысяч. География холдинга распространяется на 180 стран. Ежегодно его услугами пользуется более 10 миллионов человек.
Avis Budget Group активно развивается, расширяя спектр услуг и сотрудничество с партнерами, оцифровывая бизнес и интегрируя в него инновации. Также руководство компании намерено увеличить распространение электрокаров в США.
В ноябре 2021 года акции компании стали мемными в трейдерских социальных сетях StockTwits и Reddit. Благодаря усилиям индивидуальных инвесторов этих сообществ, стоимость бумаг Avis Budget Group взлетела на 218% за одну торговую сессию. Всего же за год цена акций компании выросла на рекордные для отрасли 323%. Это вывело эмитента на первое место в транспортном индексе Доу Джонса.
Рыночная капитализация холдинга на начало 2022 года составила 10,24 миллиарда долларов. Чистая рентабельность — 10%. Несмотря на недавний ажиотаж и стремительный взлет CAR, форвардный мультипликатор P/E равен 12,58 против среднего P/E 17,72 общей группы транспортных компаний. Это означает, что сейчас акции CAR торгуются с дисконтом. Благоприятная возможность для покупки с учетом прогнозируемой аналитиками цены на ближайший год в 224 долларов (апсайд более 20%).
J. B. Hunt Transport Services
J. B. Hunt Transport Services Inc. (тикер: JBHT) — один из ведущих транспортных перевозчиков в Северной Америке. Компания создана в 1961 году.
Начав с парка из нескольких грузовиков и рефрижераторов, уже к 1980-м годам она вошла в число 80 крупнейших транспортных организаций США. С 1989 года руководство решило сделать ставку на интермодальные грузоперевозки и начало заключать договоры с железными дорогами, благодаря чему компания сумела расширить и укрепить свои позиции на рынке. Сегодня на железнодорожные перевозки приходится более 50% прибыли компании. Остальная поделена между другими 4 сегментами:
- специализированных контрактных логистических услуг;
- интегрированных решений по фрахтованию и логистике;
- грузовых автоперевозок;
- доставки «последней мили».
География компании распространяется на всю территорию США, Канаду, Мексику.
Рыночная капитализация на начало 2022 года — 19,91 миллиарда долларов. Чистая рентабельность — 5,90%. Прибыль перевозчика в 2021 году возросла на 50% в сравнении с 2020 годом и составила 760 миллионов долларов. За минувший год бумаги компании продемонстрировали рост на 33%.
Консенсус-прогноз аналитиков по стоимости акций J. B. Hunt Transport Services на ближайшие 12 месяцев — 219 долларов, что соответствует апсайду в 16% относительно текущей цены. Также инвесторы могут рассчитывать на дополнительный доход в виде дивидендов. Компания распределяет около 12% своей прибыли между акционерами. Дивидендная доходность — 0,68%.
Union Pacific Corporation
Union Pacific Corporation (тикер: UNP) — крупный железнодорожный холдинг, который через свою дочернюю компанию Union Pacific Railroad Company реализует транспортные услуги в США. Является самой известной ж/д-компанией в Америке. Первая корпоративная железная дорога основана в 1862 году. Сам холдинг образован в 1969 году.
Транспортная сеть охватывает 23 американских штата. По состоянию на 31 декабря 2020 года она включала более 32 тысяч миль железнодорожных путей. Сеть Union Pacific соединяет порты Тихоокеанского побережья и Мексиканского залива и восточные ворота, расположенные в Чикаго, Сен-Луи, Мемфисе, Новом Орлеане. Также соединяется с канадскими и мексиканскими ж/д-сетями. Компании принадлежат ж/д-станции, логистические терминалы, административные офисы, диспетчерские центры, магазины, станции заправки, обширный парк локомотивов и ж/д-вагонов.
Состав перевозимых грузов диверсифицирован и сбалансирован. В него входят:
- сельскохозяйственные товары — 21%;
- энергоносители — 21%;
- промышленная продукция — 27%;
- премиум-товары (в основном автомобили и детали для них) — 31%.
Журнал Fortune в 2022 году в очередной раз включил Union Pacific в список самых уважаемых компаний в мире и поставил на первое место в категории железнодорожных грузоперевозок, транспорта и логистики.
Размер рыночной капитализации холдинга в 2022 году достиг 155 миллиардов долларов. Чистая рентабельность — почти 30%. В 2021 году доход компании увеличился на 22% относительно предыдущего года и составил 6,52 миллиарда. Акции выросли в цене на 19%.
Union Pacific выплачивает дивиденды, доходность по ним равна 1,9%, или 4,72 доллара на акцию. Целевая цена бумаг UNP на ближайшие 12 месяцев — 270 долларов (апсайд 11%).
Expeditors International of Washington
Expeditors International of Washington Inc. (тикер: EXPD) — транснациональная компания, оказывающая логистические, транспортные и экспедиторские услуги на международном уровне. Учреждена в 1979 году.
Главными направлениями деятельности компании являются:
- услуги авиаперевозок — консолидация грузов, экспедирование;
- морские перевозки и услуги — консолидация, непосредственное экспедирование по морю, управление заказами;
- таможенный брокеридж и другие услуги (страхование, отслеживание и выдача отправлений, упаковка и пр.).
Expeditors International of Washington работает в Северной и Южной Америке, Северной и Южной Азии, Европе, Африке, на Ближнем Востоке и в Индии.
Основная часть корпоративной выручки генерируется за счет воздушных и морских перевозок. Бизнес-модель основана на приобретении транспортных услуг оптом у прямых перевозчиков и последующей перепродаже их розничным клиентам. Такого рода посреднические услуги востребованы среди промышленных и производственных компаний, розничных и оптовых дистрибьюторов.
Рыночная капитализация компании — 18,2 миллиарда долларов. Чистая рентабельность — 8%. Годовой прирост курса акций по состоянию на текущий момент — 20%.
Накануне публикации годового финансового отчета за 2021 год аналитики ожидают, что компания превысит прогнозы по прибыли: 2,02 доллара на акцию и рост на 74,14% в годовом исчислении. Последний месяц акции находились под сильным давлением, потеряли 14,5% и сейчас находятся в состоянии перепроданности. Это благоприятный момент для их приобретения. Целевая цена на следующие 12 месяцев —115 доллара (апсайд около 8%).
Также можно рассчитывать на дивиденды в размере 1,16 доллара на акцию (дивдоходность — 1,08%).
CSX Corporation
CSX Corporation (тикер: CSX) — американский холдинг, который через свои дочерние компании оказывает услуги по перевозке грузов железнодорожным транспортом. Основан в 1980 году.
Компания управляет железнодорожной сетью протяженностью около 25 тысяч миль. Обслуживает населенные пункты в 23 штатах к востоку от Миссисипи, в округе Колумбия и двух провинциях Канады — Онтарио и Квебек. В собственности и аренде находится более 3,5 тысячи локомотивов.
CSX обслуживает клиентов, относящихся к разным секторам экономики: энергетическому, промышленному, строительному, сельскохозяйственному и рынку потребительских товаров.
Размер рыночной капитализации в феврале 2022 года — 76 миллиардов долларов. Чистая рентабельность — более 30%. В 2021 году CSX Corporation увеличила чистую прибыль на 37%, доведя ее до 3,78 миллиарда долларов.
В первом квартале 2022 года CSX входит в топ-3 железнодорожных компаний сразу по трем критериям:
- лучшей стоимости акций (по мультипликатору P/E);
- самому быстрому росту прибыли и выручки;
- наилучшей динамике общей доходности.
Изменение курса акций за год — +16%. Их целевая цена на ближайшие 12 месяцев — 39,96 долларов, что соответствует росту еще на 16,5%. Также компания выплачивает дивиденды. Предыдущая выплата составила 0,37 доллара за акцию (дивдоходность 1,05%). Невысокая стоимость бумаг CSX — дополнительный плюс для российских инвесторов, планирующих вложения в американские акции.
Заключение
Транспортная система Америки возвращается к работе после шокового влияния пандемии. Преломить ситуацию помогла массовая вакцинация американцев от коронавируса. Возобновляется экономическая и социальная активность людей, активизируется перевозка грузов. Это благоприятно сказывается на спросе на все виды транспорта. Акции компаний транспортного сектора постепенно увеличиваются в стоимости. Среди эмитентов есть даже те, кто смог извлечь пользу из пандемии, переформатировать бизнес-процессы и увеличить обороты и прибыль. Для инвесторов вложения в такие акции могут открыть отличные возможности преумножения собственного капитала.